Как трейдеры используют CCI (индекс товарного канала) для торговли тенденциями акций?
CCI, или Commodity Channel Index, был разработан Дональдом Ламбертом, техническим аналитиком, который первоначально опубликовал индикатор в журнале Commodities (теперь Futures ) в 1980 году. Несмотря на свое название, CCI можно использовать на любом рынке, а не только для товаров, CCI рассчитывается по следующей формуле:
(Типичная цена - простая скользящая средняя) / (0, 015 x среднее отклонение)
Первоначально CCI был разработан для определения долгосрочных трендовых изменений, но был адаптирован трейдерами для использования на всех рынках или таймфреймах. Торговля с несколькими таймфреймами дает больше сигналов на покупку или продажу для активных трейдеров. Трейдеры часто используют CCI на долгосрочном графике, чтобы установить доминирующий тренд, и на краткосрочном графике, чтобы изолировать откаты и генерировать торговые сигналы.
Ключевые вынос
- CCI - это индикатор рынка, используемый для отслеживания рыночных движений, которые могут указывать на покупку или продажу. CCI сравнивает текущую цену со средней ценой в течение определенного периода времени. Различные стратегии могут использовать CCI по-разному, в том числе на нескольких таймфреймах для установления доминирующие тренды, откаты или точки входа в этот тренд. Некоторые торговые стратегии, основанные на CCI, могут генерировать множество ложных сигналов или убыточных сделок, когда условия изменяются.
Стратегии и показатели не лишены ловушек, и корректировка критериев стратегии и периода индикатора может обеспечить более высокую эффективность. Хотя все системы подвержены убыточным сделкам, реализация стратегии стоп-лосса может помочь ограничить риск, а тестирование стратегии CCI на прибыльность вашего рынка и таймфрейма - это достойный первый шаг перед началом торгов.
Понимание того, как трейдеры используют CCI (индекс товарного канала) для торговли на фондовых трендах
Индикатор CCI
CCI сравнивает текущую цену со средней ценой за определенный период времени. Индикатор колеблется выше или ниже нуля, перемещаясь в положительную или отрицательную территорию. Хотя большинство значений, примерно 75%, находятся в диапазоне от -100 до +100, около 25% значений выходят за пределы этого диапазона, что указывает на большую слабость или силу в движении цены.
Рисунок 1. График акций с индикатором CCI
Диаграмма выше использует 30 периодов в расчете CCI; Поскольку график является месячным, каждый новый расчет основан на самых последних 30 месяцах. ТПП 20 и 40 периодов также распространены.
Период относится к количеству ценовых баров, которые индикатор включит в свой расчет. Ценовые бары могут быть минутными, пятиминутными, ежедневными, еженедельными, ежемесячными или любыми временными рамками, доступными на ваших графиках.
Чем длиннее выбранный период (чем больше баров в расчете), тем реже индикатор будет выходить за пределы -100 или +100. Краткосрочные трейдеры предпочитают более короткий период (меньшее количество ценовых баров при расчете), поскольку он дает больше сигналов, в то время как долгосрочные трейдеры и инвесторы предпочитают более длительный период, например 30 или 40. Использование дневного или недельного графика рекомендуется для длинных краткосрочные трейдеры, а краткосрочные трейдеры могут применять индикатор на часовом графике или даже на одноминутном графике.
Расчет индикатора производится автоматически с помощью программного обеспечения для построения графиков или торговой платформы; вам нужно только ввести количество периодов, которые вы хотите использовать, и выбрать временные рамки для вашего графика (т. е. 4 часа, ежедневно, еженедельно). Stockcharts.com, Freestockcharts.com и торговые платформы, такие как Thinkorswim и MetaTrader, предоставляют индикатор CCI.
Когда CCI выше +100, это означает, что цена значительно выше средней цены, измеренной индикатором. Когда индикатор ниже -100, цена значительно ниже средней цены.
Основная стратегия ТПП
Основная стратегия CCI используется для отслеживания CCI для движения выше +100, которое генерирует сигналы на покупку, и движений ниже -100, которое генерирует сигналы на продажу или короткую торговлю. Инвесторы могут захотеть принять сигналы на покупку, выйти при появлении сигналов на продажу, а затем реинвестировать, когда снова появится сигнал на покупку.
Рисунок 2. Диаграмма ETF с основными торговыми сигналами CCI
Недельный график выше сформировал сигнал на продажу в 2011 году, когда CCI опустился ниже -100. Это сказало бы долгосрочным трейдерам, что потенциальный нисходящий тренд находится в стадии реализации. Более активные трейдеры могли бы также использовать это как сигнал короткой продажи. Этот график демонстрирует, как в начале 2012 года сработал сигнал на покупку, и длинная позиция остается открытой, пока CCI не опустится ниже -100.
Стратегия CCI с несколькими таймфреймами
CCI также может использоваться на нескольких таймфреймах. Долгосрочный график используется для установления доминирующего тренда, в то время как краткосрочный график устанавливает откаты и точки входа в этот тренд. Более активные трейдеры обычно используют стратегию с несколькими таймфреймами, и ее даже можно использовать для дневной торговли, так как «долгосрочный» и «краткосрочный» соотносится с тем, как долго трейдер хочет, чтобы их позиции сохранялись.
Когда CCI поднимается выше +100 на вашем долгосрочном графике, это указывает на восходящий тренд, и вы смотрите только на сигналы к покупке на краткосрочном графике. Тенденция рассматривается до тех пор, пока долгосрочный CCI не опустится ниже -100.
На рисунке 2 показан недельный восходящий тренд с начала 2012 года. Если это ваш долгосрочный график, вы будете принимать сигналы на покупку только на краткосрочном графике.
При использовании дневного графика в качестве более короткого таймфрейма трейдеры часто покупают, когда CCI падает ниже -100, а затем снова поднимается выше -100. Тогда было бы разумно выйти из сделки, когда CCI поднимется выше +100, а затем опустится ниже +100. В качестве альтернативы, если тренд долгосрочной CCI разворачивается вниз, это указывает на сигнал на продажу для выхода из всех длинных позиций.
Рисунок 3. Покупка сигналов и выходов в долгосрочной перспективе
На рисунке 3 показаны три сигнала на покупку на дневном графике и два сигнала на продажу. Короткие сделки не начинаются, так как CCI на долгосрочном графике показывает восходящий тренд.
Когда CCI ниже -100 на долгосрочном графике, принимайте только короткие сигналы продажи на краткосрочном графике. Нисходящий тренд действует до тех пор, пока долгосрочный CCI не поднимется выше +100. График показывает, что вы должны заключать короткую сделку, когда CCI растет выше +100, а затем падает ниже +100 на краткосрочном графике. Затем трейдеры выходят из короткой сделки, когда CCI опускается ниже -100, а затем снова поднимается выше -100. В качестве альтернативы, если тренд долгосрочной CCI повышается, закройте все короткие позиции.
Изменения и недостатки стратегий ТПП
Вы можете использовать CCI для корректировки правил стратегии, чтобы сделать стратегию более строгой или мягкой. Например, при использовании нескольких таймфреймов сделайте стратегию более строгой, занимая только длинные позиции на более коротком таймфрейме, когда долгосрочный CCI выше +100. Это уменьшает количество сигналов, но обеспечивает сильную общую тенденцию.
Правила входа и выхода на более короткие сроки также могут быть скорректированы. Например, если долгосрочный тренд вырос, вы можете позволить CCI на краткосрочном графике опуститься ниже -100, а затем снова подняться выше нуля (вместо -100). перед покупкой. Это, вероятно, приведет к более высокой цене, но дает больше уверенности в том, что краткосрочный откат закончен и более долгосрочный тренд возобновляется.
При выходе вы можете разрешить росту цены выше +100 и затем опуститься ниже нуля (вместо +100) перед закрытием длинной позиции. Хотя это может означать удержание некоторых небольших откатов, это может увеличить прибыль во время очень сильного тренда.
На рисунках выше используется недельный долгосрочный и дневной краткосрочный график. Другие комбинации могут быть использованы в соответствии с вашими потребностями, например, дневной и почасовой график или 15-минутный и минутный график. Если вы получаете слишком много или слишком мало торговых сигналов, отрегулируйте период CCI, чтобы увидеть, исправит ли это проблему.
К сожалению, стратегия, вероятно, выдаст несколько ложных сигналов или проигрышных сделок, когда условия изменятся. Вполне возможно, что CCI может колебаться в зависимости от уровня сигнала, что приводит к потерям или неясному краткосрочному направлению. В таких случаях доверяйте первому сигналу, если долгосрочный график подтверждает ваше направление входа.
Стратегия не включает стоп-лосс, хотя рекомендуется в определенной степени иметь встроенный предел риска. При покупке можно разместить стоп-лосс ниже минимума недавнего колебания; при коротком замыкании стоп-лосс может быть размещен выше недавнего максимума свинга.
