Финансовые услуги долгое время считались отраслью, в которой профессионал может процветать и подниматься по карьерной лестнице в постоянно растущие структуры вознаграждения. Карьерный выбор, который предлагает личный и финансовый опыт, включает в себя:
- БухгалтерияКонсалтингТранзакционные консультационные услуги
Однако три области в области финансов предлагают наилучшие возможности для максимизации чистой прибыли и, таким образом, привлекают наибольшую конкуренцию за рабочие места:
Читайте дальше, чтобы узнать, есть ли у вас все, что нужно, чтобы добиться успеха в этих ультра-прибыльных областях финансов, и учиться
Как заработать деньги в финансах.
Инвестиционная деятельность банков
Потенциал заработка
Директора, директора, партнеры и управляющие директора инвестиционных банков могут зарабатывать более миллиона долларов, а иногда и десятки миллионов долларов в год. На уровне директоров и выше существует ответственность за руководство группами аналитиков и сотрудников в одном из нескольких отделов, разбитых по предложениям продуктов, таким как привлечение акционерного и заемного капитала, слияния и поглощения (M & A), а также охват сектора. команды.
Почему старшие инвестиционные банкиры зарабатывают так много денег? Одним словом (фактически три слова): крупный размер сделки. Директора, директора и партнеры возглавляют команды, которые работают с дорогостоящими товарами и делают большие комиссионные, поскольку комиссионные банка обычно рассчитываются как процент от суммы транзакции. Например, банки с выпуклыми скобками отклонят проекты с небольшим размером сделки; например, инвестиционный банк не будет продавать компанию, приносящую доход менее 250 миллионов долларов, если он уже завален другими крупными сделками.
Инвестиционные банки являются брокерами. Агент по недвижимости, который продает дом за 500 000 долларов и взимает 5% комиссионных, зарабатывает на этой продаже 25 000 долларов. Сравните это с инвестиционным банком, продающим химическое производство за 1 миллиард долларов с комиссией в 1%, что составляет неплохую комиссию в 10 миллионов долларов. Неплохо для команды из нескольких человек, - говорят два аналитика, два сотрудника, вице-президент, директор и управляющий директор. Если эта команда завершит сделки по слияниям и поглощениям на сумму 1, 8 миллиарда долларов в течение года с бонусами, выделенными старшим банкирам, вы сможете увидеть, как складываются суммы компенсации.
Должностные обязанности
Уровни аналитики (pre-MBA), младшего сотрудника (post-MBA) и вице-президента являются доказательством, и время работы может иногда превышать сотню в неделю. Банкиры на уровнях аналитиков, ассоциированных и вице-президента сосредоточены на следующих задачах:
- Написание сборников статей. Изучение тенденций в отрасли. Анализ деятельности компании, финансовых показателей и прогнозов. Быстрые модели. Проведение комплексной проверки или координация с командами специалистов.
Директора контролируют эти усилия и обычно взаимодействуют с руководителями компании уровня «С», когда достигаются ключевые вехи. Партнеры и управляющие директора играют более предпринимательскую роль, поскольку они должны сосредоточиться на развитии клиентов, заключении сделок, расширении и укомплектовании штатов. Для достижения уровня директора может потребоваться 10 лет (в том числе два года в качестве аналитика, два года для получения степени MBA, два года в качестве ассоциированного сотрудника и четыре года в качестве вице-президента). Тем не менее, этот график зависит от нескольких факторов, в том числе фирмы, участвующей, успех человека на работе, и диктат фирмы. Некоторые банки требуют MBA, в то время как другие могут продвигать исключительных банкиров без ученой степени.
Ключевые черты
Критерии успеха включают в себя:
- Технические навыкиВозможность уложиться в срокиСовместные навыки
Те, кто не переносит жару, двигаются дальше, и перед повышением до старшего уровня идет процесс фильтрации. Те, кто желает покинуть банковскую индустрию, могут сделать боковые шаги к корпоративным финансам (например, работая в компании Fortune 500, что означает зарабатывать меньше денег), частным инвестициям и хедж-фондам.
Частный акционерный капитал
Потенциал заработка
Директора и партнеры в частных акционерных компаниях легко преодолевают барьер на 1 миллион долларов в год, а партнеры часто зарабатывают десятки миллионов долларов в год. Управляющие партнеры в крупнейших частных акционерных компаниях могут принести сотни миллионов долларов, учитывая, что их фирмы управляют компаниями с миллиардами долларов в стоимости.
Если их инвестиционно-банковские коллеги обрабатывают дорогостоящие товары с высокими комиссиями, то частный капитал управляет дорогостоящими товарами с очень высокими комиссиями. Подавляющее большинство руководствуется «правилом двух с половиной», то есть взимает ежегодную комиссию за управление в размере 2% от управляемых активов / капитала и 20% от прибыли на бэкэнд.
Возьмите частную акционерную фирму, которой принадлежит 1 миллиард долларов; плата за управление составляет 20 миллионов долларов в год для оплаты персонала, операционных расходов, операционных затрат и т. д. Затем фирма продает портфельную компанию за 200 миллионов долларов, которые она первоначально приобрела за 100 миллионов долларов, с прибылью в 100 миллионов долларов, и поэтому берет еще 20 миллионов долларов. Учитывая, что в частной акционерной компании такого размера будет работать не более одного или двух десятков сотрудников, это хорошая куча денег, которую можно обойти только нескольким людям. У старших профессионалов в области прямых инвестиций также будет «кожа в игре», то есть они часто являются инвесторами в свои собственные средства.
Должностные обязанности
Частный капитал участвует в процессе создания богатства. В то время как инвестиционные банкиры собирают основную часть своих сборов по завершении транзакции, частный капитал должен пройти несколько этапов в течение нескольких лет, в том числе:
- Отправляясь в дорогу, с целью привлечения пулов инвестиционного капитала. Обеспечение потока сделок от инвестиционных банков, посредников и профессионалов по сделкам. как правило, от четырех до семи лет для большинства фирм)
Аналитики, партнеры и вице-президенты обеспечивают различные функции поддержки на каждом этапе, в то время как руководители и партнеры обеспечивают успешность каждого этапа процесса. Уровень вовлеченности директоров и партнеров варьируется в каждой фирме, но они нанимают лучших и самых талантливых специалистов до и после МВА на младших уровнях и делегируют большинство задач.
Большая часть первоначальной фильтрации потенциальных инвестиционных возможностей может проводиться на младших уровнях (сотрудникам и вице-президентам предоставляется набор инвестиционных критериев, по которым можно судить о будущих сделках), в то время как пожилые люди обычно участвуют в еженедельном обзоре инвестиций. встреча, чтобы оценить, что дали младшие люди.
Принципалы и партнеры возглавят переговоры между фирмой и продавцом. После того как компания куплена, директора и партнеры могут заседать в совете директоров и встречаться с руководством во время ежеквартальных проверок (чаще, если возникают проблемы). Наконец, директора и партнеры планируют и координируют с инвестиционным комитетом решения о продаже и сборе урожая, а также вырабатывают стратегию для получения максимальной прибыли для своих инвесторов. Если частная акционерная компания потерпела неудачу на определенном этапе, вы, как правило, увидите, что руководители и партнеры будут более активно участвовать в усилиях по поддержке на этом этапе.
Например, если поток сделок отсутствует, пожилые люди отправятся в дорожную поездку и посетят инвестиционные банки. На роуд-шоу по сбору средств старшие профессионалы в области прямых инвестиций будут взаимодействовать с институциональными инвесторами и лицами с высокими доходами на личном уровне, а также проводить презентации. На этапе выбора источника сделки руководители и партнеры вступают в отношения и развивают взаимопонимание с посредниками, особенно если это новый контакт и перспективные отношения. Если портфельная компания не работает должным образом, вы будете чаще встречаться с руководителями и партнерами на сайте компании.
Хедж-фонды
Потенциал заработка
Как и их партнеры по частному акционерному капиталу, хедж-фонды управляют пулами капитала с целью обеспечения выгодных доходов для своих клиентов-инвесторов. Как правило, эти деньги собираются от институциональных и высокодоходных инвесторов. Управляющие хедж-фондами могут заработать десятки миллионов долларов благодаря структуре вознаграждения, аналогичной частному акционерному капиталу; хедж-фонды взимают как ежегодную комиссию за управление (обычно 2% от управляемых активов), так и комиссию за результаты деятельности (обычно 20% от валовой прибыли).
Должностные обязанности
Хедж-фонды, как правило, имеют более гибкие команды, чем частные фонды (при условии, что им управляется тот же объем капитала), и у них может быть больше свободы в выборе способов развертывания и инвестирования капитала своих клиентов. Параметры могут быть заданы в интерфейсе типов стратегий, которые могут использовать менеджеры хедж-фондов.
В отличие от частного акционерного капитала, которое обычно покупает и продает компании в течение инвестиционного периода от четырех до семи лет, хедж-фонды могут покупать и продавать финансовые ценные бумаги с гораздо более коротким временным горизонтом, даже продавая ценные бумаги на открытых рынках в течение нескольких дней или часов после покупки. Из-за этого сжатого инвестиционного горизонта управляющие хедж-фондами ежедневно более активно участвуют в инвестициях (в отличие от принципалов и партнеров в области прямых инвестиций), внимательно следя за тенденциями рынка и отрасли, а также геополитическими и экономическими изменениями во всем мире.
Хедж-фонды, получившие значительную компенсацию за вознаграждение за исполнение, могут инвестировать (или торговать) всеми видами финансовых инструментов, включая акции, облигации, валюты, фьючерсы и опционы.
Суть
Попасть в частную акционерную фирму или хедж-фонд очень жестко. Практически невозможно попасть в эти организации, поступив прямо из бакалавриата.
Элитные стандартизированные результаты тестов помогают, наряду с академической родословной и лидерскими действиями. Количественная академическая дисциплина (например, финансы, инженерия, математика и т. Д.) Будет рассматриваться благоприятно. За качеством профессионального опыта присматривается циничный, неумолимый взгляд.
Многие инвестиционные банкиры, обдумывающие свои возможности выхода, часто переходят на частные акции и хедж-фонды для следующего этапа своей карьеры. Те, кто хочет попасть в частный акционерный капитал и в бизнес хедж-фондов, должны работать несколько коротких лет (от двух до четырех) в крупном инвестиционном банке или в элитной консалтинговой фирме (например, McKinsey, BCG или Bain). Работа как со стороны покупки, так и со стороны продажи будет выгодно оценена частным капиталом. Что касается хедж-фондов, то работа на стороне покупателя в инвестиционном банке или частной инвестиционной фирме будет благоприятно восприниматься для позиций младшего уровня.
