Возврат инвестиций (ROI) является одним из показателей успеха инвестиций. Он напрямую измеряет отдачу от этих инвестиций относительно их стоимости. Чтобы рассчитать рентабельность инвестиций, возврат инвестиций делится на их стоимость. Это полезно в качестве приблизительного показателя эффективности инвестиций в портфель. Этот метод также может использоваться для измерения и оценки всего портфеля.
Расчет прибыли для всего портфеля
Первым шагом в расчете прибыли для вашего инвестиционного портфеля является выявление и сбор необходимых данных. После того, как вы подготовили данные, перед выполнением расчетов необходимо сделать несколько замечаний.
Начните с определения периода времени, за который вы хотите рассчитать доход (ежедневно, еженедельно, ежемесячно, ежеквартально или ежегодно). Вам необходимо определить чистую стоимость активов (NAV) каждой позиции в каждом портфеле за эти периоды времени и отметить любые денежные потоки, если это применимо.
Период возврата
После того, как вы определили свои периоды времени и суммировали NAV портфеля, вы можете начать вычисления. Самый простой метод для расчета базовой доходности называется периодом возврата. Он просто рассчитывает процентную разницу от периода к периоду общего портфеля NAV и включает доход от дивидендов или процентов.
Доходность / доходность периода владения является полезным инструментом для сравнения доходности инвестиций, удерживаемых за разные периоды времени.
Корректировка денежных потоков
Если деньги были внесены или сняты с ваших портфелей, вам необходимо будет отрегулировать время и сумму денежных потоков. Например, при расчете ежемесячной доходности, если вы внесли 100 долларов США на свой счет в середине месяца, в NAV портфеля на конец месяца будет добавлено еще 100 долларов США, которые не были связаны с инвестиционными доходами. Это может быть скорректировано с помощью различных расчетов, в зависимости от обстоятельств. Например, модифицированный метод Дитца является популярной формулой для корректировки денежных потоков. Использование расчета внутренней нормы прибыли (IRR) с помощью финансового калькулятора также является эффективным способом корректировки доходности денежных потоков. IRR - это ставка дисконтирования, которая делает чистую приведенную стоимость нулевой. Он используется для измерения потенциальной доходности инвестиций.
Годовой доход
Для многопериодных возвратов обычной практикой является годовой возврат. Это сделано для того, чтобы сделать доходы более сопоставимыми с другими портфелями или потенциальными инвестициями. Это позволяет использовать общий знаменатель при сравнении результатов.
Годовой доход - это среднее геометрическое количество денег, заработанных инвестициями каждый год. Он показывает, что можно было заработать за определенный период времени, если бы доход был составлен. Годовая доходность не дает указаний на волатильность за соответствующий период времени. Эта волатильность может быть лучше измерена с использованием стандартного отклонения.
пример
Например, общая сумма позиций на брокерском счете составляет 1000 долларов США на начало года и 1350 долларов США на конец года. 30 июня был выплачен дивиденд. Владелец счета внес депозит в размере 100 долларов США 31 марта. Доход за год составляет 16, 3% после поправки на денежный поток в размере 100 долларов США в портфель на одну четверть года.
