Фонд Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) отслеживает эффективность индекса общего рынка США CRSP. Фонд вернулся 7, 3% с момента его создания в 2001 году (по состоянию на ноябрь 2019 года). Фонд представляет собой взвешенный по рыночной капитализации индекс, который измеряет весь инвестируемый рынок акций США. В него входят компании с малой, средней и большой капитализацией. Фонд управляется пассивно и использует стратегию выборки индекса.
Ключевые вынос
- ETF Vanguard Total Stock Market является хорошо диверсифицированным биржевым фондом (ETF), который владеет более 3600 акциями. Главный сектор ETF - это технологии с удельным весом 21, 2%, в то время как Microsoft, Apple и Google являются его тремя крупнейшими холдингами, что составляет 9, 5% ETF. Он имеет низкий коэффициент расходов (0, 03%) и очень внимательно отслеживает более широкий фондовый рынок (бета-версия 1), что делает его недорогим способом получить доступ к рынку акций США.
Фонд имеет более 3600 акций в своем портфеле, огромное количество для ETF. Медианная рыночная капитализация фондов фонда составляет 76, 9 млрд долларов. Средневзвешенное отношение цены к прибыли (P / E) для портфеля составляет 20, 9, а отношение цены к книге (P / B) - 3, 0. Отношение P / E принимает текущую рыночную стоимость акций компаний, деленную на прибыль на акцию (EPS). Коэффициент P / B принимает цену акции, деленную на общую сумму обязательств за вычетом нематериальных активов и обязательств.
Технологический сектор имеет самый высокий вес в фонде - 21, 2%, за ним следует финансовый сектор с весом 19, 8%. Сектор потребительских услуг занимает третье место с весом 13, 4%.
Microsoft (MSFT) является крупнейшим холдингом с весом 3, 6%, за ним следует Apple (AAPL) с весом 3, 4%. Google (GOOG) является третьим по величине холдингом с весом 2, 5%, в то время как Amazon.com (AMZN) привязан к третьему с весом 2, 5%. Топ-10 холдингов имели совокупный вес 19, 4%.
Характеристики
ETF Vanguard Total Stock Market является открытым фондом, выпущенным Vanguard и консультируемым Vanguard Equity Investment Group. Фонд является пассивным индексным фондом и поэтому имеет удивительно низкий коэффициент расходов, равный 0, 03%. Фонд имеет очень низкую ставку оборота - 3, 4%, что означает ограниченные операционные издержки на изменение активов фонда. Коэффициент расходов не включает комиссионные или брокерские сборы. Низкий коэффициент расходов выгоден для долгосрочных инвесторов в фонд.
На ноябрь 2019 года акции торгуются на уровне около 159 долларов США. Среднедневной объем фонда составляет 2, 4 млн. Акций, что свидетельствует о значительной ликвидности в ЕФО. Торговля акциями VTI на Нью-Йоркской фондовой бирже. Инвесторы могут покупать акции без комиссии через Vanguard Brokerage Services.
Пригодность и рекомендации
ВТИ - чрезвычайно диверсифицированный фонд. Его большое количество холдингов отражает всю совокупность инвестируемых ценных бумаг США. Фонд подвержен влиянию акций малой капитализации, которые могут быть более волатильными, чем акции средней или большой капитализации. Фонд имеет бета-версию 1 по сравнению с более крупным рынком. Фонд подвержен систематическому риску, который является риском, присущим всему рынку. Больший спад в экономике США или мировой экономики, вероятно, повлияет на стоимость фонда.
В последнее время фонд хорошо себя зарекомендовал после большого роста акций. Годовая доходность VTI составляет 13, 58%, а пятилетняя доходность - 10, 3%. Этот ETF, по-видимому, является надежной гарантией для растущего портфеля, поскольку он отражает большую совокупность американских акций в недорогом едином фонде. Инвесторы должны включать другие активы, которые не так коррелированы с фондовым рынком, чтобы они могли сбалансировать свои портфели. В соответствии с принципами современной теории портфеля, хранение некоррелированных активов может помочь минимизировать риск портфеля.
