Что такое трейдер?
Трейдер - это физическое лицо, которое занимается покупкой и продажей финансовых активов на любом финансовом рынке, либо для себя, либо от имени другого лица или учреждения. Основное различие между трейдером и инвестором заключается в продолжительности владения активом. Инвесторы, как правило, имеют более длительный временной горизонт, в то время как трейдеры, как правило, держат активы в течение более коротких периодов времени, чтобы извлечь выгоду из краткосрочных тенденций.
Ключевые вынос
- Трейдерами являются физические лица, которые занимаются краткосрочной покупкой и продажей акций для себя или для учреждения. К недостаткам торговли относятся налоги на прирост капитала, применимые к сделкам, и расходы по выплате брокерам нескольких ставок комиссионных.
Понимание трейдеров
Трейдер может работать в финансовом учреждении, и в этом случае он торгует деньгами и кредитом компании, и ему выплачивается комбинация зарплаты и бонусов. В качестве альтернативы, трейдер может работать на себя, что означает, что он торгует своими собственными деньгами и кредитами, но сохраняет всю прибыль для себя.
К недостаткам краткосрочной торговли относятся комиссионные расходы и оплата спрэда между ставками и предложениями. Поскольку трейдеры часто используют краткосрочные торговые стратегии, чтобы преследовать прибыль, они могут накапливать большие комиссионные. Тем не менее, растущее число высококонкурентных дисконтных брокеров сделало эту стоимость менее значимой, в то время как электронные торговые платформы сократили спреды на валютном рынке. Существует также невыгодный налоговый режим для краткосрочного прироста капитала в Соединенных Штатах.
Операции трейдера: учреждение против собственного счета
Многие крупные финансовые учреждения имеют торговые залы, где трейдеры покупают и продают широкий спектр продуктов от имени компании. Каждому трейдеру дается предел в отношении того, насколько велика позиция, которую он может занять, максимальный срок погашения позиции и сколько убытков по марке на рынке он может иметь до закрытия позиции. Компания несет основной риск и сохраняет большую часть прибыли; Трейдер получает зарплату и бонусы. Большинство людей, которые торгуют за свой счет, работают из дома или в небольшом офисе и используют брокера скидок и электронные торговые платформы. Их пределы зависят от их собственных денег и кредита, но они сохраняют всю прибыль.
Брокеры скидок: важный ресурс для трейдеров
Брокерские фирмы со скидками взимают значительно меньшую комиссию за транзакцию, но не дают финансовых советов или вообще не дают их Физические лица не могут торговать непосредственно на бирже или товарной бирже за свой счет, поэтому использование дисконтного брокера является экономически эффективным способом получения доступа к рынкам. Многие дисконтные брокеры предлагают маржинальные счета, которые позволяют трейдерам занимать деньги у брокера для покупки акций. Это увеличивает размер позиций, которые они могут занять, но также увеличивает потенциальные потери.
Электронные валютные торговые платформы
Торговые площадки с иностранной валютой соответствуют покупателям и продавцам валюты на спотовом, форвардном и опционном рынках. Они резко увеличивают объем информации о ценах, доступной отдельным трейдерам, и, таким образом, сужают разброс цен и снижают комиссионные.
Краткосрочный налог на прирост капитала
Недостатком краткосрочной торговой прибыли является то, что она обычно облагается налогом по обычной ставке подоходного налога трейдера. Долгосрочный прирост капитала облагается налогом по ставке 20%, но требует, чтобы базовый инструмент удерживался не менее одного года. В соответствии с действующим законодательством не существует технического определения торговцев для налогов.
Несмотря на наличие налогового статуса трейдера (TTS), выбор этого статуса основан на представленных фактах и обстоятельствах лица. Некоторые из фактов, которые IRS учитывает при оценке налогового статуса трейдеров, включают период удержания ценных бумаг, количество проведенных сделок, а также частоту и количество сделок в долларах.
У трейдеров есть обходные пути для снижения налоговых обязательств по краткосрочным сделкам. Например, они могут списывать расходы, используемые в их настройках торговли, так же, как фрилансер или владелец малого бизнеса. Если они выбрали Раздел 475 (f), трейдеры могут оценивать свои сделки в целом за определенный год и требовать вычетов за убытки, которые они понесли.
