Добыча золота привлекает огромный интерес к розничной торговле, хотя бычий рынок золота закончился в 2010 году. Трейдеры могут выгодно разыграть отдельных золотодобытчиков, если они делают свою домашнюю работу, но инвестирование в биржевые фонды сектора (ETF) предлагает более простую альтернативу, с широким воздействием промышленность на разных уровнях капитализации. Многие инвесторы передают физическое золото и фьючерсы на золото, предпочитая экспозицию золотодобывающей промышленности через ETF и менее ликвидные конкурентные инструменты.
Некоторые известные ETF золотодобычи включают в себя ETF Векторы золотодобытчиков VanEck Векторы (GDX), ETF золотодобытчиков VanEck Векторы (GDXJ), ETF Глобальный золотодобытчик iShares MSCI (RING), ETF Векторы золотодобытчиков VanEck Векторы (GDXJ) и Ежедневные золотодобытчики Direxion несут 3X акции (DUST). Вся информация здесь была актуальной по состоянию на 20 ноября 2018 года.
VanEck Vectors Gold Miners ETF
ETF VanEck Vectors Gold Miners стремится воспроизвести индекс NYSE Arca Gold Miners (GDMNTR), который отслеживает общую эффективность компаний, работающих в золотодобывающей отрасли. GDX имеет порог рыночной капитализации в 750 миллионов долларов, который исключает младших майнеров и другие мелкие предприятия.
Среднегодовая доходность фонда за 10 лет составляет -0, 43%, а коэффициент расходов - 0, 53%. Розничные трейдеры и традиционные фонды доминируют на этом рынке, а профессионалы с большей вероятностью будут искать прямой игры через SPDR Gold Shares (GLD) или на фьючерсном рынке.
В 2013 году фонд увеличил международный портфель своего портфеля, чтобы снизить влияние колебаний валютных курсов. Более половины чистых активов ЕФО в размере 8, 58 миллиардов долларов инвестируется в канадские компании.
VanEck Vectors Младшие золотодобытчики ETF
Инвесторы могут получить доступ к компаниям с малой капитализацией, занимающимся добычей золота, через ETF VanEck Vectors Junior Gold Miners (GDXJ). Фонд стремится воспроизвести Global Junior Gold Miners Index (MVGDXJTR), цель которого - отслеживать результаты компаний с малой капитализацией, которые занимаются добычей золота и серебра. Канадские компании составляют около 45% портфеля фонда, а его топ-10 холдингов составляют около 43% его чистых активов в размере 4, 27 млрд долларов.
Среднегодовая доходность фонда за пять лет составляет -5, 16%, а коэффициент расходов - 0, 54%. Этот инструмент считается спекулятивным, потому что многие операции с золотом для молодых компаний имеют хорошие перспективы, но ограниченные доходы.
iShares MSCI Global Gold Miners ETF
Этот фонд стремится отслеживать индекс MSCI ACWI Select Gold Miners Investable Market Index, который предлагает информацию о глобальных компаниях, которые получают большую часть своих доходов от добычи золота. Почти половина чистых активов фонда в размере 178, 26 млн. Долларов США инвестируется в канадские компании, за которыми следуют США с 16, 56% и Австралия с 13, 06%.
Среднегодовая доходность ETF iShares MSCI Global Gold Miners за пять лет составляет -6, 79%, а коэффициент расходов относительно низок - 0, 39%.
Золотые майнинг ETFs с кредитным плечом
Два золотодобывающих ETF доминируют в золотодобывающей группе со средней и высокой капитализацией: акции 3x Direxion Daily Gold Miners (NUGT) и акции 3x Direxion Daily Gold Miners (DUST). NUGT имеет коэффициент расходов 1, 20%, а DUST - коэффициент расходов 1, 08%.
Оба ETF ищут ежедневную доходность, подвергая их воздействию контанго и отсталости. NUGT стремится обеспечить ежедневные инвестиционные результаты в три раза, или на 300%, производительности индекса NYSE Arca Gold Miners. DUST стремится обеспечить ежедневные инвестиционные результаты в -300% доходности того же эталонного индекса.
