Потеря 38, 26% с начала года акций Teva Pharmaceutical Industries Limited (TEVA) рассказывает о необычной медвежьей торговой активности, сопровождающей движение. Это медвежья активность, потому что акции падают в цене вместе с увеличением объемов. Основными критериями, на которые мы обращаем внимание при размещении ставок на акции, являются улучшение фундаментальных показателей, ведущие технические данные и бычья торговая активность в акциях - все это отсутствует в Teva Pharmaceutical.
Позже я расскажу о фундаментальной картине, но для нас истинное мнение о ближайшей траектории акции заключается в ее торговой активности. В течение 2019 года акции Teva Pharmaceutical снижались в цене, наряду с увеличением объема во многих случаях. Это может свидетельствовать о продаже умных денег акциями. Суть в том, что способ, которым торгуются акции, иногда может предупредить вас о форвардной фундаментальной картине больше, чем просто смотреть только на финансовые результаты компании.
Для Mapsignals, самый сильный индикатор отрицательного ценового импульса получен путем измерения потенциальной институциональной продажи акций. В 2019 году Teva Pharmaceutical зарегистрировала 11 из этих редких сигналов (см. Диаграмму ниже). Когда мы видим постоянную медвежью активность в акциях наряду с тревожными форвардами, мы обращаем на это внимание. Это свидетельствует о том, что со временем наблюдается недостаток спроса на акции. Когда это происходит на фоне ослабления фундаментальных перспектив компании, это может привести к дальнейшему снижению курса акций.
Просто для того, чтобы наглядно показать вам, как выглядят наши необычные сигналы о торговой активности, взгляните на все необычные институциональные (UI) сигналы, которые компания Teva Pharmaceutical сделала за последний год. Как вы можете видеть, эта тенденция указывает на низкий спрос на акции, начиная с 2019 года. То, что мы обнаружили с течением времени, заключается в том, что необычные торговые сигналы имеют тенденцию повторяться. Вы можете увидеть строку из красных полос ниже, чтобы выделить потенциальные институциональные продажи:
www.mapsignals.com
Цель Mapsignals - определить лучшие акции завтрашнего дня. Мы в основном ищем компании с устойчивыми фундаментальными показателями, сопровождающимися необычайно высокой институциональной торговой активностью. Изучив эти данные, мы можем сделать обоснованное предположение о том, какие фондовые институты занимаются торговлей людьми, и объединить эту информацию с принципиально надежными компаниями. Мы хотим, чтобы шансы были на стороне при поиске акций высшего качества.
Обратное верно, когда компании отмечают отрицательные критерии, что является текущей ситуацией для Teva Pharmaceutical. Ниже перечислены три технические области, вызывающие озабоченность в отношении акций Teva Pharmaceutical:
- Низкая доходность с начала года по сравнению с рынком: -50, 85% против SPDR S & P 500 ETF (SPY) Низкая доходность с начала года по сравнению с фармацевтическим сектором: -41, 57% против SPDR S & P Pharmaceuticals ETF (XPH) Медвежьи необычные торговые сигналы
Теперь мы делаем еще один шаг и оцениваем каждую акцию, показывая эту активность. Ниже вы можете увидеть исторические времена, когда акции Teva Pharmaceutical сигнализировали о потенциальных продажах для Mapignals за последний год. Это самые низкие сигналы в нашей биржевой вселенной:
www.mapsignals.com
Помимо плохой технической картины, нужно также заглянуть под капот, чтобы увидеть, поддерживает ли фундаментальная картина негативный прогноз для инвестиций. Как видно из последних квартальных результатов, у Teva Pharmaceutical сложилась тревожная фундаментальная картина:
- Темпы роста выручки за 1 квартал 2019 года (г / г): -15% Потеря прибыли за 1 квартал 2019 года: - 0, 10 долл. На акцию
Teva Pharmaceutical отстает в техническом отношении и испытывает недостаток в сильных фундаментальных показателях, хотя в 2019 году демонстрирует медвежий институциональный импульс. Пока эта общая картина не изменится, акции могут оставаться под давлением.
Суть
Фармацевтическая база Teva не соответствует текущим критериям долгосрочных инвестиций. Принимая во внимание слабые доходы, замедление доходов и многочисленные необычные сигналы распределения, эта акция должна столкнуться с препятствиями, пока фундаментальная и техническая картина не улучшится.
