Что такое регулирование Z?
Правило Z - это постановление Совета управляющих Федеральной резервной системы, в соответствии с которым был принят Закон об истине в кредитах 1968 года, который был частью Закона о защите потребительских кредитов того же года. Основные цели этого закона заключались в том, чтобы предоставить потребителям более точную информацию об истинных ценах на кредит и защитить их от некоторых вводящих в заблуждение практик со стороны кредитного сектора. Согласно этим правилам, кредиторы должны раскрывать процентные ставки в письменном виде, давать заемщикам возможность аннулировать определенные виды кредитов в течение определенного периода, использовать четкие формулировки о ссуде и условиях кредитования и отвечать на жалобы, помимо прочих положений. Термины Регулирование Z и Закон об истине в кредитовании (TILA) часто используются как синонимы.
Ключевые вынос
- Правило Z защищает потребителей от вводящей в заблуждение практики кредитной отрасли и предоставляет им достоверную информацию о стоимости кредита. Оно применяется к ипотечным кредитам на дому, кредитным линиям на дома, обратным ипотечным кредитам, кредитным картам, кредитам в рассрочку и некоторым видам студенческих кредитов. Он был создан в рамках Закона о защите потребительских кредитов 1968 года.
Как работает Регулирование Z
Правило Z распространяется на многие виды потребительских кредитов. Это включает в себя ипотечные кредиты, кредитные линии на дома, обратные ипотечные кредиты, кредитные карты, кредиты в рассрочку и некоторые виды студенческих кредитов.
По данным Совета Федеральной резервной системы, основная цель Правил Z и TILA состояла в том, чтобы «добиться того, чтобы условия кредита были раскрыты осмысленно, чтобы потребители могли легче и с большим вниманием сравнивать условия кредита. Перед его принятием потребители столкнулись с изумительным набором условий и ставок по кредитам ».
Правило Z также известно как Закон об истине в кредитовании.
Чтобы решить эту проблему, закон предписал стандартизированные правила для расчета и раскрытия затрат по кредитам, которым должны будут следовать все кредиторы. Например, кредиторы должны предоставлять потребителям как номинальную процентную ставку по ссуде или кредитной карте, так и годовую процентную ставку (APR), которая учитывает как номинальную ставку, так и любые сборы, которые должен платить заемщик. APR представляет собой более реалистичную картину стоимости заимствований, которая сопоставима с кредитором к кредитору. Точные правила различаются в зависимости от того, какой тип кредита предлагает кредитор: открытый кредит, как в случае кредитных карт и линий собственного капитала, или закрытый кредит, такой как автокредиты или ипотека.
В дополнение к стандартизации того, как кредиторы должны были представлять свою информацию, закон также ввел ряд финансовых реформ, которые, по словам Федерального резерва, направлены на:
- «Защитить потребителей от неточной и несправедливой практики выставления счетов по кредитам и кредитным картам», «Предоставить потребителям права на отмену», «Предусмотреть ограничения по ставкам для определенных жилищных кредитов; и «наложить ограничения на кредитные линии собственного капитала и некоторые ипотечные кредиты закрытого типа».
Право на аннулирование относится к законному праву заемщика аннулировать определенные виды кредитов в течение определенного периода после закрытия кредита. В случае Правил Z и TILA срок составляет три дня.
История регулирования Z
Правило Z неоднократно изменялось и расширялось с момента его появления, начиная с 1970 года, когда в него были внесены поправки, запрещающие эмитентам кредитов рассылать нежелательные карточки. В последние годы были добавлены новые правила, касающиеся кредитных карт, ипотеки с регулируемой ставкой, ипотечного обслуживания и других аспектов потребительского кредитования. Тем не менее, он утратил свои полномочия в отношении потребительского лизинга, такого как аренда автомобилей и мебели, которые в настоящее время охватываются Положением М.
Закон Додда-Франка о реформе Уолл-стрит и защите прав потребителей в 2010 году добавил множество новых положений в Правила Z и TILA, включая запреты на обязательный арбитраж и отказ от прав потребителей. По состоянию на июль 2011 года он также передал полномочия Совета управляющих Федеральной резервной системы в отношении TILA Бюро финансовой защиты потребителей (CFPB). По данным веб-сайта CFPB, с момента передачи этой функции, затрагивающей темы, включающие пороги освобождения, было произведено 35 изменений. для размеров активов и более дорогих ипотечных ссуд, правил обслуживания ипотеки и требований раскрытия ипотеки, чтобы назвать только некоторые. Если у потребителя есть жалоба, касающаяся кредитора, CFPB - это место, где можно подать жалобу.
