Корпорация NVIDIA (NVDA) обанкротила оценки прибыли и выручки в первом квартале на прошлой неделе, сообщив о прибыли на акцию в размере 2, 05 долл. При доходах в 3, 21 млрд долл., Но реакция на продажи новостных механизмов ускорилась после того, как руководство предупредило о снижении продаж криптовалюты и более стабильном графическом процессоре ценообразование. Три сессии спустя акция не смогла пробиться выше горизонтального сопротивления на уровне 250 долларов, передав контроль медведям впервые с начала апреля.
Падение развернулось на вершине восходящего канала, возвращаясь к январскому максимуму, усиливая эту позитивную, но часто расстраивающую структуру цен. Шансы на откат к поддержке канала между $ 215 и $ 220 теперь резко возросли, что увеличило вероятность падения на 10-15% от действий этой недели в $ 240. В то время как долгосрочные акционеры могут справиться с этим спадом, не теряя сна, позиционные трейдеры могут столкнуться с большими потерями.
Долгосрочный график NVDA (2002 - 2018)
Акции достигли максимума в 20 долларов в 2002 году и резко упали, в конечном итоге вернувшись к сопротивлению в 2006 году. Через несколько месяцев он завершил пробитие уровня «пробка и ручка», поднявшись до 39, 67 доллара в 2007 году, опередив нисходящий тренд, достигший четырехзначного уровня. годового минимума в виде однозначных цифр в ноябре 2008 года. Отскок в 2011 году исчерпал себя на уровне отката Фибоначчи 0, 618, и этот барьер сохранялся до прорыва 2015 года.
Последующее повышение достигло максимума 2007 года во втором квартале 2016 года, что привело к более мощному прорыву, который вызвал интенсивный импульс покупательского интереса. Акции выросли более чем втрое в этом году, поднявшись на вершину списка лидеров бычьего рынка. Ралли продолжилось в июне 2017 года, упав до треугольной коррекции, которая в сентябре поднялась на более высокий уровень. Действие сбалансированной цены затем взяло под свой контроль, вырвав восходящий канал, который в январе 2018 года перешел на неглубокую траекторию после того, как акции выросли в пределах нескольких центов от 250 долларов.
Месячный осциллятор стохастика завершил долгосрочный цикл покупки в четвертом квартале 2017 года, когда он напечатал медвежий кроссовер, но нисходящий импульс медленно развивался в первой половине 2018 года. В настоящее время индикатор упал до самого низкого минимума с мая 2017 года, но до сих пор не подорвал дно последнего цикла продажи, который закончился в апреле 2017 года. Трейдерам следует ожидать быстрого увеличения давления продаж, если оно преодолеет этот порог, отмеченное неудобным вытеснением слабых рук. (Подробнее см.: Как NVIDIA зарабатывает деньги .)
Краткосрочный график NVDA (2017 - 2018)
Восходящий канал, который сформировался в мае 2017 года (синие линии), вышел из строя в апреле 2018 года, предоставив контроль над мелким каналом (красная линия), существующим с января 2018 года. Этот сдвиг знаменует собой скорее рост долгосрочного восходящего тренда, чем медвежью дивергенцию. это может сигнализировать о новом спаде. Это также предполагает, что институциональный капитал в настоящее время заменил быстро растущих трейдеров импульса в управлении ценой этой акции.
Красный канал указывает на нисходящую цель ниже $ 220, при этом медвежий цикл стохастика повышает вероятность того, что усилия покупателей потерпят неудачу, прежде чем достигнут этого уровня поддержки. Пересечение между поддержкой синего канала и 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) в 230 $ выглядит как лучшее место для быков, которые могут встать и попытаться поднять цену выше сопротивления выше 280 $. Скорее всего, отскок, формирующийся в этой ценовой зоне, развернется на уровне или вблизи пробитых максимумов в 250 долларов.
Балансовый объем (OBV) достиг максимума в феврале 2018 года и опустился после мартовского разворота. Он упал до самого низкого минимума 2018 года в апреле, в то время как повышение в мае не смогло достичь предыдущих максимумов, породив медвежью дивергенцию, которая предсказывала разворот и неудачный прорыв. Давление продаж после спада не вызвало дополнительных сигналов и не дало никаких краткосрочных ориентиров.
Суть
Акции NVIDIA развернулись на трехмесячном сопротивлении канала, несмотря на сильный отчет о прибыли за первый квартал, а затем не смогли пробиться выше горизонтальных максимумов в 250 долларов. Это медвежье движение цены открывает дверь к снижению, которое может достичь поддержки канала ниже 220 долларов. (Дополнительную информацию см. В Goldman: Техническое регулирование в интересах NVIDIA, Cisco .)
