Что такое кредит на твердые деньги?
Кредит на твердые деньги - это вид кредита, который обеспечен недвижимостью. Твердые денежные ссуды считаются кредитами «последней инстанции» или краткосрочными промежуточными кредитами Эти кредиты в основном используются в сделках с недвижимостью, причем кредитором обычно являются физические лица или компании, а не банки.
Ключевые вынос
- Ссуды с твердыми деньгами в основном используются для сделок с недвижимостью и представляют собой деньги от физического лица или компании, а не от банка. Ссуды с твердыми деньгами, как правило, на короткий срок, - это способ быстро собрать деньги, но с более высокой стоимостью и более низкий коэффициент LTV. В связи с тем, что ссуды с твердыми деньгами традиционно не выполняются, сроки финансирования значительно сокращаются. Ссуды с твердыми деньгами часто можно обсудить между кредитором и заемщиком. Эти кредиты обычно используют имущество в качестве залога. Погашение может привести к дефолту и все же привести к выгодной транзакции для кредитора.
Как работает кредит на твердые деньги
Ссуды с твердыми деньгами имеют условия, которые основаны главным образом на стоимости имущества, используемого в качестве обеспечения, а не на кредитоспособности заемщика. Поскольку традиционные кредиторы, такие как банки, не выдают ссуды на твердые деньги; Кредиторы с тяжелыми деньгами часто являются частными лицами или компаниями, которые видят ценность в этом типе потенциально рискованного предприятия.
Ссуды на твердые деньги могут быть запрошены ластами, которые планируют обновить и перепродать недвижимость, которая используется в качестве залога для финансирования - часто в течение одного года, если не раньше. Более высокая стоимость кредита на твердые деньги компенсируется тем фактом, что заемщик намеревается погасить кредит относительно быстро - большинство кредитов на твердые деньги предоставляется на срок от одного до трех лет - и некоторыми другими преимуществами, которые они предлагают.
Кредитование на твердые деньги можно рассматривать как инвестицию. Многие используют это как бизнес-модель и активно практикуют ее.
Особые соображения по займам на твердые деньги
Стоимость ссуды в виде твердых денег заемщику обычно выше по сравнению с финансированием, доступным через банки или программы государственного кредитования, что отражает более высокий риск, который берет на себя кредитор, предлагая финансирование. Однако увеличение расходов является компромиссом для более быстрого доступа к капиталу, менее строгого процесса утверждения и потенциальной гибкости в графике погашения.
Ссуды с твердыми деньгами могут использоваться в оборотных ситуациях, в краткосрочном финансировании и заемщиками с плохим кредитом, но значительным собственным капиталом в их собственности. Так как он может быть выдан быстро, ссуду на твердые деньги можно использовать как способ предотвращения потери права выкупа.
Плюсы и минусы займа с жесткими деньгами
Pros
Одним из таких преимуществ является процесс одобрения кредита на твердые деньги, который зачастую намного быстрее, чем оформление ипотеки или другого традиционного кредита через банк. Частные инвесторы, обеспечивающие ссуду на твердые деньги, могут принимать решения быстрее, потому что они часто не проверяют кредит и не проверяют кредитную историю заемщика - шаги, которые обычно предпринимают кредиторы, чтобы исследовать способность заявителя производить платежи по кредиту.
Эти инвесторы не так обеспокоены получением погашения, потому что они могут иметь еще большую ценность и возможность самостоятельно перепродавать имущество, если заемщик по умолчанию.
Другое преимущество состоит в том, что, поскольку кредиторы с твердыми деньгами не используют традиционный, стандартный процесс андеррайтинга, а оценивают каждый заем на индивидуальной основе, кандидаты могут часто договариваться о корректировках, касающихся графика погашения ссуды. Заемщики могут использовать больше возможностей для погашения кредита в течение доступного им периода времени.
Cons
Поскольку само имущество используется в качестве единственной защиты от дефолта, кредиты на твердые деньги, как правило, имеют более низкое соотношение займа к стоимости (LTV), чем традиционные кредиты: около 50% до 70%, против 80% для обычной ипотеки (хотя это может пойти выше, если заемщик опытный плавник).
Кроме того, их процентные ставки, как правило, высоки. Для займов с твердыми деньгами ставки могут быть даже выше, чем для субстандартных займов. По состоянию на 2 019 г. процентные ставки по кредитам в твердой валюте варьировались от 7, 5% до 15% в зависимости от срока кредита. Для сравнения, основная процентная ставка составила 5, 25%.
Другим недостатком является то, что кредиторы ссуды под заем могут предпочесть не предоставлять финансирование для жилья, занимаемого владельцем, из-за регулирующего надзора и соблюдения правил.
