Восходящие и нисходящие тренды являются горячими темами среди технических аналитиков и трейдеров, потому что они гарантируют, что основные рыночные условия работают в пользу позиции трейдера, а не против нее. Линии тренда - это легко узнаваемые линии, которые трейдеры рисуют на графиках, чтобы соединить серию цен. Результирующая линия затем используется, чтобы дать трейдеру хорошее представление о направлении, в котором может двигаться стоимость инвестиций., вы узнаете, как использовать этот инструмент. Это не займет много времени, прежде чем вы начнете рисовать их на собственных графиках, чтобы увеличить ваши шансы на успешную торговлю!
(Для ознакомления см. Краткосрочные, Среднесрочные и Долгосрочные Тенденции и учебное пособие : Осцилляторы и индикаторы акций)
Основы Trendline
Понимание направления лежащего в основе тренда является одним из самых основных способов повысить вероятность успешного совершения сделки, поскольку он гарантирует, что общие рыночные силы работают в вашу пользу.
Нисходящие наклонные линии тренда указывают на наличие избыточного количества предложения для ценной бумаги, признак того, что участники рынка имеют более высокую готовность продать актив, чем покупать его. Как вы можете видеть на рисунке 1, когда присутствует нисходящая наклонная линия тренда (черная пунктирная линия), вы должны воздерживаться от удержания длинной позиции; выигрыш на более высоком движении маловероятен, когда общий долгосрочный тренд направлен вниз. И наоборот, восходящий тренд является сигналом того, что спрос на актив больше предложения, и используется для того, чтобы предположить, что цена, вероятно, продолжит движение вверх.
Линии тренда могут сильно различаться в зависимости от используемого периода времени и наклона линии. Например, некоторые ценные бумаги могут демонстрировать аспекты восходящего / нисходящего тренда в течение месяцев, дней или даже нескольких минут, в то время как другие могут ограничиваться диапазоном и торговаться в боковом тренде.
Поддержка и Сопротивление
Линии тренда - это относительно простой инструмент, который можно использовать для измерения общего направления данного актива, но, что более важно, они также могут использоваться трейдерами для прогнозирования областей поддержки и сопротивления. Это означает, что линии тренда используются для определения уровней на графике, за пределами которых цена актива будет трудно перемещаться. Эта информация может быть очень полезной для трейдеров, ищущих стратегические уровни входа, или даже может использоваться для эффективного управления риском путем определения областей для размещения ордеров стоп-лосс. (Для получения дополнительной информации см. Основы поддержки и сопротивления .)
Технические трейдеры обращают особое внимание на актив, когда цена приближается к линии тренда, потому что эти области часто играют важную роль в определении краткосрочного направления цены актива. Поскольку цена приближается к основному уровню поддержки / сопротивления, возможны два различных сценария: цена отскочит от линии тренда и продолжит движение в направлении предыдущего тренда, или она будет двигаться через линию тренда, которую затем можно использовать как признак того, что текущая тенденция разворачивается или ослабевает.
Рисование ваших собственных линий тренда
Как упоминалось ранее, линии тренда - это просто линии, которые соединяют ряд цен, чтобы дать трейдеру лучшее представление о том, куда направляется цена конкретной инвестиции. Проблема заключается в том, чтобы выяснить, какие цены используются для создания линии тренда. Как вы, возможно, знаете, цены открытия, закрытия, минимума и максимума легко получить для большинства акций, но какие из этих цен следует использовать при создании линии тренда?
На этот вопрос нет однозначного ответа. Технические сигналы, генерируемые различными техническими моделями / индикаторами, очень субъективны, и линии тренда не являются исключением. Это полностью решение трейдера, когда речь заходит о выборе точек, используемых для создания линии, и никакие два трейдера не всегда соглашаются использовать одни и те же точки. Некоторые трейдеры будут связывать только цены закрытия, в то время как другие могут использовать сочетание цен закрытия, открытия и повышения. Независимо от того, связаны ли цены, важно отметить, что чем больше цен касается линии тренда, тем сильнее и влиятельнее считается линия.
В целом, восходящие наклонные линии тренда используются для соединения цен, которые действуют как поддержка, в то время как данный актив имеет тенденцию к росту. Это означает, что восходящие наклонные линии тренда в основном рисуются ниже цены и связывают либо серию закрытий, либо минимумы периода. И наоборот, нисходящая наклонная линия тренда обычно используется для соединения серии цен закрытия или максимумов периода, которые действуют как сопротивление, в то время как данный актив имеет тенденцию к снижению. Это похоже на то, что показано на графике выше.
Следует отметить, что на одном графике можно использовать две линии тренда. Однако этот метод, известный как канал, выходит за рамки этой статьи.
(Чтобы узнать больше об этой технике, см. Ченнелинг: составление схемы пути к успеху .)
Чтобы проиллюстрировать концепцию рисования восходящей линии тренда, мы решили рассмотреть торговое действие AutoDesk Inc. (ADSK) в период с августа 2004 года по декабрь 2005 года. Как видно на рисунке 2, линия тренда нарисована так, что она соединяет минимумы проиллюстрированы черными стрелками. Как только линия тренда установлена, трейдеры ожидают, что цена актива продолжит расти, пока цена не закроется ниже вновь сформированной поддержки.
Со временем мы можем видеть на рисунке 3, что цена снова протестировала поддержку линии тренда в августе 2005 года. Это важно, потому что чем больше раз цена касается линии тренда, тем более влиятельной считается линия. Ценовое действие, показанное стрелкой справа, будет использоваться трейдерами как подтверждение того, что линия тренда действительна. В этом случае трейдеры будут стремиться войти в длинную позицию как можно ближе к линии тренда.
Как только технический трейдер войдет в позицию возле линии тренда, он или она будет держать позицию открытой, пока цена не опустится ниже поддержки линии тренда. Большинство трейдеров будут постоянно корректировать свои ордера стоп-лосс, перемещая их выше, так как линия тренда продолжает наклоняться вверх. Этот метод гарантирует, что трейдер может зафиксировать как можно большую часть прибыли, не выходя из позиции слишком рано. Держать ордер стоп-лосс ниже влиятельной линии тренда - это стратегический способ гарантировать, что у актива есть достаточное пространство для колебания, без провалов. В этом случае использование восходящей линии тренда в качестве ориентира ожидаемого движения вверх приведет к очень прибыльной сделке, как вы можете видеть на рисунке 4.
Суть
Линии тренда обычно используются трейдерами, которые стремятся к тому, чтобы основной тренд актива работал в пользу их позиции. Линии тренда могут эффективно использоваться трейдерами для измерения потенциальных областей поддержки / сопротивления, которые могут помочь определить вероятность продолжения тренда. Это стратегическое преимущество доступно любому трейдеру, который хочет потратить время на то, чтобы научиться рисовать базовую линию тренда и включить ее в свою торговую стратегию. Хотя многие трейдеры будут спорить о том, какие цены использовать при создании линии тренда, помните, что все согласятся с тем, что сила линии тренда возрастает по мере того, как все больше цен испытывают поддержку / сопротивление.
(Чтобы узнать больше о шаблонах диаграмм, ознакомьтесь с руководством по техническому анализу .)
