Содержание
- MACD: обзор
- Торговая Дивергенция
- Использование MACD для входа и выхода
- Суть
Конвергенция скользящей средней (MACD), изобретенная в 1979 году Джеральдом Аппелем, является одним из самых популярных технических индикаторов в торговле. MACD ценится трейдерами во всем мире за его простоту и гибкость, поскольку он может использоваться как индикатор тренда или импульса.
Торговая дивергенция является популярным способом использования гистограммы MACD (которую мы объясним ниже), но, к сожалению, торговля дивергенцией не очень точна, так как она терпит неудачу больше, чем успешно. Чтобы исследовать, что может быть более логичным методом торговли дивергенцией MACD, мы рассмотрим использование гистограммы MACD для сигналов как входа в торговлю, так и выхода из торговли (вместо только входа), и как валютные трейдеры располагают уникальным образом, чтобы воспользоваться такими преимуществами. стратегия.
Ключевые вынос
- Дивергенция конвергенции скользящего среднего (MACD) - это индикатор импульса, следующий за трендом, который показывает взаимосвязь между двумя скользящими средними цены ценной бумаги. Трейдеры используют MACD, чтобы определить, когда бычий или медвежий импульс высокий, чтобы определить точки входа и выхода для сделок. MACD используется техническими трейдерами на рынках акций, облигаций, товаров и валют. Здесь мы даем обзор того, как использовать индикатор MACD.
MACD: обзор
Концепция MACD довольно проста. По сути, он рассчитывает разницу между 26-дневной и 12-дневной экспоненциальными скользящими средними (EMA) инструмента. Из двух скользящих средних, составляющих MACD, 12-дневная EMA, очевидно, является более быстрой, а 26-дневная - более медленной. При расчете их значений обе скользящие средние используют цены закрытия любого измеряемого периода. На графике MACD также показана девятидневная EMA самой MACD, которая действует как триггер для решений о покупке и продаже. MACD генерирует бычий сигнал, когда движется выше своей собственной девятидневной EMA, и посылает знак продажи, когда движется ниже своей девятидневной EMA.
Гистограмма MACD представляет собой элегантное визуальное представление разницы между MACD и его девятидневной EMA. Гистограмма положительна, когда MACD выше своей девятидневной EMA, и отрицательна, когда MACD ниже своей девятидневной EMA. Если цены растут, гистограмма увеличивается с ростом скорости движения цены и сокращается по мере замедления движения цены. Тот же принцип работает в обратном порядке, когда цены падают.
Рисунок 1 - хороший пример гистограммы MACD в действии:
Гистограмма MACD является основной причиной, по которой многие трейдеры используют этот индикатор для измерения импульса, поскольку он реагирует на скорость движения цены. Действительно, большинство трейдеров чаще используют индикатор MACD для измерения силы движения цены, чем для определения направления тренда.
Торговая Дивергенция
Как мы упоминали ранее, торговая дивергенция - это классический способ использования гистограммы MACD. Одна из наиболее распространенных установок - это найти точки графика, в которых цена делает новый максимум свинга или новый минимум свинга, а гистограмма MACD - нет, что указывает на расхождение между ценой и импульсом.
Рисунок 2 иллюстрирует типичную сделку дивергенции:
К сожалению, торговля дивергенцией не очень точна, так как она терпит неудачу чаще, чем успешна. Цены часто имеют несколько заключительных всплесков вверх или вниз, которые вызывают остановки и вынуждают трейдеров выйти из позиции непосредственно перед тем, как движение действительно совершит устойчивый поворот, и сделка станет прибыльной.
Рисунок 3 демонстрирует типичный обман дивергенции, который на протяжении многих лет расстраивал множество трейдеров:
Одна из причин, по которой трейдеры часто проигрывают с этой настройкой, заключается в том, что они открывают сделку по сигналу от индикатора MACD, но выходят из нее в зависимости от движения цены. Поскольку гистограмма MACD является производной цены, а не самой ценой, этот подход, по сути, является торговой версией смешивания яблок и апельсинов.
Использование гистограммы MACD для входа и выхода
Чтобы устранить несоответствие между входом и выходом, трейдер может использовать гистограмму MACD для сигналов входа и выхода из сделки. Для этого трейдер, торгующий с отрицательной дивергенцией, принимает частичную короткую позицию в начальной точке дивергенции, но вместо установки стопа на ближайшем максимуме колебания, основанном на цене, он или она вместо этого прекращает торговлю, только если максимум гистограмма MACD превышает свой предыдущий максимум колебания, указывая на то, что импульс на самом деле ускоряется, и трейдер действительно ошибается в сделке. Если, с другой стороны, гистограмма MACD не генерирует новый максимум свинга, трейдер затем добавляет свою первоначальную позицию, непрерывно достигая более высокой средней цены для шорта.
Валютные трейдеры имеют уникальную возможность воспользоваться этой стратегией, потому что чем больше позиция, тем больше потенциальный выигрыш, когда цена развернется. На форексе (FX) вы можете реализовать эту стратегию с любым размером позиции и не беспокоиться о влиянии на цену. (Трейдеры могут выполнять транзакции размером до 100 000 единиц или всего 1000 единиц для того же типичного спреда в 3-5 пунктов в основных парах.)
По сути, эта стратегия требует от трейдера усреднения, поскольку цены временно движутся против него. Обычно это не считается хорошей стратегией. Многие торговые книги насмешливо называют такую технику, как «добавление к вашим неудачникам». Однако в этом случае у трейдера есть логическая причина для этого: гистограмма MACD показала дивергенцию, которая указывает, что импульс уменьшается, и цена может вскоре развернуться. По сути, трейдер пытается назвать блеф между кажущейся силой немедленного ценового действия и показаниями MACD, которые намекают на слабость впереди. Тем не менее, хорошо подготовленный трейдер, использующий преимущества постоянных издержек на валютном рынке, должным образом усредняя сделку, может выдержать временные просадки, пока цена не изменится в его или ее пользу.
Рисунок 4 иллюстрирует эту стратегию в действии:
Суть
Как и жизнь, торговля редко бывает черно-белой. Некоторые правила, с которыми трейдеры соглашаются вслепую, например, никогда не добавляются к проигравшим, могут быть успешно нарушены, чтобы получить необычайную прибыль. Тем не менее, логический, методический подход к нарушению этих важных правил управления капиталом должен быть установлен, прежде чем пытаться получить прибыль. В случае гистограммы MACD, торговля индикатором вместо цены предлагает новый способ торговли старой идеей: дивергенция. Применение этого метода к валютному рынку, которое позволяет легко увеличивать позиции, делает эту идею еще более интригующей как для дневных, так и для позиционных трейдеров.
