ОПРЕДЕЛЕНИЕ договорного плана по распределению нагрузки
Контрактный план с распределенной нагрузкой распределяет комиссию или загрузку взаимного фонда в течение определенного периода времени. Это структура оплаты комиссионных, применяемая к взаимным фондам, в которой комиссионные (нагрузка) за продажу не выплачиваются полностью в то время, когда инвестор впервые вносит средства во взаимный фонд. Вместо этого нагрузка взаимного фонда распределяется по расширенному.
НАРУШЕНИЕ ПЛАНА РАСПРОСТРАНЕНИЯ
Контрактный план с распределенной нагрузкой позволяет применять большую часть первоначального вклада инвестора в счет к фактическим инвестициям, а не к продажам. Таким образом, инвестор может получить относительно большую позицию во взаимном фонде, хотя в будущем вклад будет меньше.
Договорные планы
Контрактный план - это уникальный тип плана покупки взаимного фонда. Эти планы требуют, чтобы инвестор взял на себя обязательство приобрести определенную сумму в долларах (скажем, 10000 долларов) и со временем производить платежи к этой сумме. План обычно требует ежемесячных платежей в фиксированной сумме в течение 10-15 лет. Взамен компания ПИФа выдает трастовые сертификаты на свою долю в акциях.
Максимально допустимый объем продаж в течение срока действия плана составляет 9%. Тем не менее, существует два различных типа «планов загрузки». Обратите внимание, что в соответствии с любым из этих планов, полный возврат всех расходов на продажу производится, если инвестор отменяет в течение 45 дней с момента создания.
- План фронтальной загрузки - до 50% платежей первого года могут быть применены к продажам. Если инвестор отменяет в течение 18 месяцев с момента его создания, его или ее возмещение состоит из стоимости чистых активов акций плюс все уплаченные комиссионные за продажу за вычетом 15% от общей суммы совершенных платежей. План распределения нагрузки - не более 20% платежей за один год может применяться к сборам с продаж, и не более 16% в среднем за первые четыре года могут быть вычтены с продаж. Возврат (после 45 дней) состоит только из NAV; Возврат платы за продажу не производится.
Кроме того, взимается плата за хранение (в дополнение к плате за продажу), поскольку в этом типе плана увеличены функции хранения и учета. Платежи от инвестора депонируются у хранителя (или доверенного лица).
Другие важные особенности договорных планов включают в себя:
- Требуются два типа проспектов - один для каждого базового фонда, а другой - для конкретных условий самого контрактного плана. Единовременные покупки могут быть разрешены. Дивиденды и прирост капитала автоматически реинвестируются в NAV. Точки останова доступны на основе запланированных платежей.
