Что такое серия 66?
Серия 66 - это экзамен и лицензия, предназначенные для квалификации физических лиц в качестве представителей инвестиционных консультантов или агентов по ценным бумагам. Серия 66, также известная как Единая комбинированная государственная экспертиза, охватывает темы, относящиеся к предоставлению инвестиционных рекомендаций и проведению сделок с ценными бумагами для клиентов.
По состоянию на декабрь 2018 года Североамериканская ассоциация администраторов ценных бумаг (НАСАА), которая создает экзамен Series 66, обновила свои вопросы в связи с недавними изменениями в налоговом кодексе. Вопросы с использованием налогового кодекса 2018 года были развернуты в январе 2019 года.
Понимание серии 66
Сертификация серии 66 была разработана НАСАА на основе запросов от отрасли. Экзамен проводится Управлением по надзору за финансовой отраслью (FINRA), которое также отвечает за обработку и распространение результатов тестирования. Экзамен FINRA по Серии 7 является дополнительным требованием к Серии 66, что означает, что его необходимо успешно пройти вместе с Серией 66, прежде чем кандидат может подать заявку на регистрацию в штате.
Нет порядка, в котором серии 7 и 66 должны быть приняты. Лица, сдавшие Серию 7, могут сдать Серию 66, чтобы избежать необходимости сдавать более сложный экзамен Серии 65.
Ключевые вынос
- Лица, желающие стать представителями инвестиционного консультанта или агентами по ценным бумагам, должны сдать экзамены как Series 66, так и Series 7. Экзамен Series 66 содержит 100 вопросов с несколькими вариантами ответов, которые набраны, и кандидат должен правильно ответить на 73 из этих вопросов, чтобы сдать экзамен.. Комплексный экзамен охватывает такие темы, как экономические факторы, характеристики инвестиционных инструментов, стратегии рекомендаций по инвестициям клиента / клиента, а также законы и нормативные акты.
Структура экзамена серии 66
Содержание экзаменов Series 66 включает в себя 100 вопросов с несколькими вариантами ответов, которые были оценены, и 10 вопросов перед тестированием, которые не были оценены. Кандидаты имеют максимальное время 150 минут для завершения экзамена.
Чтобы получить проходной балл, кандидат должен правильно ответить на 73 из 100 набранных вопросов. Администратор экзамена предоставляет кандидатам электронные калькуляторы, и это единственные калькуляторы, разрешенные в экзаменационной комнате. Предусмотрены маркеры для сухого стирания и белая доска.
Жесткие наказания налагаются на всех, кто пойман на мошенничестве или пытается обмануть на экзамене Series 66.
Никакие учебные или справочные материалы любого рода не допускаются в экзаменационную комнату, и за каждого, кого поймали за мошенничество или попытку мошенничества, предусмотрены суровые меры наказания. Работодатель может зарегистрировать кандидата на экзамен, заполнив форму U4 или форму U-10 и заплатив 165 долларов США за экзамен. Информационная страница FINRA Series 66 содержит дополнительную информацию.
Содержание экзамена серии 66
НАСАА обновляет информацию о содержании экзамена и публикует его в Интернете. По состоянию на март 2019 года экзаменационные вопросы распределяются следующим образом:
- Экономические факторы и деловая информация (5%): этот раздел включает пять вопросов о финансовой отчетности (например, о финансовых коэффициентах, отчетах SEC и годовых отчетах), количественных методах (таких как внутренняя норма прибыли и чистая приведенная стоимость) и типах риск (например, рыночный, процентный, инфляционный, политический, ликвидный и другие риски). Характеристики инвестиционного инструмента (20%): 20 вопросов в этом разделе включают, но не ограничиваются: методы, используемые для оценки ценных бумаг с фиксированным доходом, типы и характеристики производных ценных бумаг, альтернативные инвестиции и продукты на основе страхования. Инвестиционные рекомендации и стратегии клиента / клиента (30%): 30 вопросов в этом разделе включают, но не ограничиваются ими: типы клиентов (включая физических лиц, предприятия, а также трасты и имущество), профилирование клиентов (включая финансовые цели, текущее финансовое состояние и допустимость риска), теория рынка капитала, портфель стратегии управления, налоговые соображения, планирование выхода на пенсию, торговые счета и оценка эффективности. Законы, нормативные акты и руководящие принципы, включая запрет на неэтичные методы ведения бизнеса (45%). Этот раздел включает 45 вопросов о государственных и федеральных законах о ценных бумагах, а также соответствующие правила и положения, этические нормы и фидуциарные обязательства.
