Содержание
- Как работают счета денежного рынка
- Как работают депозитные сертификаты
- Когда ММА лучше, чем компакт-диск
- Когда компакт-диск лучше, чем ММА
Существует ряд причин хранить часть ваших активов в денежных средствах или их эквивалентах, таких как счета денежного рынка (MMA) или депозитные сертификаты (CD). Хорошо продуманный финансовый план требует, чтобы вы содержали чрезвычайный фонд в размере от шести до 12 месяцев ваших расходов на проживание. Вы можете использовать ММА и компакт-диски, чтобы диверсифицировать свой инвестиционный портфель или финансировать краткосрочную цель.
MMA и CD могут показаться взаимозаменяемыми. Они оба являются банковскими продуктами, предлагающими низкую доходность с максимальным спокойствием. Однако выбор между ними в конечном итоге зависит от конкретной цели, которую вы ставите перед наличными, и от вашей потребности в ликвидности. Понимание различий между ними является ключом к определению того, какой автомобиль наиболее подходит для ваших нужд.
Ключевые вынос
- FDIC защищает только те счета денежного рынка (ММА), которые предлагаются банками. ММА является лучшим средством для использования, когда вам может понадобиться немедленная потребность в наличных деньгах. Компакт-диск, как правило, предлагает более высокую доходность, чем ММА, но в случае штрафов Вы забираете свои деньги рано. Лестница CD помогает защитить ваш доход, особенно в условиях растущей процентной ставки.
Как работают счета денежного рынка
ММА - это тип взаимного фонда, который инвестирует в очень краткосрочные инструменты, приносящие проценты, чтобы генерировать переменную доходность при сохранении основной суммы. Это имеет тенденцию предоставлять процентные ставки, которые выше, чем сберегательные счета, но это часто требует более высокого минимального депозита. Некоторые учетные записи также требуют минимального баланса для получения максимальной ставки.
Процентные ставки по ММА являются переменными, что означает, что они растут и падают с рынком процентных ставок. Большинство ММА имеют ограниченные права на выписку чеков и перевод баланса. Тем не менее, федеральные правила ограничивают количество транзакций в ММА до шести в месяц.
Существуют важные различия между счетами денежного рынка, предлагаемыми банками, и фондами денежного рынка, предлагаемыми брокерами или взаимными фондами. Фонды денежного рынка работают аналогично ММА, за исключением того, что фонды денежного рынка не застрахованы FDIC. Фонды денежного рынка обычно предлагаются в качестве опции в 401 (k) планах. С 2016 года средства инвестируются в казначейские или государственные облигации США, а не в корпоративные или муниципальные облигации. Изменения были предоставлены SEC для повышения требований к ликвидности и качеству.
Как работают депозитные сертификаты
Депозитные сертификаты лучше всего описывать как срочные депозиты, которые кредитуют фиксированную процентную ставку, привязанную к дате погашения. Более длительное время депозита приводит к более высокой процентной ставке. CD выпускаются со сроком погашения от одного месяца до целых 10 лет. При использовании традиционных компакт-дисков банки взимают штраф за снятие денег до даты погашения. В настоящее время некоторые банки предлагают компакт-диски без штрафных санкций, которые позволяют снимать деньги без штрафа, но вы, вероятно, получите гораздо более низкую процентную ставку за эту привилегию. Другие типы компакт-дисков позволяют снимать только проценты без штрафа.
Как и в случае любого банковского вклада, и счета денежного рынка, и депозитные сертификаты застрахованы Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC) на сумму до 250 000 долларов США на человека на один счет.
Когда ММА лучше, чем компакт-диск
Как правило, ММА является лучшим средством для использования, когда у вас есть или может возникнуть необходимость в наличных деньгах. Если двигатель вашего автомобиля взорвется, вы не захотите платить штраф за преждевременное снятие денег с годичного компакт-диска. Если у вас запланирована покупка в ближайшем будущем, например, новый автомобиль или крупное устройство, ММА обеспечивает большую гибкость с точки зрения ликвидности.
ММА также могут быть лучшим выбором в условиях роста процентных ставок. Банки периодически корректируют доходность по ММА, предлагая возможность зарабатывать больше на ваших деньгах по мере роста процентных ставок. Тем не менее, вы можете достичь того же эффекта с более высокими доходами, инвестируя в краткосрочные CD и превращая их в высокодоходные CD по мере их созревания.
В нынешней среде с низкой процентной ставкой краткосрочные компакт-диски могут быть вашими лучшими ставками, поскольку долгосрочные компакт-диски или счета денежного рынка не принесут большого интереса.
Когда компакт-диск лучше, чем ММА
Компакт-диски обычно предлагают более высокую доходность, чем ММА. Более длинный срок погашения означает, что вы получаете более высокую процентную ставку. Если вам абсолютно не нужны деньги, вы можете зафиксировать более высокую ставку на определенный период времени. Компакт-диски часто используются для финансирования целей в течение 10-летнего периода, когда вы, возможно, не захотите рисковать колебаниями цен рыночных опционов, таких как фондовый взаимный фонд.
Хотя инвестиции в долгосрочные компакт-диски могут обеспечить более высокую фиксированную ставку, это будет недостатком в период роста процентных ставок. Если вы думаете, что процентные ставки будут расти в течение определенного периода времени, вам лучше инвестировать в краткосрочные компакт-диски. Некоторые банки предлагают CD с переменной ставкой, ставки которых будут расти по мере роста процентных ставок, но их первоначальная доходность, как правило, ниже, чем у традиционных CD.
Вы также можете использовать стратегию компакт-дисков, чтобы сбалансировать вашу потребность в ликвидности с получением более высокой доходности. Например, вы можете инвестировать равные суммы в одно-, двух- и трехлетние компакт-диски. Когда годичный CD созревает, он превращается в новый трехлетний CD. После того, как двухлетний компакт-диск созревает и превращается в другой трехлетний компакт-диск, каждый год у вас будет трехлетний компакт-диск со сроком погашения.
Долгосрочные стратегии рендеринга могут использовать пятилетние компакт-диски, которые могут повысить вашу среднюю доходность еще выше. Чистым эффектом стратегии является возможность получать более высокие процентные ставки по мере погашения CD, при этом всегда оставаясь инвестированным и поддерживая определенную степень ликвидности с CD, срок погашения которых составляет каждый год.
