Взаимный фонд нагрузки против холостого хода: обзор
Взаимные фонды часто классифицируются по тому, как комиссионные взимаются с клиента. Взаимный фонд состоит из пула ценных бумаг, управляемых фирмой по управлению инвестициями. Паевые инвестиционные фонды могут дать ежедневным инвесторам доступ к диверсификации, стратегиям и профессиональному управлению, которые они обычно не смогли бы получить без масштаба, достигнутого путем объединения денег. Фирма, предлагающая фонд, использует инвестиционный подход объединенного фонда для инвестирования в ценные бумаги, которые соответствуют стратегии инвестирования фонда, изложенной в его проспекте.
Как и большинство вещей в жизни, есть взаимные фонды. Некоторые взаимные фонды будут иметь комиссию за продажу, называемую нагрузкой. И наоборот, другие фонды позиционируют себя как фонды без нагрузки, то есть они не взимают комиссию с продаж.
Сборы - это только одна из комиссий, которые необходимо учитывать при инвестировании во взаимный фонд. Плата может быть неизбежным злом после того, как профессиональный менеджмент должен быть оплачен, но он также может стать источником отрицательной отдачи.
Кроме того, сборы, взимаемые с взаимных фондов, могут быть противоречивыми, когда речь идет о том, куда эти сборы идут: выплачивать инвестиционным менеджерам, маркетологам или комиссионные брокерам.
Ключевые вынос
- Фонды загрузки - это взаимные фонды, которые взимают комиссию или комиссию за продажу. Фонды без нагрузки обычно не взимают комиссию или комиссию за продажу, если вы сохраняете свои деньги вложенными в течение определенного периода, часто пять лет., что, если учесть сложный интерес, может быть значительным.
Загрузить взаимный фонд
Взаимный фонд загрузки взимает с вас плату за продажу или комиссию за приобретенные акции. Эта сумма может быть в процентах от суммы, которую вы инвестируете, или может быть фиксированной, в зависимости от поставщика взаимного фонда.
Например, если вы вложили 1000 долларов в паевой инвестиционный фонд с 5% -ной нагрузкой, вы бы фактически инвестировали только 950 долларов, а оставшиеся 50 долларов пошлите компании в качестве комиссии. Плата идет на компенсацию посреднику по продажам, такому как брокер, специалист по финансовому планированию или инвестиционный консультант, за его время и опыт в выборе подходящего фонда для инвестора. Инвестор может столкнуться с различными видами нагрузки.
- Внешние нагрузки, также называемые акциями класса А, представляют собой единый сбор, выплачиваемый инвестором при покупке акций фонда. Конечные нагрузки или акции класса В взимают единовременный сбор, уплачиваемый при выкупе или продаже, Ваши паевые инвестиционные фонды. Фонды начального уровня, также известные как акции класса C, взимаются ежегодно и будут фиксированным процентом, взятым из активов фонда.
Сборы - это только одна из комиссий, которая может повлиять на инвестора паевого инвестиционного фонда. Некоторые грузы будут оплачены из активов взаимного фонда и уменьшат доходы, которые будут распределены инвестору.
Взаимный фонд без нагрузки
Взаимный фонд без нагрузки означает, что не будет взиматься плата за продажу, когда инвестор покупает акции или когда они продают свои акции. Однако это не означает, что плата не взимается.
Фонд может позиционировать себя как фонд без нагрузки, если он взимает меньше, чем разрешает регулирующий орган финансовой отрасли (FINRA), 12-1b сборов. Хотя эти фонды не взимают комиссионные с продаж или с обратной загрузки, они могут компенсировать это путем взимания других сборов. Лучший способ определить расходы - прочитать проспект фонда.
Управляющая фирма будет оплачивать любые расходы на основе ежедневной чистой стоимости активов фонда (NAV) из активов взаимного фонда без нагрузки. Этот метод оплаты влияет на инвестора, когда он получает меньшее распределение.
Кроме того, могут быть ограничения на выкуп акций без нагрузки. Акции фонда без нагрузки могут быть проданы или выкуплены только после определенного периода. С тех, кто продан раньше, будет взиматься плата, но если вы являетесь долгосрочным инвестором, вам не о чем беспокоиться.
Фонды без нагрузки часто продаются через инвестиционную компанию, а не через стороннюю торговую фирму. Однако некоторые компании, такие как банки или брокеры-дилеры, могут взимать свои собственные сборы за обработку транзакций сторонних взаимных фондов.
Большинство людей рекомендуют вообще избегать загрузки средств. Многие исследования показали, что оба типа взаимных фондов предлагают одинаковую доходность, но при загрузке фондов взимается комиссия. В то время как комиссия может показаться небольшой единовременной комиссией, потеря совокупных доходов за эти годы может быть существенной.
