Компонент Dow Johnson and Johnson (JNJ) упал более чем на 10% до четырехмесячного минимума на пятничной сессии после того, как в сообщении Reuters утверждается, что производитель лекарств знал «на протяжении десятилетий» об асбесте в детской присыпке Johnson's Baby. Обвинения, сделанные после рассмотрения документов, опубликованных в ходе продолжающегося судебного разбирательства, были немедленно оспорены представителем компании, который назвал отчет «ложным и вводящим в заблуждение».
На Уолл-стрит аналитики Wells Fargo и Jefferies называют распродажу преувеличенной, но подобные шоки новостей редко проходят в течение одного дня или недели. Кроме того, давняя репутация акций Johnson & Johnson в качестве безопасного убежища может серьезно подорвать ценовое движение в 2019 году, поскольку неопределенность может спровоцировать быстрое смещение акций и оборонительные игры, не обремененные встречным потоком сенсационной журналистики.
Долгосрочная диаграмма JNJ (1994 - 2018)
TradingView.com
Акция завершилась двухлетним спадом деловой активности в 1994 году, резко выросла после того, как снизилась до 8, 91 доллара с поправкой на сплит. Он достиг нового максимума менее чем через год и взлетел в сильном тренде, который продолжился до мартовского максимума 2002 года в 65, 89 доллара. Быстрое снижение к минимуму 40 $ заполнило торговый диапазон, который содержал ценовое движение, пока ралли 2005 года не очистило предыдущий максимум всего на четыре пункта, прежде чем перевернуться в неудачном прорыве.
Попытки прорыва в 2006 и 2008 годах также потерпели неудачу, в то время как скромный спад во время экономического коллапса держался значительно выше минимума 2002 года. Акции вернулись к сопротивлению многолетнего диапазона в пятый раз в январе 2013 года и, наконец, взорвались, достигнув самого сильного восходящего тренда с 1990-х годов. Этот импульс превысил 100 долларов в 2014 году, тогда как последующая коррекция нашла поддержку на низких 80 долларов во время крушения мини-вспышки в августе 2015 года.
Два импульса ралли в январе 2018 года завершились на уровне 148 долларов, что привело к вертикальному снижению, вызванному открытием текущего торгового спора. Отскок в марте привлек небольшой покупательский интерес, уступив место новым минимумам краткосрочного минимума в мае на уровне 118, 62 долл., В то время как волна восстановления в ноябре остановилась на январском сопротивлении. Месяц тестирования вокруг этого уровня поднял показания накопления до новых максимумов, указывая на то, что большое количество последователей тренда попало в ловушку снижения на прошлой неделе.
Месячный осциллятор стохастика перешел в цикл продажи и вырос в ответ на двузначное снижение в пятницу, прогнозируя относительную слабость не менее шести-девяти месяцев. В свою очередь, этот медвежий сигнал говорит о том, что снижение в конечном итоге достигнет поддержки диапазона в мае, тогда как снижение этого уровня завершит многолетний пробой двойной вершины, который завершит трехлетний восходящий тренд.
Краткосрочная Диаграмма JNJ (2018)
TradingView.com
Сетка Фибоначчи, растянутая через торговый диапазон с мая 2018 года, устанавливает пятничный минимум на уровне отката 0, 618 около 130 долларов. Акция должна открыться в понедельник сессию выше 131 доллара, что повышает надежды на краткосрочный отскок, который тестирует новое сопротивление на пробитой 200-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) около 136 долларов. Этот уровень вплоть до уровня 382 откатов в настоящий момент отмечает почти непроницаемый барьер, предполагая, что короткие продажи будут приносить своевременную прибыль.
Посмотрите на индикатор накопления-распределения накопленного объема (OBV) в ближайшие недели, чтобы измерить глубину этого болезненного системного шока. Он продемонстрировал рекордный максимум в ноябре, подтверждая большой запас недавно выпущенных быков, и упал до двухмесячного минимума в пятницу. Это вряд ли является полномасштабной паникой, которая повышает вероятность того, что давление продаж будет влиять на ценовое движение в первом квартале 2019 года. Следите за быстрым снижением, если эта волна распространения проведет OBV через майский минимум.
Суть
Акции Johnson & Johnson были избиты на прошлой неделе после того, как в новостях появились десятилетия слухов и городских легенд о токсичных химикатах в детской присыпке. Продолжающиеся судебные разбирательства со стороны тысяч истцов позволяют предположить, что эта тревожная история сохранится и подорвет долгосрочный восходящий тренд акций в ближайшие месяцы.
