Опасения по поводу замедления китайской экономики возобновились в понедельник, когда данные, опубликованные второй по величине экономикой мира, показали, что валовой внутренний продукт (ВВП) вырос на 6, 6% в 2018 году - самый медленный темп за 28 лет.
Аналитики обвиняют замедление экономики Китая в сокращении как внутреннего, так и мирового спроса. Инициативы по сокращению значительных сумм долга и ужесточению стандартов кредитования могут помочь объяснить снижение розничных продаж, промышленного производства и продаж недвижимости в последнем квартале прошлого года. Чтобы усугубить проблемы, внешний спрос на экспорт Китая упал на 4% в прошлом месяце по сравнению с предыдущим декабрем, так как последствия замедления мировой экономики и почти годичной торговой войны с Соединенными Штатами начали кусаться.
«Хотя возобновление торговых переговоров между Китаем и США может снизить риск дальнейшей эскалации торговых трений, внутренний и внешний спрос Китая находится под давлением», - сказал Лю Лю, экономист China International Capital Corporation Limited (3908.HK), согласно Bloomberg. Чтобы избежать дальнейшего замедления, Китай дал понять, что он будет внедрять меры стимулирования, такие как снижение налогов, расходы на инфраструктуру и сокращение уровня резервов, которые банки должны держать.
Трейдеры должны отслеживать эти три обратных фондовых биржевых фонда (ETF), которые растут, когда падают китайские акции. Каждый фонд имеет решающую техническую поддержку.
Direxion Daily FTSE Китай Медведь 3X ETF (ЯНГ)
Запущенный в 2009 году Direxion Daily FTSE China Bear 3X ETF (YANG) стремится вернуть трехкратную обратную дневную динамику индекса FTSE China 50, инвестируя в свопы, фьючерсы и / или короткие позиции. Базовый индекс состоит из 50 крупнейших китайских акций, торгуемых на Гонконгской фондовой бирже. Краткосрочные тактические трейдеры извлекают выгоду из узкого среднего спреда ЕФО в 0, 16% и достаточной дневной ликвидности. YANG с активами в размере 71, 81 млн. Долл. США (AUM) и дивидендной доходностью 0, 56% по сравнению с 23 января 2019 года снизился на 16, 48% с начала года (с начала года). Фонд взимает комиссию за управление в размере 1, 02%.
Акции YANG провели последние семь месяцев в свободной торговле. Цена теперь находится ближе к нижней границе бокового периода, а также к линии восходящего тренда, продолжающейся до января 2018 года, которая обеспечивает зону высокой вероятности торговли. Ищите точку входа в 55 долларов с начальной целью роста в 70 долларов. Если цена пробьет сопротивление на уровне 70 долларов, ожидайте тест максимума октябрьского колебания. Защитите торговый капитал, установив ордер стоп-лосс чуть ниже линии восходящего тренда.
Direxion Daily CSI 300 Китай А акции Медведь 1X ETF (ЧАД)
С чистыми активами в размере 65, 68 млн. Долл. США, Direxion Daily CSI 300 China A Share Bear 1X ETF (CHAD) стремится обеспечить обратную ежедневную подверженность индексу CSI 300. Отслеживаемый индекс включает китайские акции, которые торгуются на биржах Шанхая и Шэньчжэня. Несмотря на то, что фонд торгует более 14 000 акций в день, трейдеры должны помнить о ликвидности, поскольку он работает вне часов китайского рынка. Коэффициент расходов ЕФО на 0, 85% ниже среднего по категории 0, 94%. По состоянию на 23 января 2019 года CHAD выплачивает дивидендную доходность в 0, 70% и доходность с начала года -7, 27%.
Цена акций CHAD неуклонно росла в период с февраля по октябрь прошлого года, а затем в течение ноября и декабря входила в ограниченный диапазон. Текущий откат к многомесячной линии тренда обеспечивает подходящую точку входа для свинг-трейдеров. Подумайте об открытии длинной позиции около уровня поддержки в 37 долларов и установке стопа ниже 36 долларов. Уберите прибыль со стола, если цена вернется к 52-недельному максимуму на уровне 41, 04 доллара.
ProShares UltraShort FTSE Китай 50 ETF (FXP)
Созданный в 2007 году, ProShares UltraShort FTSE China 50 ETF (FXP) пытается вернуть в два раза обратную дневную производительность индекса FTSE China 50. Фонд взимает комиссию за управление в размере 0, 95% и подходит трейдерам, которые хотят делать ставки против секторов, в которых доминируют государственные предприятия, таких как финансы, энергетика и телекоммуникации, так как эталонный индекс обеспечивает избыточный вес в этих областях. FXP имеет среднесуточный объем доллара более 5 миллионов долларов и достаточно узкий средний спрэд в 0, 11%. Торгуясь на уровне 70, 91 долл., С AUM на 38, 54 млн долл. И доходностью 0, 16%, ETF упал на 11, 45% за год по состоянию на 23 января 2019 г.
Несмотря на многочисленные ограниченные периоды в 2018 году, акции FXP закрылись в прошлом году более чем на 12%. Совсем недавно цена начала восстанавливаться в начале 2019 года, предлагая привлекательные возможности для торговли. Трейдерам следует подумать о размещении лимитного ордера на покупку между 67, 50 и 70, 00 долл., Где цена фонда находит поддержку на линии долгосрочного тренда и 200-дневной SMA. Ордер на тейк-профит может находиться около $ 80, где цена может достичь сопротивления от горизонтальной линии, соединяющей несколько максимумов свинга. Сократите потери, если фонд торгуется ниже минимума колебания в начале декабря.
StockCharts.com
