Есть много инвесторов, которые идут в одиночку. Они проводят свои собственные исследования и совершают сделки через недорогого брокера. Этих инвесторов следует поздравить с их предпринимательским духом, но проблема в том, что иногда эти смелые люди не знают, с чего начать или, в частности, как отследить акции.
Чтобы выбрать отдельную акцию, инвесторам сначала нужен хороший источник предполагаемых покупок. Именно здесь самые современные скрин-скринеры и рыночные данные могут оказаться весьма полезными для отдельного инвестора.
Не стоит недооценивать ценность своевременных рыночных данных
Инвесторам нужно как можно больше информации о том, что происходит на рынке. Это означает использование различных источников экономической, отраслевой и специфической для компании информации. Чтобы было ясно, инвесторам не нужно углубляться в статистику и тонкости каждой отрасли так же, как это делают аналитики Уолл-стрит, но им нужно хорошо понимать, что движет рынком.
Поэтому настоятельно рекомендуется просматривать бизнес-отчеты через все виды медийных каналов, читать новости на финансовых веб-сайтах и отслеживать настроения инвесторов в социальных сетях. Опытные инвесторы должны быть в поиске данных и событий, которые будут стимулировать развитие экономики. Получение информации из широкого круга источников гарантирует, что инвестор не получает предвзятого или неполного потока новостей.
Что касается новостей, то это лишь некоторые примеры типов информации, которые инвесторы должны использовать на регулярной основе.
Процентные ставки
Информация о тенденциях изменения процентных ставок или вероятности будущего повышения или снижения ставок чрезвычайно ценна. Помните, что если инвестор может правильно предсказать или предвидеть вероятность будущего снижения ставок и увеличить свою подверженность влиянию внутренних акций, этот инвестор может заработать много денег.
Опять же, именно поэтому своевременный, вдумчивый анализ экономических новостей важен. Деловые телевизионные каналы, такие как CNBC, Bloomberg или Fox Business, обычно хорошо справляются не только с сообщениями о процентных ставках, но и помогают общественности оценить потенциал изменений в будущей политике ФРС.
Нефть и Энергия
Информация о добыче нефти ОПЕК и внутренних запасах не менее важна. Почему? Самый простой ответ заключается в том, что наша экономика и перспективы будущего роста зависят от способности добывать нефть по разумной цене. Это делает уравнение спроса / предложения чрезвычайно важным.
Опять же, финансовые СМИ, в том числе The Wall Street Journal и Reuters, отлично справляются не только с сообщениями об этих новостях, но и с целью помочь инвесторам прогнозировать возможные изменения в предложении.
Экономические показатели
Далее рассмотрим данные о настроениях потребителей, количестве домов и занятости. Эти наборы данных, хотя в первую очередь отстают от показателей экономики, дают инвесторам ощущение того, что думает широкая общественность и как они тратят свои деньги. Это важные данные, поскольку они позволяют опытному инвестору увидеть тенденцию и оценить готовность потребителя тратить деньги на определенные товары в ближайшем будущем.
В качестве примера использования этих данных, если настроения потребителей высоки, количество новых домов неуклонно растет, а безработица снижается, можно правильно предположить, что более дорогие ритейлеры будут жить лучше. И наоборот, когда все эти индикаторы перевернуты, правильное допущение будет состоять в том, что розничные продавцы более низкого уровня будут жить лучше.
Типы компаний, которых следует избегать
Хитрость к правильному выбору акций заключается в том, чтобы сократить несколько потенциальных инвестиций для нескольких жизнеспособных кандидатов. Лучше всего это можно сделать, зная, каких типов компаний следует избегать.
За исключением необычных обстоятельств, инвесторы должны избегать:
Дистрибьюторы или Товарные Предприятия
Поскольку эти компании не являются производителями, они просто посредники, которые редко обладают какими-либо уникальными качествами, которые привлекли бы большое количество инвесторов. Кроме того, в целом, когда речь заходит о том, чтобы стать дистрибьютором, барьер для конкуренции зачастую меньше.
Примерами таких предприятий могут быть производители чучел для детей (неспециализированные игрушки - широко известный товар) и дистрибьюторы бытовой электроники, которые просто отправляют товары розничным продавцам. Эти предприятия могут легко увидеть снижение своей прибыли, если потеряют хотя бы один крупный розничный счет или если производитель найдет другого дистрибьютора, который будет отправлять товары дешевле.
Компании с валовой прибылью ниже 20%
Основная причина в том, что для ошибки почти нет предела. На самом деле, даже малейший спад в бизнесе может привести к падению прибыли. Как правило, коммерческие предприятия и дистрибьюторы имеют низкую маржу. Но то же самое делают определенные стартапы, которые должны предлагать свои товары и / или услуги по более низкой цене, чтобы получить долю на рынке. Опять же, все эти компании по своей природе являются «более рискованными».
Компании, которые не считаются лучшими в своем классе
Как твои родители всегда говорили: «ты получаешь то, за что платишь». Другими словами, компании второго уровня часто остаются компаниями второго уровня, если только у них нет потенциала, чтобы однажды стать лидером отрасли. Как инвестор может определить, является ли компания «лучшей в своем классе»? Скорее всего, он будет иметь наибольшую рыночную капитализацию в бизнесе, наибольшее присутствие с точки зрения географического присутствия и будет стремиться стать «законодателем тенденций» в отрасли (с точки зрения цены, технологий и предложений продукции), в которой он работает., Walmart, Apple и Amazon являются хорошими примерами таких компаний.
Компании, которые торгуются тонко
Тонко торгуемый означает, что эти компании обычно торгуют менее 100 000 акций в день. Рынок или «спред» для этих типов акций часто чрезвычайно изменчив. На самом деле, инвесторам достаточно иметь дело с анализом основ. Резкое колебание спроса и предложения, а также потенциальное влияние на цену акций слишком сложно измерить, даже для опытного инвестора.
Компании, которые недавно объявили о значительном приобретении
Компании, которые приобретают крупные приобретения, часто заканчивают тем, что сообщают о больших непредвиденных расходах, которые могут сильно снизить краткосрочную прибыль. Опять же, хотя такая сделка может предоставить огромную возможность, потенциал снижения слишком часто упускается из виду.
Манхэттенские Рогалики - потрясающий пример этого. В конце девяностых национально известная сеть рогаликов приобрела одного из своих крупнейших конкурентов на Западном побережье. Но оказывается, что были проблемы с бухгалтерским учетом, и магазины, которые компания купила, оказались не такими прибыльными, как первоначально (или инвесторы) надеялись. Поскольку приобретение было настолько огромным, Manhattan Bagels не смог выдержать проблемы, и в конечном итоге был вынужден подать на защиту от банкротства.
Выявление успешных компаний
У ряда успешных компаний есть ряд характеристик:
Ускоренный рост продаж и прибыли
Ищите компании, чьи показатели выручки и выручки превышают 15%. Почему этот порог? Это потому, что это эталон, который многие учреждения ищут, прежде чем войти в акции.
Конечно, имейте в виду, что компании, которые растут более быстрыми темпами, часто испытывают проблемы с поддержанием своего роста через несколько лет и с большей вероятностью разочаруют инвесторов. В идеале, диапазон от 15 до 25 процентов является наиболее желательным.
Высокий уровень инсайдерской покупки
Инсайдерские покупки являются отличным показателем того, что компания может быть недооценена. Почему? Потому что, в то время как некоторые старшие руководители могут покупать акции просто для того, чтобы продемонстрировать свою веру в компанию, львиная акция покупает акции компании только по одной причине - зарабатывать деньги.
Ищите специально для компаний, где несколько инсайдеров покупают по или около текущей рыночной цены. Потрясающим источником инсайдерских данных является SEC. Тем не менее, другие неправительственные источники также предлагают хорошие данные по этому вопросу, в том числе Finviz и Morningstar.
Компании, показывающие сплошную диаграмму
Хотя технический анализ не должен быть основным фактором в процессе выбора акций, он играет свою роль. В идеале инвесторы должны быть в поисках компании, которая неуклонно растет в цене в больших объемах. Почему? Потому что акции, которые продвигаются с увеличением объема, находятся под накоплением. Другими словами, в акции есть широкий импульс, который, вероятно, продолжит выводить его на новые уровни. Представьте себе траекторию взлетающего самолета - это то, что вы ищете!
Кроме того, вы можете искать акции, которые достигают новых максимумов. Зачастую компании, которые прорываются (или уже пробили) уровни технического сопротивления, в последнее время испытывают некоторое положительное фундаментальное улучшение, которое привлекает внимание к акциям.
Купить то, что вы знаете
Легендарный инвестор Питер Линч прославился тем, что все инвесторы должны либо использовать, либо быть хорошо знакомыми с продуктами / компаниями, в которые они инвестируют. Хотя это может звучать как здравый смысл, многие инвесторы склонны игнорировать этот вечный совет.
В чем преимущество покупки того, что вы знаете?
Инвесторы с глубоким знанием продуктов и компаний, которые они покупают, могут лучше понять их потенциал роста. Между прочим, им также легче прогнозировать будущие продажи и рост прибыли и / или сравнивать предложения своих продуктов с предложениями других участников отрасли.
Ищите это в финансовой отчетности
Инвесторы должны всегда просматривать основные финансовые отчеты (отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств и баланс) компаний, в которые они инвестируют.
В частности, инвесторы должны быть в поисках:
Компании с ростом запасов в приближении к росту доходов
Компании, чьи запасы растут более быстрыми темпами, чем их продажи, с большей вероятностью попадут на устаревшие запасы позднее, если рост продаж внезапно замедлится.
Компании с ростом дебиторской задолженности в связи с ростом продаж
Компании, чья дебиторская задолженность растет быстрее, чем продажи, могут столкнуться с проблемами при взыскании долгов.
Материальные ликвидные активы
Компании с большим количеством денежных средств и других материальных (твердых, ликвидных) активов, как правило, более устойчивы, чем те, которые этого не делают. Большое количество денежных средств и других ликвидных активов предоставит компании средства для погашения краткосрочных долгов и обслуживания долгосрочных векселей даже в трудные времена.
Суть
Знание того, как отследить акции и, в частности, что искать, является серьезной битвой для большинства инвесторов, которые идут в одиночку. Приведенный выше комментарий должен послужить отправной точкой для инвесторов-предпринимателей. Если вы проявите инициативу, вы получите понимание и оттачиваете свои навыки по мере продвижения вперед.
