Что такое блокировка прибыли?
Блокировка прибыли относится к реализации ранее нереализованной прибыли, накопленной в ценной бумаге, путем закрытия всего или части холдингов. Когда инвестор держит открытую позицию, он может накапливать нереализованные или бумажные прибыли или убытки, которые не реализованы, пока позиция не закрыта. Например, когда инвестор, который долго ценится, может зафиксировать прибыль продавая свою долю ради выгоды. Делая это, они больше не подвержены изменениям в основе.
Также известный как «реализация» или «снятие денег со стола».
Понимание блокировки в прибыли
Трейдеры и инвесторы могут зафиксировать прибыль по разным причинам, но часто это снижает риск.
Долгосрочные инвесторы могут зафиксировать прибыль для поддержания баланса своего портфеля. Например, инвестор мог начать с портфеля, разделенного поровну между пятью фондами. Если один фонд выигрывает, распределение его портфеля может увеличиться с 20 до 30 процентов, что подвергает инвестора дополнительному риску. Инвестор может зафиксировать прибыль для части превосходящего фонда и перераспределить доходы между четырьмя другими фондами, чтобы сохранить идеальное распределение портфеля, которое минимизирует риск и максимизирует прибыль.
Краткосрочные трейдеры часто фиксируют прибыль для получения дохода и снижения риска. Например, трейдер может открыть длинную позицию после объявления о бычьем доходе с рядом ценовых целей. После того, как акция достигает первой целевой цены, трейдер может зафиксировать прибыль на одну треть позиции и продолжать удерживать остальные две трети позиции, пока не будет достигнута более высокая целевая цена. Таким образом, трейдер берет деньги со стола и снижает риск, если акция внезапно развернется вниз.
Трейдеры устанавливают целевые цены, чтобы зафиксировать прибыль, используя различные формы технического анализа, такие как технические индикаторы или графические модели, тогда как долгосрочные инвесторы могут фиксировать прибыль, основываясь на распределении активов или терпимости к риску.
Пример блокировки в прибыли
Предположим, что вы приобрели 100 акций Acme Co. за 12 долларов, а через два дня цена выросла до 36 долларов. Все потенциальные прибыли не реализованы, потому что позиция не полностью или частично закрыта. Если акция опустится ниже, ваша прибыль уменьшится, и наоборот, если она поднимется. Вы можете решить зафиксировать прибыль, продав 50 акций, потому что 50 x 36 = 1800 $. Даже если акция упадет до 1 доллара, вы все равно получите прибыль. Другими словами, фиксация прибыли позволила «играть с домашними деньгами» в инвестициях.
