Форекс - это настоящий глобальный рынок, где покупатели и продавцы со всех уголков земного шара участвуют в триллионах долларов каждый день. Тот факт, что торговля иностранной валютой стала такой глобализированной деятельностью, означает, что макроэкономические события играют на форексе еще большую роль, чем когда-либо прежде. Ниже мы обсудим некоторые экономические тенденции и события, которые принесут пользу тем, кто плохо знаком с рынками форекс. (Дополнительные сведения о форекс см. В разделах «Популярные валюты Форекс» и «Как стать успешным трейдером Форекс».)
Роль макроэкономики в Форекс
Рынок форекс в первую очередь обусловлен всеобъемлющими макроэкономическими факторами. Эти факторы влияют на решения трейдера и в конечном итоге определяют стоимость валюты в любой момент времени. Экономическое здоровье национальной экономики является важным фактором стоимости ее валюты. Однако общее состояние экономики определяется многочисленными событиями и информацией, которые могут ежедневно меняться, способствуя круглосуточному характеру международного валютного рынка. Давайте подробнее рассмотрим некоторые факторы, которые влияют на положение экономики и стимулируют изменения в стоимости ее валюты.
Учебник: наиболее важные правила торговли на Форекс
Рынки капитала и Форекс
Глобальные рынки капитала являются, пожалуй, наиболее заметными показателями здоровья экономики, в то время как рынки акций и облигаций являются наиболее заметными рынками в мире. Трудно не заметить публикацию публичной информации на рынках капитала, так как в СМИ постоянно появляется актуальная информация о сделках корпораций, учреждений и правительственных структур. Широкое ралли или распродажа ценных бумаг, происходящих из той или иной страны, должно быть четким сигналом того, что перспективы (краткосрочные или долгосрочные) этой экономики изменились в глазах инвесторов.
Аналогичным образом, многие экономики ориентированы на сектор, например канадский товарный рынок. В этом случае канадский доллар тесно связан с движением товаров, таких как сырая нефть и металлы. Рост цен на нефть, скорее всего, приведет к повышению курса канадского доллара по отношению к другим валютам. Товарные трейдеры, как и форекс-трейдеры, в значительной степени полагаются на экономические данные для своих сделок, поэтому во многих случаях одни и те же экономические данные будут иметь прямое влияние на оба рынка. (Подробнее об этой корреляции см. «Как торговать валютными и товарными корреляциями».)
Рынки облигаций также критически важны для того, что происходит на рынке форекс, поскольку как ценные бумаги с фиксированной доходностью, так и валюты сильно зависят от процентных ставок. Колебания казначейских цен учитывают движение валют, а это означает, что изменение доходности будет напрямую влиять на стоимость валюты. Поэтому важно понимать, как оцениваются облигации, особенно государственные, для того, чтобы преуспеть как трейдер форекс.
Международная торговля и Форекс
Другим ключевым фактором является баланс уровней торговли и тенденций между странами. Уровень торговли между нациями служит показателем относительного спроса товаров нации. Страна, имеющая товары или услуги, пользующиеся высоким спросом на международном уровне, обычно увидит повышение курса своей валюты. Например, для покупки товаров из Австралии покупатели должны конвертировать свою валюту в австралийские доллары (AUD), чтобы совершить покупку. Повышенный спрос на AUD будет оказывать повышательное давление на его стоимость.
Положительное сальдо торгового баланса также свидетельствует о конкурентоспособности страны в международной торговле. Страны с большим торговым дефицитом являются чистыми покупателями / импортерами международных товаров, что приводит к тому, что большая часть их валюты продается для покупки валюты других стран для оплаты международных товаров. Такая ситуация может оказать негативное влияние на стоимость валюты страны-импортера.
Политическое влияние на рынки Форекс
Политический ландшафт нации играет важную роль в экономических перспективах этой страны и, следовательно, в воспринимаемой стоимости ее валюты. Трейдеры Форекс постоянно следят за политическими новостями и событиями, чтобы оценить, какие шаги может предпринять правительство страны в экономике. Они могут включать в себя меры от увеличения государственных расходов до ужесточения ограничений на конкретный сектор или отрасль.
Например, предстоящие выборы всегда являются важным событием для валютных рынков, поскольку обменные курсы часто будут более благоприятно реагировать на партии с финансово ответственными платформами и правительства, желающие добиться экономического роста. Хорошим примером является голосование за Brexit, которое оказало значительное влияние на британский фунт (GBP), когда Великобритания проголосовала за выход из ЕС. Валюта достигла самого низкого уровня с 1985 года после голосования, потому что экономические перспективы Великобритании неожиданно оказались крайне неопределенными.
Фискальная и денежно-кредитная политика любого правительства являются наиболее важными факторами при принятии экономических решений. Рынки Форекс внимательно следят за решениями центрального банка, которые влияют на процентные ставки, на предмет изменений ключевых ставок или перспектив на будущее. (Подробнее о монетарной политике см. «Как правительство США формулирует монетарную политику».)
Экономические релизы и Форекс
Экономические отчеты являются основой книги форекс трейдера. Ведение календаря экономических отчетов крайне важно для того, чтобы оставаться в курсе событий на этом быстро меняющемся рынке. ВВП может быть наиболее очевидным экономическим отчетом, так как он является базой экономических показателей и силы страны. ВВП измеряет общий объем производства товаров и услуг, произведенных в рамках экономики. Однако следует помнить, что ВВП является запаздывающим индикатором, то есть он сообщает о событиях и тенденциях, которые уже произошли.
Инфляция также является очень важным показателем, поскольку она посылает сигнал об увеличении уровня цен и снижении покупательной способности. Тем не менее, инфляция является обоюдоострым мечом, так как многие считают, что это оказывает понижательное давление на валюту из-за снижения покупательной способности. С другой стороны, это также может привести к повышению курса валюты, поскольку это может заставить центральных банков повысить ставки, чтобы обуздать растущие уровни инфляции. Инфляция является горячо оспариваемой проблемой среди экономистов, и ее влияние на валюты редко бывает простым.
Уровни занятости, розничные продажи, производственные индексы и загрузка производственных мощностей также содержат важную информацию о текущей и прогнозируемой силе экономики и ее валюты, что служит подходящим дополнением к факторам, которые мы изложили выше.
Суть
Рынок форекс в конечном итоге определяется экономическими факторами, которые влияют на стоимость и силу национальной валюты. Экономические перспективы страны являются наиболее важным фактором, определяющим стоимость ее валюты, поэтому знание факторов и индикаторов, которые необходимо отслеживать, поможет вам идти в ногу с конкурентным и быстро меняющимся миром форекс.
Дополнительные сведения об экономических факторах, которые конкретно влияют на доллар США, см. В разделе «Основные экономические факторы, обесценивающие доллар США».
