Что такое кредит лжеца?
«Кредит лжеца» - это категория ипотеки, которая относится к закладным с низким уровнем документирования или без документирования. В некоторых программах займов с низким уровнем документирования, таких как заявленные доходы / заявленные активы (SISA), доходы и активы просто указываются в заявке на кредит. По другим кредитным программам, таким как кредиты без дохода / без активов (NINA), доход и активы не указываются в форме заявки на кредит. Некоторые ссуды лжецов принимают форму ссуд NINJA, аббревиатура, означающая, что заемщик не имеет «никаких доходов, ни работы, ни активов». Эти кредитные программы открывают двери для неэтичного поведения недобросовестных заемщиков и кредиторов, и исторически подвергались существенному насилию.
Как работает лжец заем
Эти кредитные программы предназначены для заемщиков, которым трудно представить документы, подтверждающие доход и активы, такие как предыдущие налоговые декларации, или которые имеют нетрадиционные источники дохода, такие как чаевые или личный бизнес. Первоначально они предназначались для того, чтобы дать частным лицам и домохозяйствам с нетрадиционными источниками дохода возможность стать домовладельцами. Например, работающие не по найму люди, как правило, не получают ежемесячные платежные квитанции и могут не иметь постоянной заработной платы.
Ипотека с низким уровнем документирования обычно попадает в категорию ипотечного кредитования Alt-A. Кредитование Alt-A в значительной степени зависит от кредитного рейтинга заемщика (FICO) и отношения ипотечного кредита к стоимости (LTV) как инструментов для определения способности заемщика погасить ипотечный кредит.
Ссуды лжецам дают людям с нетрадиционным доходом возможность владеть собственностью, но исторически они подвергались существенному насилию.
Как заемщики и брокеры используют лжец-кредиты
Эти кредиты называются кредитами лжецов, потому что они открывают дверь для злоупотреблений, когда заемщики, их ипотечные брокеры или кредитные чиновники завышают доходы и / или активы для того, чтобы получить право заемщика на более крупную ипотеку. Заемщики или брокеры могут искажать статистику, чтобы обеспечить ипотечные кредиты с низким уровнем или без документации и, таким образом, продвигать продажу имущества, которое в противном случае не было бы разрешено.
В качестве одного из факторов финансового кризиса и связанного с этим пузыря на рынке было указано, что распространение лже-ссуд было связано с тем, что заемщики получали разрешения на ипотечные кредиты, которые превышали их способность погашать остаток в соответствии с условиями. Некоторые ипотечные брокеры выдвинули эти кредиты, особенно до 2008 года, потому что на рынке недвижимости в целом цены выросли. По сути, чрезмерное предположение привело к недобросовестным действиям. Зачастую результатом было то, что лицам, которые не собирались платить по ипотеке, было разрешено вступить во владение жильем.
После того, как финансовый кризис обнажил практику, которая привела к распространению лже-ссуд, регуляторные реформы, такие как Закон Додда-Франка, создали новые ограничения для сдерживания и предотвращения такой деятельности в будущем.
