Если вы ищете инвестиционную стратегию, которая окупается в долгосрочной перспективе, трудно превзойти стратегию суперинвестора Уоррена Баффета. Компания Баффетта, Berkshire Hathaway (BRK.A), имеет исторические данные об избиении S & P 500. Некоторые исследования показывают, что гипотетический портфель, который имитирует инвестиции Berkshire в начале следующего месяца после их публичного раскрытия, также приносит прибыль в течение Индекс S & P 500.
Хотите часть этого действия? В этой статье вы узнаете, как использовать форму 13F Комиссии по ценным бумагам и биржам для создания фонда, подобного Баффету.
Что такое Coattail Investing?
Большинству людей нравится идея пассивного инвестирования или стратегия «купи-и-держи». С сегодняшними сложными финансовыми рынками, кто хочет активно управлять портфелем? Но, если вы не являетесь финансовым вундеркиндом или готовы платить большие деньги финансовому вундеркинду, ваши варианты сводятся к взаимным фондам, ETF или индексным фондам, верно? Неправильно.
В то время как паевые инвестиционные фонды, ETF и индексные фонды могут приносить хорошую прибыль, они обходятся за счет затрат - сборов. Кроме того, если вы надеетесь победить рынок, не рассчитывайте на это. Инвестиции, такие как биржевой фонд пауков (SPDR ETF), никогда не смогут побить S & P 500, потому что они его отслеживают. Итак, как вы можете разместить свое портфолио на автопилоте без платы или ограничений производительности? Почему бы не покататься на пальто успешного инвестора?
Инвестирование Коаттейл - это термин, который инвесторы используют для описания стратегии подражания профессиям таких суперинвесторов, как Уоррен Баффет, Джордж Сорос, Джон Полсон или Карл Икан. Из всех суперинвесторов большинство инвесторов, вероятно, следуют за Уорреном Баффетом, и по понятной причине - его выборы превратили Berkshire Hathaway в окончательную компанию с голубыми фишками.
Уоррен Баффет: InvestoTrivia, часть 2
Как читать форму 13F, чтобы ловить движения Баффета
Вы не можете начать подражать пьесам Баффета, не зная, что они есть. Но, хотите верьте, хотите нет, но эти выборы доступны всем благодаря SEC. Закон о ценных бумагах и биржах 1934 года гласит, что все управляющие инвестициями в учреждения, которые управляют более чем 100 миллионами долларов, обязаны регистрировать свои активы каждый квартал. Это означает, что если вы знаете, где искать, вы можете получить доступ к некоторым из самых управляемых портфелей в мире - бесплатно.
Один из самых простых способов найти 13F - перейти на сайт SEC по сбору, анализу и поиску электронных данных (EDGAR) и выполнить поиск по названию компании.
Вот пример того, как могут выглядеть некоторые владения из 13F:
Источник: ЭДГАР архивы
Итак, как вы узнаете, какие акции были куплены и проданы в течение определенного периода? Это потребует небольшой детективной работы. Институциональные инвестиционные менеджеры должны раскрывать авуары только один раз в квартал, поэтому, глядя на различия между 13F предыдущего квартала и текущим, вы можете выяснить, что нового и что было распродано.
Четыре совета для вашего коктейль-портфолио
1. Правильно распределите свои акции
Поскольку вы не сможете купить такое же количество акций, в которое инвестирует многомиллиардный портфель Баффета, один из способов убедиться, что вы выделяете то же самое, что и Berkshire, - это выяснить, какой процент составляет каждый холдинг, и применить его. на свой собственный брокерский счет. (Вся эта информация снова может быть найдена в 13F.)
2. Обновите свое портфолио
После того, как вы создали свое портфолио Buffett Coattail, одна ошибка, которую вы не хотите делать, это забыть об обновлении. Хотя Уоррен Баффетт известен своей философией «купи-и-держи», не думайте, что он никогда не выгружает акции, которые не работают. Если вы не посмотрите на 13F Беркшира время от времени, вы можете упустить отличный выход.
3. Возьмите страницу из плюсов
Не бойтесь сделать все свое портфолио из выбора Баффета. В то время как класть все яйца в одну корзину, как правило, нежелательно, портфель Berkshire состоит из долгосрочных запасов с большой капитализацией. Другими словами, акции, в которые вы бы инвестировали, вероятно, менее волатильны, чем те, которые уже есть в вашем портфеле, и уже правильно распределены.
4. Остерегайтесь сборов
Поскольку Berkshire Hathaway имеет так много денег, он может вносить небольшие изменения в количество акций, которыми он владеет в той или иной акции из месяца в месяц. Поскольку ваш портфель не такой большой, как фонд Баффета, брокерские сборы (например, комиссионные), вероятно, будут мешать выделению средств точно так же, как Беркшир.
Как правило, если фонд разгружается или покупает более 10-15 процентов стоимости портфеля, вы также можете заключить сделку. Помните, однако, что чем меньше ценность вашего портфеля, тем больше эти изменения должны быть для вас, чтобы получить прибыль. Подумайте, прежде чем торговать.
Суть
Уоррен Баффет показал нам, что со временем он станет сильным инвестором. И вы знаете, что они говорят: если вы не можете победить их, присоединяйтесь к ним. Если вы решите, что создание собственного фонда Berkshire вам подходит, то найти и оценить выборки Oracle of Omaha никогда не было так просто.
