ОПРЕДЕЛЕНИЕ Expunge
Expunge - это акт об исключении официальной жалобы клиента, поданной на брокера по ценным бумагам, из публичных записей регулирующего органа финансовой отрасли (FINRA). Эти записи о брокерах хранятся в системе Центрального регистрационного депозитария (CRD) как способ контроля профессионального поведения брокеров. Брокер, который считает, что в CRD была зарегистрирована несправедливая жалоба на него, может предпринять действия для удаления черной метки. Любой брокер хотел бы иметь чистую репутацию, чтобы помочь в его или ее деловых делах.
ПРОРЫВ
Жалобы клиентов, поданные в FINRA на плохое поведение брокера, заносятся в систему CRD, размещаются на общедоступном веб-сайте FINRA BrokerCheck и регистрируются в форме брокера U-4. Возможно, несправедливо, жалобы раскрываются независимо от того, было ли установлено, что брокер действительно совершил какое-либо нарушение. Даже если жалоба позднее будет отклонена или арбитры FINRA решат, что жалоба не заслуживает внимания, жалоба все равно появится в BrokerCheck. Он останется там до тех пор, пока брокер не удастся заставить FINRA отказаться от жалобы.
Вычеркнуть не легко
Процесс удаления жалобы регулируется правилами FINRA 12805 и 2080. FINRA называет исключение «чрезвычайной мерой», поэтому брокер начинает с того, что смотрит на высокую стену, чтобы подняться. Брокер должен провести личную или телефонную сессию с арбитражной комиссией для рассмотрения своего дела; Затем эта комиссия должна согласиться передать дело другому набору судей, и, если они согласны с этим, брокер должен вернуться в FINRA, чтобы добиться удаления нежелательной записи. Весь процесс может занять до 10 месяцев.
По состоянию на февраль 2018 года FINRA предложила внести в таблицу поправки для исключения. Эти поправки, в случае их принятия, еще больше затруднят удаление жалобы. Среди новых правил будут только личные слушания (никаких слушаний по телеконференции); оплата пошлины не менее 1450 долларов США; срок в один год для подачи запроса на исключение; требование единогласного решения в отличие от текущего решения большинства; и убедить арбитражную коллегию в том, что жалоба клиента «не имеет защиты инвесторов или нормативной ценности». Неопределенность этого описания только добавляет к высоте стены.
В защиту FINRA, брокеры, гоняющиеся за заработком, продемонстрировали, что они не всегда действуют этично. Потенциальные долгосрочные (или даже постоянные) записи в BrokerCheck, которые плохо отражаются на них, служат сдерживающим фактором для непрофессионального поведения. Возможно, это причина того, что процесс исключения для брокера уже устрашает, и FINRA стремится сделать его еще более значительным.
