Что такое обеспеченная безопасность?
Покрываемые ценные бумаги - это те, на которые наложены федеральные льготы от государственных ограничений и правил. Большинство акций, торгуемых в США, покрыты ценными бумагами.
Национальный закон об улучшении рынка ценных бумаг, который заменяет нормативные акты штатов, устанавливает, что представляет собой обеспеченную безопасность, которая также называется «федеральной обеспеченной защитой».
Покрытые ценные бумаги были разработаны для стандартизации правил безопасности и регистрации по всей территории США, а не для того, чтобы отдельные компании регистрировались, регистрировали и выполняли различные государственные нормативы. Расходы на соблюдение широко варьируются в зависимости от государства. По данным Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), их размер составляет всего 100 долларов США и 0, 1% от стоимости ценных бумаг, продаваемых в Техасе, до простой 1000 долларов США за те, которые предлагаются во Флориде.
Ключевые вынос
- Покрытые ценные бумаги освобождаются от государственных ограничений и нормативных актов в целях стандартизации и упрощения соответствия нормативным требованиям. Покрытые ценные бумаги должны быть приобретены после определенной даты, чтобы соответствовать требованиям. Закон об улучшении национального рынка ценных бумаг разъясняет правила, регулирующие обеспеченные ценные бумаги.
Понимание покрываемых ценных бумаг
Закон применяется к ценным бумагам, котирующимся на публичных биржах, таких как Нью-Йоркская фондовая биржа, Американская фондовая биржа и Национальный рынок Nasdaq, или любой национальной бирже с аналогичными стандартами листинга. Акции, торгуемые на определенных уровнях Тихоокеанской биржи, Филадельфийской фондовой биржи и Чикагской биржи опционов, классифицируются как закрытые ценные бумаги, как и опционы, котирующиеся на Международной бирже ценных бумаг.
Покрытые ценные бумаги также включают ценные бумаги, выпущенные инвестиционной компанией, которая зарегистрирована или подала заявление о регистрации в соответствии с Законом об инвестиционных компаниях 1940 года. Назначение покрываемых ценных бумаг распространяется на продажу этих ценных бумаг квалифицированным покупателям в соответствии с определением SEC.
По типу обеспечения определение включает в себя акции корпорации, в том числе американские депозитарные расписки, приобретенные 1 января 2011 года или после этой даты, или любой тип обеспечения, приобретенный в рамках плана реинвестирования дивидендов 1 января 2012 года или после этой даты. Он включает два класса облигаций, деривативов и опционов: менее сложные сорта, приобретенные 1 января 2014 года или после этой даты, и сложные типы, приобретенные 1 января 2016 года или после этой даты.
Налоговый режим
Брокеры должны раскрывать в Службу внутренних доходов информацию о скорректированной стоимости покрываемых ценных бумаг при их продаже. Об этом необходимо сообщить в форме 1099-B. Налогоплательщики, которые продают покрытые ценные бумаги, также должны сообщать о сделках с налоговой декларацией.
Другие критерии вступают в игру. Акции компании, приобретенные начиная с 2011 года, а также акции, включенные в планы реинвестирования дивидендов, и акции взаимных фондов, приобретенные в 2012 году и позднее, обозначаются как обеспеченные ценные бумаги. Это означает, что многие облигации, ноты, товары и опционы, купленные с 2013 года, также классифицируются как ценные бумаги с покрытием. Ценные бумаги, приобретенные до этих дат, являются непокрытыми ценными бумагами, скорректированная стоимость которых не указывается при их продаже.
Если покрытые ценные бумаги и непокрытые ценные бумаги находятся на одном и том же инвестиционном счете, они будут учитываться отдельно для целей налогообложения.
