В течение последних двух месяцев акции Costco Wholesale Corporation (COST) колеблются на январском сопротивлении и могут вскоре вырваться, возобновив траекторию роста быка. Рост ВВП способствовал росту потребительских расходов во втором квартале, что способствовало улучшению настроений, которые могут поднять акции крупных ритейлеров выше 225 долларов. Тем не менее, акции должны найти преданных покупателей в ближайшие две недели или рисковать неблагоприятными циклами относительной силы, которые могут спровоцировать серьезный спад.
Акции упали после публикации отчета о доходах за третий квартал на прошлой неделе, несмотря на то, что они превзошли оценки и показали двузначный рост продаж в том же магазине. Покупатели Dip вошли после того, как падение достигло двухнедельного минимума, вызвав отскок, который не смог поднять цену закрытия перед отчетом. Это неокончательное действие сигнализирует о постоянном недостатке покупательской способности, который устанавливает ограничение по времени для бычьего кубка и модели прорыва ручки. (Подробнее см.: 3 Потребительские акции на грани резкого снижения .)
Ежемесячная Диаграмма СТОИМОСТИ (1995 - 2018)
Многолетний нисходящий тренд закончился в пределах 50 центов от минимума 1988 года в марте 1995 года, а последующий восходящий тренд набрал обороты в апреле 2000 года, достигнув максимума в 60, 50 долл. США. В течение следующих шести недель акция сократилась вдвое, вертикально опустившись до середины 20-х годов, после чего отскочила выше 30 долларов. Это падение ознаменовало самый низкий минимум медвежьего рынка в преддверии узкого бокового движения, которое тестировало поддержку диапазона более трех лет.
Во второй половине 2003 года она выросла, достигнув восходящего тренда, который достиг нового максимума в 2007 году. В середине 70-х годов в 2008 году покупательская способность сошла на нет, что привело к падению двойной вершины, которое привело к значительным потерям во время экономического спада, Давление продаж закончилось на пятилетнем минимуме в верхних 30 $ в марте 2009 года, уступив место волне восстановления, которая завершила круговое движение к предыдущему максимуму в 2011 году. Он разразился несколькими месяцами позже, получив мощный рост, который удвоился цена акций в феврале 2015 года.
Затем восходящий тренд ослабел в мелкой ориентации, в то время как волатильность поднялась до самых высоких уровней десятилетия. Минимум августа 2015 года на уровне 117 долл. США ознаменовал первый этап в широком канале, где были зафиксированы более высокие максимумы до максимума января 2018 г. на уровне 200 долл. США. Акции распродались в феврале и вернулись к этому уровню в апреле, но все еще не пробились, с резкими скачками покупок, сталкивающимися с агрессивным давлением продаж. Между тем, месячный осциллятор стохастика перешел в потенциальный цикл продажи в апреле, но не ускорился ниже, что необходимо для подтверждения разворота.
Краткосрочная Диаграмма СТОИМОСТИ (2017 - 2018)
Модель прорыва 2018 года выглядит менее впечатляющей, если сравнивать текущее ценовое движение с максимумами, зафиксированными между 2015 и 2017 годами. Эти ралли завершились между 170 и 183 долларами, что означает, что акция добавляла точки относительно медленными темпами, несмотря на буйный бычий рынок. Он также предсказывает, что импульс будет медленно развиваться после прорыва, с трехлетней линией восходящих максимумов, которая сейчас находится чуть выше 206 долларов.
Балансовый объем (OBV) достиг максимума в июне 2017 года и упал до пятилетнего минимума в июле. Последовавшая волна накопления оказалась короткой, значительно остановившись ниже предыдущего максимума декабря. Покупатели и продавцы в 2018 году не смогли отодвинуть индикатор, усиливая трехмесячное противостояние на уровне сопротивления. Сейчас она опустилась до двухмесячного минимума, когда цена торговалась в середине 180-х годов.
Небольшой бычий флаг, установленный в течение последних двух недель, может вызвать краткосрочные сигналы прорыва, когда акция пересекает порог в 200 долларов. Положительная энергия, следующая за этим небольшим повышением, может генерировать широкий диапазон ралли, который достигает сопротивления канала. Относительно небольшой выход на этот уровень предоставит лучшую возможность для краткосрочных трейдеров, чем для последователей долгосрочных трендов, которым нужен прорыв канала или глубокий откат, чтобы оправдать риск.
Суть
Акции Costco колеблются в январском сопротивлении с апреля, но им нужен сильный бычий катализатор, чтобы положить конец противостоянию и вызвать прорыв выше 200 долларов. (Для дополнительного чтения, проверьте: бизнес-модель Costco умнее, чем вы думаете .)
