Полное руководство по депозитным счетам денежного рынка

Содержание

• История MMDA
• MMDA против других депозитных счетов
• Особые замечания по MMDA
• Суть

Депозитный счет денежного рынка (MMDA), также известный как счет денежного рынка (MMA), является особым типом сберегательного счета банка или кредитного союза с некоторыми функциями, которых нет в обычных сберегательных счетах.

Большинство депозитных счетов денежного рынка платят более высокую процентную ставку, чем обычные сберегательные счета в банковской книжке, и часто включают в себя права на выписку чеков и дебетовых карт. MMDA также имеют ограничения, которые делают их менее гибкими, чем обычные чековые или сберегательные счета.

Понимание депозитных счетов денежного рынка (MMDA)

история

До начала 1980-х годов правительство устанавливало ограничение или ограничение на сумму процентов, которые банки и кредитные союзы могут предлагать клиентам на сберегательных счетах. Многие учреждения предлагали небольшую технику (например, тостеры и вафельницы), наряду с другими стимулами, для привлечения депозитов, поскольку они не могли конкурировать, когда дело доходит до процентных ставок.

Люди начали вкладывать свои сбережения в паевые инвестиционные фонды денежного рынка с более высокими процентами (MMMF), также известные как фонды денежного рынка (MMF). Паевые инвестиционные фонды продаются банками, брокерскими компаниями и компаниями взаимных фондов.

Ключевые вынос

• Депозитные счета денежного рынка (MMDA) являются одним из видов сберегательных счетов. СРЕДСТВА МДМ являются очень надежными инвестициями, хотя, как правило, более полезны в краткосрочной перспективе, чем в качестве долгосрочных инвестиций. Гибкость и ликвидность отличают MMDA от нескольких типов общих процентных сбережений, но есть много факторов, которые необходимо учитывать, прежде чем выбирать их среди других форм сбережений. FDIC страхует MMDA до 250 000 долларов на одного вкладчика, как и любой обычный банковский счет.,

Под давлением Конгресс сдал Гарн-ст. Закон о депозитарных учреждениях Жермена 1982 года, который позволял банкам и кредитным союзам предлагать депозитные счета денежного рынка, которые платили по ставке «денежного рынка», которая была выше, чем предыдущая ограниченная ставка. Депозитные счета денежного рынка предлагаются в традиционных и онлайн-банках и кредитных союзах. Одной из ключевых особенностей MMDA, помимо выплаты более высоких процентов, является защита ваших активов.

Застрахованные вклады

Депозиты MMDA и доходы в банке застрахованы Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC), независимым агентством федерального правительства. FDIC покрывает определенные типы счетов, включая MMDA, до 250 000 долларов США на одного вкладчика на банк. Это означает, что если у вас есть другие страховые счета в том же банке (чеки, сбережения, депозитные сертификаты), все они учитываются в размере страхового лимита в 250 000 долларов США. Совместные счета застрахованы на 500 000 долларов.

Для депозитных счетов денежного рынка, снятых в кредитном союзе, Национальная администрация кредитного союза (NCUA) обеспечивает аналогичное (250 000 долл. США на члена на кредитный союз) страховое покрытие. Если вы хотите застраховать более 250 000 долларов США, лучший способ добиться этого - открыть MMDA в нескольких банках или кредитных союзах.

Однако паевые инвестиционные фонды денежного рынка не застрахованы государством, даже если вы заберете их в банке.

Чек и дебетовая карта

Многие депозитные счета денежного рынка предлагают ограниченные привилегии для написания чеков и включают дебетовую карту со счетом. Это делает MMDA комбинированным сберегательным и текущим счетом, что может быть удобно, если вы хотите получить более высокую процентную ставку, но вам нужен только доступ к вашим средствам на ограниченной основе.

Лимиты транзакций

Как и в большинстве сберегательных счетов, Федеральный резервный регламент D ограничивает вас шестью переводами и электронными платежами из каждого MMDA в месяц. Затронутые типы переводов - это предварительно авторизованные переводы (включая защиту от овердрафта), телефонные переводы, электронные переводы, чеки или платежи по дебетовым картам третьим лицам, транзакции ACH и электронные переводы.

Чаще всего вам разрешено осуществлять неограниченные переводы лично (в банке), по почте, через мессенджер или через банкомат. Если вы превысите количество разрешенных транзакций в месяц, вы получите предупреждение от банка и можете быть оштрафованы. Если вы продолжите, банк должен отозвать ваши права на перевод, перевести вас на регулярную проверку или закрыть вашу учетную запись. Вы можете сделать столько вкладов, сколько пожелаете.

MMDA сборы и минимумы

В дополнение к лимитам транзакций депозитные счета денежного рынка, как правило, требуют, чтобы вы вносили минимальную сумму для создания учетной записи, и требуют, чтобы вы сохраняли минимальный баланс для получения максимальной процентной ставки.

Многие MMDA имеют ежемесячные платежи, которые вступают в силу, если ваш баланс падает ниже минимума. Сборы важны, потому что любая введенная плата уменьшит ваш заработок (проценты). Некоторые учреждения взимают комиссию независимо от вашего баланса, а другие отказываются от ежемесячной платы, если, например, вы делаете регулярный ежемесячный прямой депозит. Минимальные депозиты, остатки и правила в отношении сборов варьируются в зависимости от финансовых учреждений.

Процентные ставки

Одним из оригинальных преимуществ MMDA было то, что они предлагали более высокую процентную ставку, чем сберегательные счета. И в среднем MMDA продолжают опережать сберегательные счета. MMDA могут предлагать более высокие процентные ставки, потому что им разрешено инвестировать в депозитные сертификаты (CD), государственные ценные бумаги и коммерческие бумаги, чего не могут делать сберегательные счета.

Процентные ставки на депозитных счетах денежного рынка (как и на большинстве депозитных счетов) являются переменными, то есть они могут меняться в зависимости от экономических условий. То, как начисляются проценты - например, ежегодно, ежемесячно или ежедневно - может оказать существенное влияние на ваш конечный доход, особенно если вы поддерживаете высокий баланс на своем счете.

ликвидности

Как депозитные счета денежного рынка, так и взаимные фонды денежного рынка обеспечивают быстрый доступ к вашим средствам. У депозитных счетов денежного рынка есть то регулируемое правительством ограничение шести транзакций в месяц, которого нет у взаимных фондов денежного рынка. Однако отдельные банки и брокерские конторы могут устанавливать ограничения на частоту выкупа акций вашего паевого инвестиционного фонда или выписки чеков.

Дивиденд против интереса

Дивиденды (доходность), производимые взаимными фондами денежного рынка, как правило, немного выше, чем проценты, заработанные на депозитных счетах денежного рынка. Тем не менее, отдача от обоих зависит от эффективности основных инвестиций, и ни один из них не поспевает за инфляцией.

реинвестирование

У вас есть возможность реинвестировать дивиденды в ваш взаимный фонд денежного рынка. Реинвестированные дивиденды приобретают дополнительные акции фонда. Проценты на ваш депозитный счет денежного рынка автоматически добавляются к основному и начисляются. Взаимные фонды денежного рынка обычно поддерживают чистую стоимость активов в 1 доллар на акцию. По мере роста вашей учетной записи количество ваших акций на 1 доллар увеличивается.

сборы

И депозитные счета денежного рынка, и взаимные фонды денежного рынка взимают комиссию. В паевом инвестиционном фонде основной комиссией является соотношение расходов. Это плата, выплачиваемая фондовой компании для компенсации управляющему фондом и оплаты других операционных расходов. Другие сборы могут включать в себя сборы за написание чеков за превышение максимального количества разрешенных чеков аккаунта за месяц, ежегодные сборы за обслуживание аккаунта или комиссию, если ваша учетная запись падает ниже установленного минимального баланса.

MMDA против других депозитных счетов

Депозитные счета денежного рынка - не единственные депозитные счета, предлагаемые банками и кредитными союзами. Другие счета могут включать функции (или даже процентные ставки), которые делают их конкурентоспособными или превосходящими депозитные счета денежного рынка.

Сберегательный счет Passbook

Обычные сберегательные счета банков или кредитных союзов выплачивают проценты так же, как MMDA, хотя проценты, выплачиваемые MMDA, как правило, выше. Некоторые регулярные сберегательные счета предлагают немного более высокую процентную ставку, чтобы компенсировать гибкость (т.е. выписку чеков), предлагаемую MMDA.

Как сберегательные счета, так и MMDA застрахованы FDIC или NCUA. Оба позволяют вам делать столько депозитов, сколько вам нужно каждый месяц, и оба ограничивают вас шестью переводами в соответствии с Положением Федеральной резервной системы D. В отличие от MMDA, обычные сберегательные счета обычно не требуют начального депозита или минимального остатка.

Высокодоходный сберегательный счет

Банки и кредитные союзы также предлагают высокодоходные сберегательные счета, и в зависимости от учреждения предлагаемые проценты могут быть выше, чем вы можете получить с помощью MMDA этого банка. Как и MMDA, высокодоходные сберегательные счета застрахованы в FDIC или NCUA и могут потребовать более высокого начального депозита, минимального остатка и платы за обслуживание, или иметь штрафы, если ваш баланс падает ниже требуемого минимума.

Регулярный чековый счет

У чековых счетов есть одно большое преимущество перед MMDA - неограниченные транзакции (чеки, снятие в банкоматах, электронные переводы и т. Д.). Они также застрахованы от FDIC или NCUA. Это делает чековые счета идеальными для ежедневных финансовых транзакций, таких как выписка чеков, оплата электронных счетов и доступ к наличным деньгам через банкомат. Основным недостатком регулярных текущих счетов является то, что они предлагают очень низкую (часто нулевую) процентную ставку.

Высокая доходность / высокая процентная проверка

Этот тип текущего счета - например, сбережения с высокой доходностью - предлагает процентные ставки, которые конкурируют, а иногда и превышают ставки, установленные на депозитных счетах денежного рынка. Как и в случае с MMDA, для этих типов счетов необходимо поддерживать минимальный ежедневный баланс и штраф или комиссию за падение ниже этой суммы. Чековые счета с высокой доходностью также часто имеют ограничение, например, 5000 долларов США, выше которого процентная ставка не применяется.

Некоторые высокодоходные текущие счета требуют, чтобы вы совершали минимальное количество дебетовых транзакций каждый месяц. Все эти условия могут сделать поддержание высокодоходного текущего счета трудоемкой работой. В других отношениях высокодоходная проверка похожа на регулярную проверку с неограниченными проверками, дебетовую карту, доступ к банкомату и страховку FDIC или NCUA.

Награды Проверка аккаунта

Этот тип текущего счета может предлагать внушительный бонус за регистрацию и другие вознаграждения, такие как высокая доходность, возмещение комиссии банкомата, мили авиакомпаний или возврат средств. Предостережения аналогичны тем, которые касаются проверки с высокой доходностью: высокие сборы, если вы не поддерживаете установленный минимальный ежедневный баланс, требуемое минимальное количество транзакций по дебетовой карте в месяц, обязательные ежемесячные прямые депозиты и многое другое, в зависимости от учреждения. В противном случае поощряются такие функции проверки, как обычный текущий счет, как указано выше, включая страхование FDIC или NCUA.

Депозитные сертификаты

CD - это временный сберегательный счет. В обмен на фиксированную процентную ставку, которая может быть выше, чем вы получаете с обычного сберегательного счета или MMDA, вы соглашаетесь внести определенную сумму на определенный срок - три, шесть, девять или 12 месяцев или несколько лет до 10 Проценты на вашем компакт-диске накапливаются ежедневно, еженедельно, ежемесячно или ежегодно в соответствии с условиями вашего соглашения с банком или кредитным союзом.

Некоторые компакт-диски (известные как жидкие компакт-диски) не наказывают вас за досрочное изъятие основной суммы или процентов, но и платят более низкую процентную ставку. Компакт-диски застрахованы FDIC или NCUA, но, как правило, не предоставляют средств для выписки чеков, снятия средств с дебетовой карты или пополнения баланса после приобретения компакт-диска.

Паевые инвестиционные фонды

Депозитные счета денежного рынка иногда путают с взаимными фондами денежного рынка. Хотя оба они считаются хорошими местами для временного паркования денежных средств, поскольку они вкладывают средства в безопасные краткосрочные транспортные средства, такие как компакт-диски, государственные ценные бумаги и коммерческие бумаги, в других отношениях они различаются.

Особые замечания по MMDA

Паевой фонд и пошлины за ликвидность

В октябре 2016 года Комиссия по ценным бумагам и биржам США ввела специальные правила для взаимных фондов денежного рынка, которые включают возможность для фондов взимать комиссионные и сборы за ликвидность во времена финансового стресса.

Это означает, что с вас могут взимать специальную комиссию за выкуп, чтобы обналичить часть или весь ваш фонд, или фонд может приостановить выкуп на определенный период. Эти специальные правила не распространяются на депозитные счета денежного рынка.

Налоги на MMDA

Проценты, полученные по большинству MMDA, облагаются налогом, даже если они реинвестируются. Если вы получаете проценты в размере более 10 долларов в течение одного года, вы получите 1099-INT, чтобы использовать для подачи налогов на прибыль. Неважно, если ваш банк называет проценты «дивиденды». Он по-прежнему облагается налогами. Если ваш общий процент по всем формам 1099-INT превышает 1500 долларов США, вы также должны подать Список B, в котором указаны название каждого учреждения и проценты, полученные от каждого из них.

Если ваша MMDA инвестирует в определенные не облагаемые налогом инструменты (например, муниципальные облигации), некоторые или все проценты, которые вы зарабатываете, могут не облагаться налогом. Если вы не уверены в налоговом статусе, обратитесь за советом к доверенному финансовому консультанту.

Риски и доходность MMDA

Сочетание страхования FDIC или NCUA и инвестиций с низким уровнем риска делает депозитный счет денежного рынка одним из самых безопасных доступных инвестиций. Разумеется, компромисс заключается в том, что процентные ставки MMDA, хотя и выше, чем у регулярных чековых и сберегательных счетов, намного ниже среднего исторического дохода от 8% до 10%, который вы получили бы с ценными бумагами и другими типами долгосрочные вложения.

Несмотря на то, что инвестиции с низким уровнем риска, такие как в MMDA, считаются очень безопасными, они не считаются жизнеспособными долгосрочными инвестициями. MMDA очень хороши для размещения денег, которые вы не хотите связывать, в качестве долгосрочных инвестиций или основной суммы, которую вы не хотите рисковать, особенно в более поздние пенсионные годы. MMDA также являются относительно безопасными местами для хранения денег, когда рынок нестабилен.

Суть

Решение об открытии депозитного счета на денежном рынке предполагает сравнение многих факторов и определение важности каждого из них для вас. Например, в зависимости от процентной ставки вашей главной заботой относительно выбора MMDA или CD может быть ликвидность.

Между депозитным счетом денежного рынка и взаимным фондом денежного рынка спросите себя, готовы ли вы обменять ценные бумаги на потенциально более высокую доходность, поскольку депозитный счет денежного рынка застрахован FDIC, а взаимный фонд денежного рынка - нет.

Нет правила, ограничивающего вас одним типом аккаунта. Возможно, вам понадобится MMDA как место для размещения инвестируемых средств для быстрого доступа, когда рынок делает благоприятный поворот или покрывает неотложные нужды. Регулярные сбережения могут быть подходящими, пока вы не накопите достаточно, чтобы открыть депозитный счет денежного рынка или взаимный фонд денежного рынка. Если вам не нужен немедленный доступ к вашим средствам, но вы все же хотите получить безопасность, пятилетний компакт-диск может быть хорошим местом для ваших денег.

В таблице ниже сравниваются некоторые из наиболее распространенных функций депозитных счетов денежного рынка и других типов депозитных счетов.

Наконец, имейте в виду, что ни один из этих счетов не обеспечивает доход, равный среднему доходу от 8% до 10%, который вы, вероятно, получите, инвестируя в ценные бумаги (акции) и облигации в долгосрочной перспективе. По этой причине большинство людей используют MMDA и другие депозитные счета в качестве краткосрочных решений.

	MMDA	экономия	проверка	компакт диск	MMMF
Тип интереса	переменная	переменная	переменная	Исправлена	переменная
FDIC застрахованные	да	да	да	да	нет
проверки	Ограниченное	нет	неограниченный	нет	Ограниченное
Дебетовая карточка	да	нет	да	нет	да
Операции / месяц	Шесть	Шесть	неограниченный	Нуль	неограниченный