Сегодня одной из самых больших угроз для банковского сектора является технология. Будь то от крупных технологических компаний, таких как Google Inc. (GOOG), Apple Inc. (AAPL), eBay Inc. (EBAY) или Amazon.com Inc. (AMZN), или из новых финансовых технологий (FinTech), традиционные банки начинают обращать внимание. Одним из потенциальных разрушителей для финансовой индустрии сегодня являются приложения, использующие технологию цепочки блоков - защищенную от несанкционированного доступа систему распределенных регистров, лежащих в основе криптовалют, таких как биткойны. Крупные финансовые институты, от инвестиционных банков до фондовых бирж и центральных банков, все начинают работать над своими собственными решениями, основанными на блокчейне, чтобы оставаться на вершине этой инновации. (Подробнее см.: Технологии, самая большая угроза банкам .)
Банки принимают уведомление
Прежде чем посмотреть, как технология блокчейна может нарушить традиционную банковскую деятельность, стоит обратить внимание на некоторые ключевые учреждения, которые публично заявили о своей заинтересованности (тем временем, многие другие банки делают это, не информируя общественность).
Французский инвестиционный банк BNP Paribas объявил, что начнет изучать, как технология блокчейна может применяться к его валютным фондам и для обработки заказов.
Технологически ориентированная биржа NASDAQ OMX Group Inc. (NDAQ) сказал, что работает с блокчейнами, чтобы «сократить время, затраты и точки трения на рынках капитала».
Goldman Sachs Group Inc. (GS), хотя и не открыто заявляет, что они работают над чем-либо своими силами, вызвала некоторые спекуляции после того, как она участвовала в раунде инвестиций в размере 50 миллионов долларов в финансирование биткойн-кошелька и платежной компании Circle, Inc.
Базирующаяся в Испании Banco Santander (SAN) ведет внутреннюю работу по разработке решений на основе блокчейна, которые к концу десятилетия сократят его расходы на 20 миллиардов долларов в год.
Barclays (BCS) рассматривает технологию блокчейна как «трансформирующую» и экспериментирует с ней как внутри компании, так и через партнерские отношения со стартапами, чтобы использовать ее в отношении финансовых услуг.
Швейцарский инвестиционный банк UBS (UBS) зашел так далеко, что создал собственную автономную лабораторию блокчейнов для проведения собственных исследований компании.
Было выявлено, что Citigroup Inc. (C) работает как минимум над тремя различными предприятиями, основанными на блокчейне, включая собственную криптовалюту, известную как CitiCoin.
Кроме того, Société Generale, Standard Chartered, Банк Англии, Deutsche Bank, DBS Bank, BBVA (BBVA), LHV Bank, BNY Mellon (BK), CBW Bank, Westpac (WBK) и Австралийский банк Содружества находятся в гонка для исследования и развертывания этой технологии.
Платежи и переводы
Наиболее очевидным и основным применением технологии блокчейн является ее использование в качестве платежной системы. Биткойн и другие криптовалюты действуют как цифровые деньги, а также как способ отправки платежей в этой денежной форме по всему миру. Эти транзакции требуют только подключения к интернету и происходят мгновенно. Хотя это правда, что для подтверждения транзакции может потребоваться много минут, сама транзакция происходит в считанные минуты. Эти транзакции безграничны, безопасны и в основном анонимны. Кроме того, транзакционные издержки минимальны, стоимость всего лишь нескольких центов за транзакцию, что делает его намного более дешевым способом отправки денег по всему миру, чем проводные компании, такие как Western Union (WU) или через процессоры кредитных карт, такие как Visa Inc. (V), Mastercard Inc. (MA) или Discover Financial Services (DFS). Продавец, не желающий платить первоначальную и текущую плату за прием кредитных карт, может вместо этого принять электронный платеж через криптовалюту за небольшую часть стоимости.
Денежные переводы за рубежом - трудное дело. Сборы высоки, время обработки медленное, деньги могут быть перехвачены или украдены, и есть юридические и налоговые вопросы, которые необходимо рассмотреть. Система, основанная на блокчейне, устранит эти проблемы. Уже существуют десятки компаний, которые начали таким образом облегчать денежные переводы.
Остатки на счетах и депозиты
Потребители обычно используют банки для хранения депозитов на текущих и сберегательных счетах. Но как только вы вносите деньги на банковский счет, банк выдает большую их часть посредством банковского обслуживания с частичным резервированием. В результате большая часть денег, которая появляется при просмотре баланса вашего счета, не удерживается банком. Фактически, банк управляет банк банкротством, когда слишком много клиентов пытаются снять свои деньги одновременно, а денег просто нет. Следовательно, остаток на банковском счете - это просто учетная запись.
В конечном итоге блокчейн представляет собой бухгалтерскую книгу, которая представляет бухгалтерские записи. Таким образом, банковские счета могут быть представлены в блокчейнах, что сделает их более безопасными, доступными и более дешевыми в обслуживании. Кроме того, это может помочь снизить риск банкротства.
Вторичный рынок Торговля и клиринг
Простейшая покупка акций компании по сложному внебиржевому валютному свопу требует клиринга и расчетов по сделкам. Право собственности на торгуемый актив или контракт должно быть подтверждено и должно быть зарегистрировано. Сегодня биржевые и клиринговые сборы добавляются к стоимости каждой сделки и могут стать значительными с течением времени и при больших объемах заказов.
Если право владения акциями может существовать в блокчейне и любое изменение владельца может быть немедленно подтверждено и подтверждено, это значительно сократит транзакционные издержки и затраты на клиринг для всех видов классов активов - от акций до облигаций, от деривативов до товаров и недвижимости. Вполне возможно, что такие легендарные учреждения, как Нью-Йоркская фондовая биржа или Чикагская торговая палата, однажды могут быть заменены технологией распределенной бухгалтерской книги, которая является более безопасной, надежной и менее дорогой в эксплуатации и проведении операций. (Подробнее см.: Медичи: фондовая биржа на основе блокчейнов .)
Overstock (OSTK) недавно объявил, что разрабатывает биржу активов на основе блокчейна под названием T0, чтобы напрямую выпустить часть своих корпоративных облигаций для инвесторов. Нью-йоркская биржа биткойнов Coinsetter объявила, что развернет платформу, основанную на блокчейне, чтобы обналичить встречные транзакции, которые могут совершаться в течение T + 10 минут. Чтобы поместить это в перспективу, покупка доли акций на американской бирже занимает T + 3 дня, чтобы рассчитаться.
Выпуск первичного рынка и IPO
Если на блокчейнах может происходить торговля на вторичном рынке, могут ли существовать первичные рынки? Ответ - да. Представьте, что вы - компания, стремящаяся привлечь капитал путем выпуска новых акций для публичного размещения посредством IPO. Сегодня это было бы очень дорогостоящим мероприятием, требующим от инвестиционного банка (или синдиката таких банков) подписать и продать свои акции. Это может стоить до 9% или более от привлеченного капитала.
А теперь представьте, что вы можете самостоятельно выпускать акции своей компании прямо в блокчейн, где затем сможете продавать их в обмен на деньги. Эти виртуальные акции могут быть обменены на вторичных рынках, которые также существуют через блокчейн. Если этот сценарий станет общедоступным, он может стать серьезным нарушителем как для обмена активами, так и для инвестиционно-банковской индустрии.
Суть
Финансовый сектор воспринимает технологию блокчейна всерьез, поскольку она может оказаться серьезным нарушителем традиционной банковской индустрии. Защищенный от несанкционированного доступа, децентрализованный, неизменный характер блокчейна делает его идеальным для сокращения затрат и оптимизации всего, от платежей, торговли активами, эмиссии ценных бумаг, розничных банковских операций, клиринга и расчетов. Становится очевидным, что технология блокчейна - это гораздо больше, чем биткойн или криптовалюта. Хотя такие реализации, как платежные и денежные системы, действительно разрушительны, большее разрушение может быть вызвано альтернативным использованием этих уникальных и мощных характеристик.
