Согласно последнему ежеквартальному отчету о долгах и кредитах домашних хозяйств от Федерального резервного банка Нью-Йорка (FRBNY), по состоянию на конец первого квартала 2018 года американцы увидели, что сальдо их кредитных карт сократилось на 19 миллиардов долларов. Это снижение на 2, 3% по сравнению с четвертым кварталом 2017 года. Но вместо того, чтобы предположить улучшение уровня задолженности, падение является лишь отражением сезонных моделей, поскольку инвесторы накапливают меньше сборов после напряженного сезона праздничных покупок.
Остатки по кредитным картам составляют всего 815 млрд долларов из 13, 21 трлн долларов в общей сумме задолженности домохозяйств, которую американцы держали в конце первого квартала 2018 года. Это примерно на 19 млрд долларов по сравнению с балансом в 834 доллара, о котором сообщалось в четвертом квартале 2017 года. Наименьшая категория долга после кредитных линий home-equity. С конца 2016 года американцы увеличили свои остатки по кредитным картам на 55 миллиардов долларов.
Самая важная вещь для понимания этих данных состоит в том, что остатки по кредитной карте не совпадают с задолженностью по кредитной карте. Потребители, которые полностью оплачивают свои счета по кредитным картам каждый месяц - около 78 миллионов американцев - имеют остатки по кредитным картам. Только те, кто не оплачивает свои балансы полностью, имеют задолженность по кредитной карте. Около 200 миллионов американцев используют кредитные карты, но только около 122 миллионов американцев имеют долги по кредитным картам.
Более высокая преступность, меньше банкротств
Остатки, которые стали просроченными на 90 или более дней, выросли на полпроцента с четвертого квартала 2017 года до 8% в первом квартале 2018 года. Кредитные карты имеют второй по величине уровень просрочек после студенческих займов. Эта статистика имеет смысл, поскольку штрафы за неуплату ипотеки или автокредита - повторное вступление во владение - намного более жесткие, чем штрафы за невыплату минимального платежа по кредитной карте.
Однако, что более позитивно, число потребителей, отметивших банкротство, добавленных к их кредитным отчетам в первом квартале, сократилось до 192 000, самого низкого уровня за всю 19-летнюю историю отчета.
TransUnion сообщает, что потребители имели больший доступ к кредитам в целом в 2017 году и в первой половине 2018 года. Позитивные факторы включали сильную экономику и низкий уровень просрочек. Дальнейшие риски включают рост процентных ставок и неопределенный эффект недавних налоговых реформ. (См., Как налоговые накладные GOP влияют на вас .) По данным CreditCards.com, средняя ставка по кредитным картам в конце июня составляет переменную 16, 83%. Наряду с повышением процентной ставки ФРС на 0, 25% в июне стоимость заимствований увеличилась. Но ожидаемый рост ВВП, личных доходов и занятости предвещает хорошие результаты до конца 2018 года.
Что означает рост остатков по кредитным картам?
Балансы кредитных карт могут стать проблемой в следующий раз, когда наступит рецессия или если процентные ставки будут расти быстрее, чем доход. Домохозяйства, которые обычно оплачивают свои остатки в полном объеме, могут начать вносить меньшие платежи. Домохозяйства, которые обычно делают минимальные платежи или чуть больше, могут вообще перестать платить, увеличивая уровень просрочек. Серьезно просроченные сальдо имеют значение, потому что кредиторы могут никогда не собрать на них ни копейки. Затем, когда кредиторы теряют деньги, потребители получают более низкие кредитные лимиты и ужесточаются стандарты для получения кредитной карты. Если вы использовали кредит во время Великой рецессии, вы слишком хорошо знаете, как работает этот процесс.
На 2018 год TransUnion сделал несколько прогнозов относительно тенденций кредитных карт. Кредитное бюро ожидает, что просроченные платежи останутся управляемыми, потому что в 2016 и начале 2017 года было больше субстандартных и почти первоклассных держателей новых карт, чем в конце 2017 года. Это означает, что банки не предоставляют столько кредитов кредитам заемщикам, которые подвержены более высокому риску не погашать свои противовесы. И все же «управляемый» не означает неизменный. TransUnion ожидает увеличения серьезных просрочек с 1, 86% до 1, 96% к концу года по мере увеличения основной ставки (данные FRBNY поступают из Equifax, поэтому они не идентичны показателям TransUnion).
TransUnion также ожидает, что потребители закончат 2018 год с долгами по кредитным картам примерно на 1% больше. Ожидается, что потребители с остатками средств в конце года будут иметь задолженность по кредитным картам в размере 5 675 долл. США по сравнению с 5 626 долл. США в конце 2017 года. При средней процентной ставке около 17% потребитель должен задолжать 5 626 долл. США по кредитным картам (текущий средний остаток) и отправляет минимум При выплате 2% от суммы баланса каждый месяц будет выплачиваться около 926 долларов в год. Если этот потребитель никогда не платит более 2% минимального месячного минимума, он заплатит ошеломляющие 12 406 долларов в виде процентов к моменту погашения баланса. (Для получения справки по выявлению долгов прочитайте « Как консолидировать задолженность по кредитной карте и погасить ее» .)
Общая задолженность домохозяйств тоже растет
Рост уровня задолженности домохозяйств может указывать на то, что потребители не имеют денег и им необходимо брать кредиты, чтобы свести концы с концами. Рост долга также может означать, что потребители живут не по средствам и берут в долг, чтобы идти в ногу с раздутым образом жизни. В той степени, в которой экономический рост зависит от того, что потребители продолжают брать на себя больше долгов, риск рецессии возрастает.
Действительно, Национальное бюро экономических исследований (NBER) говорит, что увеличение задолженности домохозяйств по отношению к ВВП страны является сильным показателем ослабления экономики. ВВП США вырос на 2, 3% в 2017 году, в то время как долг домохозяйств вырос на 4, 3% (572 миллиарда долларов, разделенные на 13, 15 триллиона долларов). На более позитивной ноте данные Федерального резервного банка Сент-Луиса показывают, что отношение долга домохозяйств США к ВВП снизилось с момента окончания рецессии и было стабильным с начала 2015 года по октябрь 2016 года, последний месяц для которого данные доступны.
Как и в случае с NBER, Международный валютный фонд прогнозирует, что увеличение коэффициента задолженности домохозяйств, вероятно, поможет экономическому росту и занятости, но через три-пять лет рост замедлится, и финансовый кризис станет более вероятным. Во-первых, отмечает МВФ, потребители тратят больше, и экономика растет. Позднее потребители вынуждены сокращать расходы для управления своим долгом, что меняет темпы роста и способствует безработице.
Суть
Общая сумма остатков по кредитным картам растет, и более трети потребителей кредитных карт ежемесячно полностью выплачивают свои остатки. Но если общий долг домохозяйств, который включает остатки по кредитным картам, автокредиты, студенческие кредиты и ипотечные кредиты, будет продолжать расти быстрее, чем ВВП, мы можем столкнуться с замедлением экономического роста и ростом неоплаченных долгов по кредитным картам в ближайшие несколько лет.
