Что такое альфа-риск?
Альфа-риск - это риск в статистическом тесте, что нулевая гипотеза будет отвергнута, когда она действительно верна. Это также известно как ошибка типа I. Нулевая гипотеза в статистическом тесте обычно утверждает, что нет разницы между тестируемым значением и конкретным числом, таким как ноль или единица. Когда нулевая гипотеза отклоняется, человек, проводящий тест, говорит, что есть разница между проверенным значением и конкретным числом. По сути, альфа-риск - это риск того, что разница будет обнаружена, когда разницы на самом деле не существует. Лучший способ уменьшить альфа-риск - это увеличить размер тестируемой выборки в надежде, что большая выборка будет более репрезентативной для населения.
Ключевые вынос
- Альфа-риск относится к риску, присущему отклонению нулевой гипотезы, когда она действительно верна. Этот тип риска также можно рассматривать как опасность предположения о существовании разницы, когда на самом деле нет разницы.
Понимание альфа-риска
Примером альфа-риска в финансах было бы, если бы кто-то хотел проверить гипотезу о том, что среднегодовая доходность по группе акций превышает 10%. Таким образом, нулевая гипотеза была бы, если бы доход был равен или меньше 10%. Чтобы проверить это, можно составить выборку доходности капитала и установить уровень значимости. Если после статистического анализа выборки вы определите, что среднегодовая доходность превышает 10%, вы отклоните нулевую гипотезу. Но на самом деле средний доход составил 6%, поэтому вы допустили ошибку I типа. Вероятность того, что вы допустили эту ошибку в своем тесте, является альфа-риском. Этот альфа-риск может привести к тому, что вы инвестируете в группу акций, если доходность не оправдывает потенциальные риски.
