Одним из первых торговых сценариев и потенциальных торговых настроек, с которыми часто представляют трейдера, является прорыв диапазона. Возможно, это связано с тем, что диапазон легко определить, а знать, когда входить, относительно легко, то есть когда цена выходит за пределы диапазона.
Хотя существует мнение, что прорывы диапазона могут обеспечить экстраординарную доходность, поскольку безопасность запускается из своей схемы удержания, прорывы торгового диапазона являются невыгодным делом для большинства начинающих трейдеров. В этой статье рассматриваются три причины и предлагаются две альтернативные стратегии. (Для справочного чтения см. Наш Технический Анализ Учебник .)
Ложные прорывы
По самой природе диапазона он может иметь несколько ложных прорывов. Ложный прорыв - это когда цена выходит за пределы ранее установленного ценового диапазона, но затем возвращается к предыдущему ценовому диапазону. Так как диапазон - это сдержанная битва между покупателями и продавцами, толкающими в противоположных направлениях, эти ложные прорывы часто происходят, потому что поддержка и сопротивление не являются точными на 100%. В то время как фильтры могут быть добавлены для уменьшения количества ложных прорывов, которые торгуются, эти убыточные сделки сокращают прибыль, полученную путем торговли законным прорывом.
Исправления к точке прорыва
Следующий сценарий является типичным при попытке торговли на прорывах диапазона: трейдер рад видеть рост бумажных прибылей, когда цена выходит за пределы диапазона, и трейдер уверен, что это законный прорыв. Затем цена возвращается к цене входа (за пределами диапазона). Часто это ценовое действие приводит к тому, что трейдер получает очень маленькую прибыль или другую небольшую потерю, потому что он или она теперь чувствует, что это может быть очередной ложный прорыв. Цена корректируется, возвращаясь к точке прорыва диапазона, а затем снова взлетает в направлении прорыва. Трейдер с разочарованием следит за выходом из коррекции только для того, чтобы увидеть, что на самом деле это был прорыв.
Согласно Чарльзу Д. Киркпатрику и Джули Р. Далквист («Технический анализ: полный ресурс для специалистов по финансовым рынкам», 2007 г.), примерно половина прорывов, происходящих из торговых диапазонов, возвращается к точке прорыва, прежде чем продолжить в первоначальном направлении прорыва., Объедините это с большим количеством ложных прорывов, и большинство начинающих трейдеров теряют деньги на вращениях и в конечном итоге пропускают большое движение, когда оно происходит.
Взрывы редки
«Большой ход» подводит нас к следующей проблеме - большие движения редки, учитывая количество потенциальных диапазонов для торговли. Традиционные методы технического анализа используют цель получения прибыли, которая равна высоте диапазона (сопротивление минус поддержка), добавленной или вычтенной из цены прорыва. В то время как эта цель прибыли является разумной, взрывные выгоды не происходят так, как думает начинающий трейдер. Несмотря на то, что примеры прорыва диапазона часто используются для демонстрации того, как акции или товары разворачиваются и получают большой процентный выигрыш, при том, что на рынках по всему миру потенциально продаются сотни диапазонов с различными инструментами, какова вероятность выбора немногих, которые в конечном итоге взорвутся ? Вероятность не высока. И учитывая две другие проблемы с диапазонами (упомянутые выше), каковы шансы трейдера на сделку, когда это движение наконец произойдет?
Альтернативные торговые стратегии
Для большинства начинающих трейдеров прорывы торгового диапазона будут проигрышной стратегией. Ложные прорывы приведут к убыткам, исправления будут притворять трейдеров из законных ходов, а взрывные выгоды редки, учитывая множество потенциальных диапазонов, доступных для торговли. Но в то время как прорыву диапазона может быть трудно выгодно торговать для многих трейдеров, есть альтернативы, использующие тот же самый график, который дает трейдеру больше шансов на успех.
В конечном счете, трейдер должен отказаться от желания войти в самом начале потенциального движения. Если произойдет прорыв, он произойдет и будет четко виден на графиках через некоторое время. Это где трейдеры могут поставить шансы в свою пользу.
Если ценная бумага откатывается к цене прорыва, а затем начинает двигаться обратно в направлении прорыва, трейдер может войти в сделку в этом направлении, чувствуя себя гораздо более уверенным в том, что прорыв является законным. Конечно, откат к точке прорыва не всегда будет происходить. На законных прорывах откат к прежнему диапазону будет происходить только примерно в 50% случаев. Если безопасность не откатится назад, трейдеры могут дождаться развития тренда и затем реализовать стратегию торговли по тренду. (Чтобы узнать больше, см. Торговый тренд или диапазон? )
Оба эти метода значительно снижают вероятность того, что трейдер застрянет в ложном прорыве. Как только прорыв произошел и сделал первый ход, в этот момент легче вступить, чем прыгнуть прямо на уровень, который наблюдают многие другие трейдеры. Терпение позволит службе безопасности сделать ход и покажет, действительно ли произошел прорыв или нет. В этот момент трейдер может войти в сделку, чтобы уловить тренд, который, как представляется, сейчас разворачивается или может возникнуть.
Суть
Диапазоны легко определить, что делает стратегию прорыва диапазона очень популярной. Однако многие трейдеры теряют деньги на этой стратегии, в основном из-за ложных прорывов, исправлений к точке прорыва и нереалистичных ожиданий. Стратегии, которые могут обеспечить трейдерам больший успех, включают терпение и ожидание прорыва, а затем торговлю трендом, если он произойдет, или ожидание коррекции и наблюдение, возобновит ли цена направление прорыва. (Подробнее см.: Анатомия торговых прорывов .)
