Преимущество торговли - это техника, наблюдение или подход, который создает денежное преимущество перед другими игроками рынка. Это не должно быть сложным, чтобы выполнить свою цель; все, что добавляет несколько очков к выигрышной стороне уравнения, создает преимущество, которое длится всю жизнь. Не расстраивайтесь, если вы еще не нашли его, потому что большинство трейдеров даже не знают, что он существует. Это основная причина, почему несколько человек получают отличную прибыль, в то время как все остальные борются со слабой или отрицательной прибылью.
Есть много способов создать торговые преимущества, но мы сосредоточимся на одном подходе, который использует технические навыки, которые вы уже изучили. Это простой процесс, который использует устоявшуюся стратегию и добавляет подробные правила, чтобы отфильтровать большинство потенциальных кандидатов, сосредоточив ваше внимание прямо на наиболее перспективных возможностях. Затем он вводит второй набор правил для вашего управления торговлей, ища наибольшую прибыль от каждой выигрышной позиции. (Чтобы уточнить, прочитайте: Четыре общих активных торговых стратегии).
Бескрайние стратегии
Быстрая проверка реальности покажет вам, имеет ли ваша торговая стратегия определенное преимущество. Перечислите наиболее распространенные методы, которые вы используете, чтобы найти новые возможности, позиции входа и выхода и управлять рисками. Затем попытайтесь вспомнить, где вы узнали эти конкретные понятия, будь то из книги, веб-сайта или другого трейдера. Наконец, подумайте, сколько других участников рынка играют в те же стратегии, часто в одно и то же время.
Благодаря этой саморефлексии большинство трейдеров быстро поймут, что стали леммингами, открывают позиции и управляют рисками, используя те же стратегии, что и большинство игроков рынка. Есть две причины, по которым невозможно получить надежную прибыль, когда вы являетесь частью этой толпы. Во-первых, вы соревнуетесь со всеми этими людьми за один и тот же горшок с золотом. Во-вторых, толпа привлекает нежелательное внимание со стороны других трейдеров, которые замечают пул ликвидности и выполняют хищнические стратегии, чтобы вытрясти слабые руки.
Огромное количество участников, действующих одинаково, устраняет преимущество, которое заставило эти стратегии работать в первую очередь. Но это не значит, что вам нужно отказаться от навыков трейдинга и технического анализа, которые вы так долго изучали и осваивали. Фактически, бескрайние стратегии, популяризируемые в книгах и на веб-сайтах, действительно хорошо работают как строительные блоки для более мощных методов, которые сохранят свои преимущества на протяжении всей жизни.
Временные края
Рынки постоянно меняются, создавая и уничтожая торговые границы, которые затрагивают сложности текущего цикла. Уловка с этими временными краями состоит в том, чтобы агрессивно работать с ними, пока не появится толпа, а затем отступить, используя их только тогда, когда другие люди склоняются не в ту сторону . Стратегии « купить провалы», которые были очень популярны на рубеже тысячелетий и после краха 2008 года, являются классическими временными преимуществами, которые с треском провалились в более сложных рыночных условиях… если не применяются специальные правила.
Нормативные акты и технологии также уступают временным границам, и примером тому может служить рост высокочастотной торговли (HFT). Предыдущие поколения пользовались сходными преимуществами при торговле пулями и скальпингом II уровня. Системные трейдеры имеют преимущество по сравнению с дискреционными трейдерами с этими высокотехнологичными стратегиями, но разрушают их преимущества, полагаясь на результаты, прошедшие тестирование, которые не учитывают динамизм рынка.
Создание вашего собственного края
Как и безграничные концепции, встречающиеся в книгах и на веб-сайтах, временные границы обеспечивают основу для более эффективных стратегий. Чтобы показать, как это работает, мы возьмем стратегию «купить провалы» и применим специальные правила, которые определяют цены входа, когда толпа вряд ли присоединится к нам. Легко встряхнуться, если мы войдем слишком рано, поэтому наша основная задача - определить узкие уровни, где вероятность разворота настолько велика, что мы можем уверенно использовать узкие стопы. Затем, если мы сможем воспроизвести результаты по нескольким ценным бумагам на разных рынках, мы преодолеем временной недостаток и выявим преимущество в торговле, которое может длиться всю жизнь.
Мы применим концепцию перекрестной проверки к нашему сценарию «купить провалы», ища как можно больше технических причин, по которым наша безопасность развернется на узком уровне цен. Чем больше точек перекрестной проверки мы обнаруживаем, тем выше вероятность того, что уровень будет действовать так, как задумано, чтобы остановить снижение и вызвать отскок. Мы передадим эту возможность, если не сможем найти хотя бы четыре точки перекрестной проверки. Наконец, мы будем применять оппортунистические правила управления, чтобы получить наибольшую прибыль, что обычно означает использование толпы после того, как они увидят отскок и бездумно подпрыгнут. (Для чтения по теме см. Главные стратегии освоения откатной торговли ).
iShares Dow Jones Американский фонд индекса недвижимости ETF (IYR) разорвал трехмесячную модель «кубок и ручка» в ноябре, также завершив долгосрочный прорыв. Ралли остановилось на уровне 6-летнего максимума около 78 и сформировалось в виде прямоугольника над новой поддержкой. Фонд распался почти три недели спустя, проникнув в новую поддержку, но не сломив ее, предоставив первую точку проверки нашей стратегии. Пробой прорыва 21 ноября (красный круг) заполнился, цена приземления на поддержку в 50-дневной EMA, добавив вторую и третью точки перекрестной проверки. (Чтобы узнать больше, см.: Стратегии и приложения за 50-дневной EMA ). Этот уровень также отмечает 0, 786 отката от прорыва, добавив четвертую точку, в то время как Стохастик погрузился в уровень перепроданности, отметив пятый признак того, что восстановление начнется между 75 и 75.50. (Подробнее см.: Используйте Фибоначчи, чтобы указать прибыльные сделки ).
Наконец, снижение обосновывается около 60-минутной 200-барной EMA, классического поворотного пункта для откатов в восходящих трендах. (см. Узнайте, как управление торговлей работает с 200-дневной EMA ).
Структура цен и сезонность еще больше увеличивают шансы на нашу специализированную торговлю. Толпа, пропустившая прорыв, вошла в позиции внутри прямоугольника, которые впоследствии были нацелены на пробой, но мы реализуем стратегию, которая выигрывает от их боли, обеспечивая нам более низкую цену входа. И так как они продают, а мы покупаем, менее вероятно, что нас будут преследовать хищники. Сезонность вступает в игру, потому что срыв происходит по истечении срока действия опционов, опуская фонд в популярную забастовку 75, заставляя пул открытого интереса в бесполезных позициях. (См.: Включение сезонности в торговый день )
Теперь мы прилагаем все усилия, чтобы найти плодотворный выход, надеясь снова использовать толпу в наших интересах. Появляются две потенциальные точки выхода: одна на предыдущем максимуме около 79 и вторая на линии тренда восходящих максимумов около 80. Выход на предыдущий максимум предлагает самый безопасный маршрут, потому что это место, где продавцы могут инициировать еще один разворот. Наши навыки чтения с ленты теперь вступают в игру, потому что цена сводится к бычьей 60-минутной консолидации, которая длится 8 часов (черный прямоугольник на 60-минутном графике).
Отсутствие давления со стороны продавцов побуждает нас играть за более высокий выход, который имеет три преимущества. Во-первых, он достигнет 80, естественной цели открытого интереса в течение срока действия. Во-вторых, это вытолкнет верхнюю полосу Боллинджера, что подаст общий сигнал на продажу. В-третьих, он достигнет сопротивления после того, как небольшой прорыв побудит новую толпу пойти на риск. Мы превращаем их жадность в магическое число, получая значительную прибыль, пока хищники выстраиваются в линию, чтобы питаться новоиспеченными быками.
Суть
Торговое преимущество определяет ваше техническое или стратегическое преимущество в условиях жесткой конкуренции на рынке. Трейдеры могут создать множество преимуществ, начав с популярных стратегий и настраивая правила, чтобы снизить риск оказаться в ловушке эмоциональной толпы.
