Биржевые фонды с левереджем (ETF) используют фьючерсные рынки для увеличения доходности определенного индекса. Биржевые фонды с левереджем (ETF) либо стремятся удвоить или утроить дневную доходность индекса, либо вернуть противоположность индекса.
Первый ETF, State ET SPDR Standard & Poor's 500 ETF, был запущен в 1993 году. С тех пор индустрия быстро расширялась, и ETF составляли более 4 триллионов долларов в активах. Первые заимствованные ETF появлялись только в 2006 году. Хотя эти продукты занимают небольшое место во всей вселенной ETF, их популярность выросла из-за возможности более высокой доходности за очень короткий период времени (при условии, что тенденции остаются благоприятными), В 2019 году ProShares и Direxion лидируют в сфере ETF. Большинство самых популярных продуктов поступают от этих эмитентов.
Лучше приспособленные к краткосрочным торговым возможностям, ETF с использованием заемных средств обычно не вырабатывают надлежащей долгосрочной инвестиционной стратегии из-за дорогой структуры затрат, которая сопровождается высоким уровнем торговли, необходимым для поддержания позиций фонда. Многие популярные ETF с кредитным плечом имеют коэффициент расходов 0, 95%.
ETFs с использованием заемных средств могут быть очень волатильными, и риск основных потерь с этими средствами является значительным. Независимо от этого, в десятке наиболее торгуемых ETF с левериджем ежедневно торгуются миллионы акций.
1. VelocityShares 3x обратная сырая нефть ETN ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: сырая нефть S & P GSCI®
VelocityShares 3x обратный ETF ETF сырой нефти (DWT) стремится воспроизвести, за вычетом расходов, в три раза больше, чем индекс S & P GSCI® Crude Oil ER.
Нестабильность на мировом рынке нефти привела к скачку цен на нефть и росту интереса к активным ETF для краткосрочных торговых возможностей. Однако по состоянию на декабрь 2019 года общий месячный доход снизился на -3, 28%, трехмесячный общий доход снизился на -28, 59%, а с начала года (3 декабря 2019 года) общий доход снизился на -70, 39% для данного ETF.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 25 миллионами акций.
2. Ежедневные золотодобывающие компании Direxion несут 3x акции ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: NYSEARCA Gold Miners
Ежедневные золотодобывающие компании Direxion несут 3x акции ETF (DUST) стремятся вернуть втрое обратную дневную динамику индекса NYSEARCA Gold Miners.
Золото обладает многими физическими свойствами, которые делают его желательным (долговечность, пластичность, проводит тепло и электричество), помимо того, что оно используется в промышленности, в ювелирном деле и в качестве валюты. По этим причинам он является одним из самых популярных драгоценных металлов в инвестиционных целях, что делает этот ETF востребованным среди трейдеров. Серебро В ноябре 2019 года он торговался в среднем на 18, 7 миллиона акций в день.
Этот ETF торгует примерно 17 миллионов акций в день.
3. ProShares UltraPro QQQ ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: NASDAQ-100
ProShares UltraPro Short QQQ ETF (TQQQ) предлагает три раза в день длинное плечо для индекса NASDAQ-100. Этот ETF использует модифицированный рыночный индекс, нацеленный на крупнейшие ценные бумаги, торгуемые NASDAQ, но он также исключает финансовые акции. Поскольку в NASDAQ 100 доминируют технологические компании, производительность этого ETF во многом определяется производительностью технологической отрасли.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 15 миллионами акций.
4. Краткосрочные фьючерсы ProShares Ultra VIX ETF
Фактор заимствования: 1, 5x
Индекс производительности: S & P 500
Краткосрочный фьючерсный ETF (UVXY) ProShares Ultra VIX обеспечивает использование индекса в полтора раза с использованием фьючерсных позиций VIX первого и второго месяцев со средневзвешенным сроком погашения один месяц. Этот ETF предназначен для того, чтобы извлечь выгоду из волатильности S & P 500. Он имеет высокий коэффициент расходов 1, 65%, но ежедневно торгует с большими объемами и имеет под управлением активы в размере 605, 35 млн долларов (AUM).
Этот ETF ежедневно торгует около 14 миллионов акций.
5. ProShares UltraPro Short QQQ ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: NASDAQ-100
ProShares UltraPro Short QQQ ETF (SQQQ) обеспечивает трехкратное обратное воздействие на модифицированный взвешенный по рыночной стоимости индекс 100 крупнейших нефинансовых выпусков, котирующихся на NASDAQ. Как и ProShares UltraPro QQQ, производительность этого ETF во многом определяется производительностью технологической отрасли, которая доминирует в индексе NASDAQ-100.
Этот ETF ежедневно торгует около 13 миллионов акций.
6. Direxion Daily Gold Miners Bull 3x Акции ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: NYSE Arca Gold Miners
Ежедневный обзор 3x акций ETX (NUGT) компании Direxion Daily Gold Miners обеспечивает трехкратный леверидж по индексу мировых компаний по добыче золота и серебра, взвешенному по рыночной капитализации. DUST (позиция номер три в этом списке) и NUGT, безусловно, являются двумя наиболее торгуемыми золотыми ETF.
Этот ETF ежедневно торгует около 10 миллионов акций.
7. Direxion Daily S & P 500 Bear 3x Акции ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: S & P 500
Direxion Daily S & P 500 Bear 3x Shares ETF (SPXS) стремится обеспечить трехкратное обратное воздействие на взвешенный по рыночной стоимости индекс 500 крупнейших и наиболее ликвидных компаний США. Этот ETF - агрессивная ставка против S & P 500.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 6 миллионами акций.
8. Индекс ежедневных золотодобывающих компаний Direxion Bear 3x Акции ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс Benchmark: Рынки Векторов Юных золотодобытчиков
Ежедневный ETF-индекс Direxion Daily Junior Gold Miners (JDST) предоставляет -3x-кратное воздействие на индекс юниорских компаний по добыче золота и серебра с развитых и развивающихся рынков. В целом, эти фирмы, как правило, нестабильны.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 6 миллионами акций.
9. ProShares Ultra Short S & P 500 ETF
Фактор заимствования: 2x
Индекс производительности: S & P 500
ETF ProShares Ultra Short S & P 500 (SDS) обеспечивает двукратное обратное воздействие взвешенного по рыночной стоимости индекса 500 американских компаний с крупной и средней капитализацией, выбранных Комитетом S & P. В 2019 году этот ETF обеспечивает высокую ликвидность, которая является наилучшим сценарием для целевого фонда.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 6 миллионами акций.
10. ProShares UltraPro Short S & P 500 ETF
Фактор заимствования: 3x
Индекс производительности: S & P 500
ProShares UltraPro Short S & P500 ETF (SPXU) стремится к ежедневной доходности, в три раза большей, чем обратная S & P 500. Обеспечивает -3-кратное воздействие взвешенного индекса рыночной капитализации 500 крупнейших и наиболее ликвидных компаний США. В 2019 году этот ETF обеспечивает высокую ликвидность, которая является наилучшим сценарием для целевого фонда.
Этот ETF ежедневно торгует примерно 5 миллионами акций.
