Что такое инвестиционная цель?
Инвестиционная цель - это форма информации о клиенте, используемая зарегистрированными инвестиционными консультантами (RIA), робо-консультантами и другими управляющими активами, которая помогает определить оптимальный набор портфеля для клиента. Инвестиционная цель также может быть достигнута лицом, управляющим собственным портфелем.
По сути, информация, полученная из формы, заполненной отдельным лицом или клиентом, устанавливает цель или задачу для портфеля клиента с точки зрения того, какие типы безопасности следует включить в портфель.
Инвестиционная цель
Инвестиционная цель обычно находится в форме вопросника, и ответы на заданные вопросы определяют отвращение клиента к риску (толерантность к риску) и то, на сколько времени деньги должны быть инвестированы (временной горизонт). Некоторые из вопросов, которые включены в форму для выяснения этой цели, включают:
- Каков ваш предполагаемый годовой доход и финансовый чистый капитал? Каковы ваши среднегодовые расходы? Каково ваше намерение инвестировать эти деньги? Когда вы хотите вывести свои деньги? Хотите ли вы, чтобы деньги достигли существенного роста капитала к тому времени, когда вы отозвать его или вы больше заинтересованы в поддержании основной стоимости? Каково максимальное снижение стоимости вашего портфеля, с которым вам будет удобно? Каковы ваши знания в таких инвестиционных продуктах, как акции, фиксированный доход, взаимные фонды, производные и т. д.?
Физическое лицо или клиент будут составлять свое портфолио или портфолио в соответствии с ответами на эти вопросы. Например, клиент с высокой степенью риска, целью которого является покупка дома через пять лет и заинтересованный в росте капитала, будет иметь краткосрочный агрессивный портфель, созданный для него или ее. Этот агрессивный портфель, вероятно, будет иметь больше акций и производных инструментов в портфеле, чем ценные бумаги с фиксированным доходом и денежного рынка.
С другой стороны, 40-летний доходный доход с высоким доходом, инвестирующий на пенсию через 20 лет и заинтересованный только в сохранении капитала, может создать долгосрочный портфель с ценными бумагами с низким уровнем риска, в основном состоящими из фиксированного дохода, денежного рынка и любые инвестиции, которые защитят его капитал от инфляции.
Другие факторы, которые следует учитывать
В дополнение к временному горизонту лица и профилю риска, другие факторы, которые влияют на инвестиционное решение человека, включают: полученный доход после налогообложения; инвестиционные налоги, такие как налог на прирост капитала и налог на дивиденды; комиссионные и сборы в зависимости от того, будет ли портфель активно или пассивно управляться; ликвидность портфеля, которая определяет простоту конвертации ценных бумаг в наличные в случае крайней необходимости; общее богатство, которое включает активы, не включенные в портфель, такие как пособия по социальному обеспечению, ожидаемое наследование и пенсионная стоимость; и т.п.
Инвестиционная цель, как правило, не будет достигнута клиентом до тех пор, пока он или она не решат воспользоваться услугами финансового планировщика или консультанта, поскольку информация, которая будет предоставлена, является очень конфиденциальной. Поскольку цели клиента меняются с годами из-за серьезных изменений в жизни, таких как брак, выход на пенсию, покупка жилья, изменение дохода и т. Д., Менеджер портфеля пересмотрит инвестиционные цели клиента и, при необходимости, изменит баланс инвестиционного портфеля. соответственно.
Влияние Robo-Advisors
С развитием финансовых технологий в цифровую эпоху робо-советники готовы взять на себя функции финансовых консультантов, планировщиков и управляющих деньгами. Используя робо-консультанта, клиент может заполнить форму инвестиционной цели, предоставленную через приложение робо или веб-платформу. На основании заполненной анкеты робот-консультант порекомендует оптимальный портфель для клиента за минимальную плату по сравнению с более высокой комиссией, взимаемой традиционными консультантами. Форма инвестиционной цели, предоставляемая робо-консультантом, очень похожа на ту, которая предоставляется в традиционной обстановке. Тем не менее, выбор автоматизированного консультанта или консультанта по персоналу зависит от усмотрения клиента и от того, насколько ему удобны инвестиционные продукты.
