Кредитный кризис происходит, когда на кредитном рынке не хватает средств, что затрудняет получение финансирования заемщиками. Это происходит в одном из трех сценариев: когда кредиторы имеют ограниченные средства для кредитования, когда они не желают предоставлять дополнительные средства, или когда они увеличили стоимость заимствования до уровня, недоступного для большинства заемщиков.
Давайте посмотрим на анатомию кредитного кризиса.
Когда кредитные организации понесли убытки от предыдущих кредитов, они, как правило, не хотят или не могут кредитовать. Это происходит, когда заемщики по умолчанию и свойства, лежащие в основе дефолтного кредита снижаются в стоимости. В этой ситуации, когда заемщики не выполняют своих обязательств, банки обращают взыскание на ипотечные кредиты и пытаются продать эти объекты, чтобы вернуть заемные средства. Следовательно, если цены на жилье падают, банк остается продать имущество в убыток. Поскольку банки обязаны сохранять минимальные уровни ликвидности (капитала), когда они терпят убытки, их позиции по капиталу уменьшаются, что уменьшает сумму, которую они могут одолжить.
Кредитные кризисы могут также возникнуть, когда регулирующие органы повышают требования к капиталу для финансовых учреждений. Банки и другие кредиторы обязаны поддерживать определенную сумму ликвидности капитала на основе взвешенного по риску уровня активов. Если это требование возрастет, многим банкам потребуется увеличить резервы капитала. Чтобы соответствовать требованиям, банки будут сокращать кредитование, уменьшая доступность кредитов для физических лиц и компаний.
Кроме того, если банки видят больший риск на рынке, они часто будут повышать свои кредитные ставки, чтобы компенсировать этот риск. Это увеличивает стоимость заимствований и затрудняет доступ к финансированию заемщикам. Если заемщики не хотят брать кредиты по этим ставкам, банк вряд ли будет кредитовать вообще.
Кредитный кризис может нанести большой ущерб экономике, подавляя экономический рост за счет снижения ликвидности капитала и способности заимствовать. Многие компании должны занимать деньги у кредитных учреждений для финансирования и / или расширения операций; без этой способности расширение невозможно; в некоторых случаях компаниям придется прекратить свою деятельность. В сочетании с рецессией кредитный кризис часто приводит к многочисленным банкротствам корпораций. Это увеличивает экономический кризис, подавляя способность экономики к восстановлению.
Для связанных чтения, посмотрите, Как Ваша Ставка Заклада?
(Для универсального магазина по ипотечным ипотечным кредитам и распаду субстандартных кредитов, проверьте функцию ипотечных кредитов .)
