Что такое Коробка Стиля Акции
Коробка стиля акции представляет собой визуальное представление основных инвестиционных характеристик акций и паевых инвестиционных фондов. Блок стилей был создан Morningstar и является ценным инструментом, который инвесторы могут использовать для определения структуры доходности / риска своих акций / портфелей акций и / или того, как эти инвестиции вписываются в критерии инвестирования.
BREAKING DOWN Коробка в стиле эквити
Коробка в стиле собственного капитала состоит из девяти квадратов, или категорий, с инвестиционными особенностями акций / паевых инвестиционных фондов, представленных вдоль его вертикальной и горизонтальной осей. Институциональные инвестиционные менеджеры будут использовать категории боксов в стиле акционерного капитала в качестве основного соображения для своих целей управления портфелем. Инвесторы всех типов могут использовать категории боксов в стиле акционерного капитала для проверки акций и взаимных фондов для индивидуальных характеристик инвестирования.
Для акций и фондовых фондов вертикальная ось разделена на три категории размера компании в зависимости от рыночной капитализации: большая, средняя и маленькая. Горизонтальная ось представляет инвестиционный стиль и слегка изменяется для акций и фондовых фондов. И акции, и фондовые фонды включают в себя категории стоимости и роста. Для инвестиций в акции Morningstar классифицирует среднюю категорию, которую обычно можно рассматривать как сочетание стоимости и роста, как ядро для акций и смесь для фондов. Инвесторы часто видят эти категории, используемые в отчетах об акциях и маркетинговых материалах взаимных фондов.
Инвесторы используют поля стиля акций для определения конкретных акций или фондовых фондов для целевого распределения инвестиционного портфеля. Факторы риска обычно могут быть важным фактором при фильтрации инвестиций по стилю. Акции малой капитализации и растущие акции обычно сообщают о более высоких рисках с более высокой потенциальной доходностью. Акции с высокой капитализацией часто являются выбором с низким риском для инвесторов, ищущих долгосрочные инвестиции. Категория смешивания будет включать фонды, которые имеют сочетание акций роста и стоимости. Для акций основная категория относится к инвестициям, которые могут быть хорошими долгосрочными активами, предлагающими постоянный потенциал прироста капитала.
Инвестиции в акционерный стиль
Morningstar позволяет инвесторам фильтровать средства по категориям боксов в стиле акций. Инвестор взаимного фонда, ищущий относительно безопасные вложения в акционерный капитал с самой высокой потенциальной доходностью, может отфильтровать средства в категории с большой капитализацией / ростом.
В 2017 году акции развивающихся рынков и, в частности, акции в Китае, сообщили о самых высоких доходах на растущем рынке. В течение одного года до 12 января 2018 года Фонд «Колумбия в Большом Китае» считается одним из крупнейших вложений в модель «большой кепки / рост» с доходностью 65, 89%. Этот фонд инвестирует в основном в компании в регионе Большого Китая, включая Гонконг, Китайскую Народную Республику и Тайвань. Общая доходность фонда включает его дивиденды, которые выплачиваются ежегодно. По состоянию на 12 января 2018 года Фонд сообщил, что дивидендная доходность за последние 12 месяцев составляет 0, 53%.
