Содержание
- Что такое базис стоимости?
- Налоговая отчетность Стоимость базы
- Основа расчета стоимости
- Основа расчета стоимости
- Почему важна стоимость?
- дивиденды
- Примеры использования базы затрат
- Унаследованные акции и подарки
- Keepin это просто
- Суть
Что такое базис стоимости?
Базис стоимости - это первоначальная стоимость или цена покупки актива или инвестиции для целей налогообложения. Стоимость базисной стоимости используется при расчете прироста капитала или убытков, который представляет собой разницу между продажной ценой и покупной ценой.
Расчет общей суммы затрат имеет решающее значение для понимания того, является ли инвестиция прибыльной или нет, и любых возможных налоговых последствий. Если инвесторы хотят знать, обеспечила ли инвестиция столь долгожданную прибыль, они должны отслеживать эффективность инвестиций.
Знай свой базис стоимости акций
Понимание основы стоимости
Базис затрат начинается с первоначальной стоимости актива для целей налогообложения, которая изначально является первой покупной ценой. Но начальная цена покупки - это только одна часть общей стоимости инвестиций. Со временем эта основа затрат будет скорректирована с учетом финансовых и корпоративных событий, таких как дробление акций, дивиденды и распределение капитала. Последнее характерно для определенных инвестиций, таких как Master Limited Partnership (MLP).
Базис стоимости используется для определения ставки налога на прирост капитала, которая равна разнице между базисом стоимости актива и текущей рыночной стоимостью. Конечно, эта ставка срабатывает, когда актив продается, или реализуется прибыль или убыток. Налоговая база по-прежнему сохраняется для нереализованных прибылей или убытков, когда ценные бумаги хранятся, но не были официально проданы, но налоговым органам потребуется определить ставку прироста капитала, которая может быть краткосрочной или долгосрочной.
Ключевые вынос
- Базис стоимости - это первоначальная стоимость или покупная цена актива или инвестиции для целей налогообложения. Базис стоимости используется для расчета ставки налога на прирост капитала, которая представляет собой разницу между базисом стоимости актива и текущей рыночной стоимостью. IRS требует в методе «первым вышел» (FIFO) для расчета налогов и базисной стоимости, то есть самые старые активы продаются первыми.
Налоговая отчетность Стоимость базы
Хотя брокерские фирмы обязаны сообщать IRS цену, уплаченную за облагаемые налогом ценные бумаги, для некоторых ценных бумаг, таких как те, которые хранятся в течение длительного периода времени, или те, которые были переданы другой брокерской фирмой, историческая основа стоимости должна быть предоставлена инвестор. Все это ставит бремя точной отчетности о затратах на инвесторов.
Определить первоначальную стоимость базы ценных бумаг и финансовых активов только для одной первоначальной покупки очень просто. В действительности могут быть последующие покупки и продажи, так как инвестор принимает решения для реализации конкретных торговых стратегий и максимизации потенциальной прибыли для воздействия на общий портфель. Со всеми различными типами инвестиций, в том числе с акциями, облигациями и опционами, точный расчет базиса затрат для целей налогообложения может оказаться сложным.
В любой сделке между покупателем и продавцом первоначальная цена, уплачиваемая в обмен на товар или услугу, будет считаться основой стоимости. Основой стоимости акционерного капитала является общая стоимость для инвестора; эта сумма включает цену покупки за акцию плюс реинвестированные дивиденды и комиссионные. Базис стоимости акций необходим не только для определения того, сколько налогов, если таковые имеются, должны быть уплачены за инвестиции, но также имеет решающее значение для отслеживания прибылей или убытков от инвестиций для принятия обоснованных решений о покупке или продаже.
Основа расчета стоимости
Как указывалось ранее, стоимость любой инвестиции равна первоначальной цене покупки актива. Каждая инвестиция начинается с этого статуса, и, если она становится единственной покупкой, определение стоимости - это просто первоначальная цена покупки. Обратите внимание, что допустимо включать стоимость сделки, например комиссию за торговлю акциями, которая также может быть использована для снижения возможной цены продажи.
После совершения последующих покупок возникает необходимость отслеживать каждую дату и стоимость покупки. Для целей налогообложения метод, используемый Службой внутренних доходов (IRS), является первым по порядку (FIFO) для тех, кто знаком с методом отслеживания запасов для предприятий. Другими словами, когда сделана продажа, сначала будет использоваться стоимостная основа на первоначальной покупке, и она будет следовать по ходу истории покупок.
Например, предположим, что в июне Лоуренс приобрел 100 акций XYZ по 20 долларов за акцию, а затем совершил дополнительную покупку 50 акций XYZ в сентябре по 15 долларов за акцию.
Если он продаст 120 акций, его базовая стоимость с использованием метода FIFO составит (100 x 20 долларов за акцию) + (20 x 15 долларов за акцию) = 2300 долларов. Метод средней стоимости также может быть применим и представляет собой общее количество приобретенных акций в долларах, деленное на общее количество приобретенных акций. Если бы Лоуренс продал 120 акций, его средняя стоимость составила бы 120 х / 150 = 2200 долларов.
Публикации IRS, такие как Публикация 550, могут помочь инвестору узнать, какой метод применим для определенных ценных бумаг. В противном случае бухгалтер может помочь определить оптимальный курс действий. Есть также различия между ценными бумагами, но основная концепция того, что цена покупки применяется. Как правило, большинство примеров охватывают акции. Однако облигации несколько уникальны в том смысле, что покупная цена выше или ниже номинала должна амортизироваться до погашения. Для взаимных фондов прибыль должна выплачиваться ежегодно акционерам, что вызывает налогооблагаемый случай на налогооблагаемых (неквалифицированных) счетах. Все суммы будут отслеживаться хранителем или руководство будет предоставлено компанией взаимного фонда.
Почему важна стоимость?
Необходимость отслеживать основную стоимость инвестиций необходима главным образом для целей налогообложения. Без этого требования есть веские основания утверждать, что большинство инвесторов не будут беспокоиться о ведении таких подробных записей. И поскольку налоги на прирост капитала могут быть такими же высокими, как и обычные ставки дохода (в случае краткосрочной ставки налога на прирост капитала), стоит минимизировать их, если это вообще возможно. Хранение ценных бумаг на срок более одного года квалифицирует инвестицию как долгосрочную инвестицию, которая имеет гораздо более низкую налоговую ставку, чем обычные ставки дохода, и уменьшается в зависимости от уровня дохода.
В дополнение к требованию IRS сообщать о приросте капитала, важно знать, как инвестиции выполнялись с течением времени. Опытные инвесторы знают, что они заплатили за ценную бумагу и сколько налогов они должны будут заплатить, если продадут ее. Отслеживание прибылей и убытков с течением времени также служит оценочной картой для инвесторов и позволяет им узнать, приносят ли их торговые стратегии прибыль или убытки. Постоянная цепочка убытков может указывать на необходимость переоценки инвестиционной стратегии.
дивиденды
Базис стоимости акций для акций без выплаты дивидендов рассчитывается путем сложения цены покупки за акцию плюс сборы за акцию. Реинвестирование дивидендов увеличивает базовую стоимость холдинга, поскольку дивиденды используются для покупки большего количества акций.
Например, скажем, инвестор купил 10 акций компании ABC на общую сумму в 1000 долларов плюс 10 долларов торговых сборов. Инвестору были выплачены дивиденды в размере 200 долларов в первый год и 400 долларов во второй год. Базовая стоимость составит 1 610 долл. США (1000 долл. США + 10 долл. США + 600 долл. США в виде дивидендов). Если инвестор продал акции в третьем году за 2000 долларов, налогооблагаемая прибыль составит 390 долларов.
Одна из причин, по которой инвесторам необходимо включить реинвестированные дивиденды в общую стоимость, заключается в том, что дивиденды облагаются налогом в полученном году. Если полученные дивиденды не включены в себестоимость, инвестор будет платить налоги с них дважды. Например, в приведенном выше примере, если бы дивиденды были исключены, базовая стоимость составила бы 1 010 долл. США (1 000 долл. США + 10 долл. США). В результате налогооблагаемая прибыль составит 990 долл. США (2000 долл. США - 1 010 долл. США в пересчете на стоимость) против 390 долл. США, если дивидендный доход будет включен в себестоимость.
Другими словами, продавая инвестиции, инвесторы платят налоги на прирост капитала на основе цены продажи и стоимости. Однако дивиденды облагаются налогом как доход в том году, в котором они выплачиваются инвестору, независимо от того, были ли дивиденды реинвестированы или выплачены в виде денежных средств.
Примеры стоимости базы
Расчет базисной стоимости усложняется в результате корпоративных действий. Корпоративные действия включают такие элементы, как корректировка на дробление акций и учет специальных дивидендов, банкротств и распределения капитала, а также деятельность по слияниям и поглощениям и корпоративные побочные эффекты. Разделение акций, такое как разделение «два на один», когда компания выпускает дополнительную акцию на каждую акцию, которой владеет инвестор, не меняет основную стоимость. Но это означает, что цена за акцию делится на два, или независимо от того, какой коэффициент обмена акций заканчивается после разделения.
Согласно CCH Capital Changes, ведущему органу, помогающему IRS и инвесторам отслеживать основную стоимость корпоративных действий, ежегодно проводится более одного миллиона корпоративных действий. Определение воздействия корпоративных действий не слишком сложно, но может потребовать таких умений, как поиск руководства CCH в местной библиотеке или переход в раздел по связям с инвесторами на веб-сайте компании. Эти источники обычно предоставляют много подробностей о деятельности M & A или побочных доходах.
Слияния
Когда ваша компания приобретается другой компанией, приобретающая компания выпускает акции, наличные деньги или их комбинацию для завершения покупки. Выплаты за наличные приведут к тому, что часть будет реализована как выручка и уплачены налоги. Выпуск акций, скорее всего, сохранит прирост капитала или убытки как нереализованные, но необходимо будет отслеживать новые затраты. Компании предоставляют руководство по процентам и разбивкам. Те же правила применяются и в том случае, когда компания раскручивает разделение на свою новую компанию. Часть налоговых издержек пойдет на новую фирму, и инвестору будет необходимо определить процент, который компания предоставит.
Например, если компания XYZ покупает компанию ABC и выпускает две акции на каждую ранее принадлежавшую акцию, то инвестору, указанному в предыдущем примере, теперь принадлежит 20 акций компании XYZ. Компании должны подать Форму S-4 в Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC), которая описывает соглашение о слиянии и помогает инвесторам определить новую основу затрат.
Банкротства
Ситуации банкротства еще сложнее. Когда компании объявляют о банкротстве, влияние на акции варьируется. Объявление о банкротстве не всегда означает, что акции бесполезны. Если компания объявляет главу 7, то компания перестает существовать, и акции бесполезны.
Тем не менее, если компания объявляет главу 11, акции могут по-прежнему торговаться на бирже или на внебиржевом рынке (OTC) и сохраняют некоторую стоимость. Поэтому применяются расчеты на основе первоначальной стоимости. OTC - это брокерско-дилерская сеть, которая торгует ценными бумагами, которые не котируются на официальной бирже.
Однако, если держателю облигации компании, выходящей из главы 11, дают обыкновенные акции в обмен на некоторые облигации, удерживаемые до объявления о банкротстве, основа стоимости становится более сложной. Основой стоимости обычно считается справедливая рыночная стоимость обыкновенных акций на дату вступления в силу; это значение изложено в главе 11 «Появление планов».
Фондовые Сплиты
К счастью, не все корпоративные действия усложняют расчеты на основе затрат; объявление о разделении акций является одним из таких действий. Например, если компания объявляет разделение 2 на 1, а не владеет 10 акциями компании ABC, инвестору будет принадлежать 20 акций. Однако первоначальная стоимость в 1000 долларов остается прежней, поэтому цена 20 акций будет составлять 50 долларов вместо 100 долларов за акцию.
Унаследованные акции и подарки
В дополнение к корпоративным действиям, другие ситуации могут повлиять на основу затрат; одна такая ситуация - получение подарка или наследства. Расчет базисной стоимости унаследованных акций производится путем взятия средней цены на дату смерти благотворителя.
И наоборот, одаренный запас сложнее. Если инвестор продает акции, базис стоимости становится покупной ценой на дату, когда дарящий купил акцию, если цена не ниже даты подарка. Если это так, стоимость налога может быть уменьшена, так как запас понес потерю в стоимости.
Сохраняя это простым
Несколько методов могут помочь минимизировать бумажную работу и время, необходимое для отслеживания затрат. Компании предлагают планы реинвестирования дивидендов (DRIP), которые позволяют использовать дивиденды для покупки дополнительных акций фирмы. Если возможно, держите эти программы на квалифицированном счете, где нет необходимости отслеживать прирост и убытки от капитала. Каждая новая покупка DRIP приводит к новой налоговой партии. То же самое касается автоматических программ реинвестирования, таких как инвестирование 1000 долларов в месяц с текущего счета. Новые покупки всегда означают новые налоговые партии.
Самый простой способ отследить и рассчитать базовую стоимость - это брокерские фирмы. Независимо от того, имеет ли инвестор онлайн или традиционный брокерский счет, у фирм есть очень сложные системы, которые ведут учет транзакций и корпоративных действий, связанных с акциями. Тем не менее, инвесторам всегда целесообразно вести собственные записи, отслеживая их, чтобы обеспечить точность отчетов брокерской фирмы. Самоконтроль также облегчит любые будущие проблемы, если инвесторы поменяют фирмы, подарят акции или оставят акции бенефициару в качестве наследства.
Для акций, которые держались в течение многих лет за пределами брокерской фирмы, инвесторам, возможно, придется искать исторические цены, чтобы рассчитать стоимость. Исторические цены можно легко найти в интернете. Для инвесторов, которые самостоятельно отслеживают акции, для организации данных может использоваться финансовое программное обеспечение, такое как Quicken Intuit, Microsoft Money или электронная таблица, например Microsoft Excel. Наконец, доступны такие веб-сайты, как GainsKeeper или Netbasis, которые предоставляют инвесторам основанную на стоимости информацию и другие услуги отчетности. Все эти ресурсы облегчают отслеживание и ведение точных записей.
Суть
Базис стоимости акций важен для инвесторов, чтобы рассчитывать и отслеживать при управлении портфелем и для налоговой отчетности. Расчет базисной стоимости, как правило, сложнее, чем суммирование цены покупки с комиссией. Постоянный мониторинг корпоративных действий важен для обеспечения того, чтобы инвесторы понимали профиль прибылей или убытков по положению в акциях, а также для обеспечения точной отчетности о прибылях и убытках от капитала. Хотя брокерские фирмы, как правило, отслеживают и сообщают эту информацию в IRS, существуют ситуации, когда они не имеют ее, например, в случае одаренных акций. Помимо брокерских фирм, существует множество других онлайн-ресурсов, которые могут помочь в поддержании точной базы.
Концепция базиса стоимости довольно проста, но она может стать сложной. Отслеживание стоимости необходимо для целей налогообложения, но также необходимо для отслеживания и определения успеха инвестиций. Важно вести хороший учет и упростить инвестиционную стратегию, где это возможно.
