Что такое стратегия роста капитала
Стратегия роста капитала направлена на максимизацию прироста капитала инвестиционного портфеля в долгосрочной перспективе посредством распределения активов, ориентированных на ценные бумаги с высокой ожидаемой доходностью.
НАРУШЕНИЕ СТРАТЕГИИ РАЗВИТИЯ
Портфели со стратегией роста капитала состоят в основном из акций, также известных как акции. Точная пропорция акций в общем портфеле будет варьироваться в зависимости от инвестиционного горизонта отдельного инвестора, финансовых ограничений, инвестиционных целей и толерантности к риску.
В общем, портфель прироста капитала будет содержать примерно 65-70% акций, 20-25% ценных бумаг с фиксированным доходом и остаток в ценных бумагах на денежном или денежном рынке. Несмотря на стремление к высокой доходности, эта смесь все же в некоторой степени защищает инвестора от серьезной потери стоимости портфеля, если доля портфеля с более высоким риском падает. Обратите внимание, что агрессивная портфельная стратегия также направлена на максимизацию роста капитала, но эти стратегии имеют значительно более высокий риск, иногда состоящий исключительно из акций.
Стратегия роста капитала подходит для большинства инвесторов с длительным горизонтом, обычно 10 лет и более. Наиболее распространенная цель стратегии роста капитала - сбережение на пенсию, в то время как финансирование образования в колледже или создание наследия для будущих поколений также являются популярными целями. Долгосрочные инвесторы могут взять на себя более высокий риск акций, когда у них есть больше времени, чтобы оправиться от резких убытков. В течение скользящих периодов 15 и более лет с 1973 года индекс S & P 500 не испытывал отрицательного среднегодового дохода. Фактически, в худший 15-летний период с 1973 по 2016 год индекс приносил годовой доход в 3, 7%, а в лучшие 15 лет доходность составляла 20%.
Построение стратегии роста капитала
У инвесторов есть множество вариантов выбора распределения, которое преследует рост капитала. Более искушенные инвесторы могут выбрать создание портфеля из отдельных акций, которые могут быть сбалансированы с фиксированным доходом и наличными или с помощью стратегий хеджирования, которые используют опционы и фьючерсы.
Инвесторы, которым не хватает времени или знаний для управления портфелем отдельных ценных бумаг, могут выбирать из упакованных продуктов, включая паевые инвестиционные фонды и биржевые фонды. Они доступны в десятках, если не сотнях различных категорий. Что касается роста капитала, инвестор будет хорошо обслуживать собственные фонды или ETF, которые обеспечивают диверсифицированную подверженность акциям с характеристиками стоимости и роста, а также различной рыночной капитализацией и географическим положением.
При одном подходе, подходящем для всех, инвесторы могут выбрать целевой фонд, который содержит распределение акций, облигаций и денежных средств, который становится более консервативным по мере приближения к целевой дате. Другим заранее установленным выбором распределения являются фонды образа жизни, которые поддерживают статическое распределение на основе выбора уровней риска. Для роста капитала инвестор выбрал бы умеренное или агрессивное распределение.
