Дневные трейдеры пытаются получить прибыль, открывая и закрывая торговые позиции несколько раз в течение дня. Обычно они закрывают все свои открытые позиции в конце дня и не переносят их на следующий день. В дополнение к акциям, биржевые фонды (ETF) стали еще одним инструментом выбора для дневной торговли. Они предлагают диверсификацию взаимного фонда, высокую ликвидность и торговлю акциями в реальном времени, а также низкие транзакционные издержки. Несколько ETF также могут претендовать на налоговые льготы, в зависимости от критериев приемлемости и финансовых положений. (Подробнее см.: Преимущества инвестирования в ETF и следует ли покупать акции или ETF?)
В этой статье рассматриваются лучшие ETFs, которые подходят для дневной торговли.
Критерии выбора
Дневная торговля предполагает быструю покупку и продажу позиций, с попытками получить небольшую прибыль, торгуя большим объемом из нескольких сделок. ETF, подходящие для дневной торговли, должны иметь высокий уровень ликвидности, позволяющий легко совершать сделки по справедливым ценам. Транзакционные издержки, связанные с торговлей ETF, должны быть низкими, так как частые торги приводят к высоким транзакционным издержкам, которые поглощают доступный потенциал прибыли. Кроме того, следует также учитывать спред бид-аск по котировкам цен. Спрэд между спросом и предложением - это разница между ценой покупки и продажи, требуемой участниками рынка, торгующими конкретной ценной бумагой. Более узкий спрэд между спросом и предложением указывает на обнаружение справедливой цены и более высокую ликвидность.
Большинство ETF, которые соответствуют этим трем критериям, основаны на более широких рынках (например, основанные на популярных индексах, таких как Индекс Standard & Poor's 500 или общие более широкие рынки).
Дневные трейдеры могут также получить высокую ликвидность в специализированных тематических ETF, таких как ETF на основе золота или нефти. Однако такие ETF могут быть дорогостоящими с точки зрения операционных издержек, что делает их непригодными для дневной торговли. (Подробнее см. Дневные торговые золотые ETF: главные советы и лучшие нефтяные ETF (XLE, AMLP , VDE, USO) ).
Точно так же другие, такие как ETF с использованием заемных средств, могут предлагать высокую степень подверженности (в два или три раза выше базового), но им обычно не хватает высокой ликвидности, и они могут иметь высокие коэффициенты расходов. Такие ETF могут не соответствовать критериям дневной торговли и не рассматриваются для включения в список дневной торговли.
Лучшие ETF для дневной торговли
1. Vanguard S & P 500 ETF (VOO): VOO отслеживает популярный индекс S & P 500, который представляет 500 крупнейших компаний США из различных секторов. Этот ETF инвестирует в акции, включенные в индекс S & P 500, в той же пропорции, что и индекс, Он успешно отразил производительность индекса с минимальной ошибкой отслеживания. При среднесуточном объеме торгов более 2, 6 млн. Акций VOO имеет один из самых низких коэффициентов расходов - всего 0, 05%, что делает его фаворитом для дневных трейдеров.
2. iShares Core S & P 500 ETF (IVV) и SPDR S & P 500 ETF Trust (SPY): IVV и SPY работают точно так же, как вышеупомянутые VOO ETF. Разница лишь в том, что IVV и SPY имеют несколько более высокие коэффициенты расходов - 0, 07% и 0, 09% соответственно. Тем не менее, IVV и SPY предлагают гораздо более высокий уровень ликвидности, при этом среднедневной объем торгов превышает 5, 5 млн и 147 млн акций соответственно.
3. ETF Vanguard Total Stock Market: VTI отслеживает и пытается воспроизвести показатели индекса общего рынка США CRSP. Этот индекс включает акции с крупными, средними, маленькими и малыми, которые регулярно торгуются на NYSE и NASDAQ. Этот ETF позволяет трейдеру делать ставки на больший общий рынок, охватывающий более широкий спектр акций в нескольких секторах рыночной капитализации. С коэффициентом расходов всего 0, 05% и среднесуточным объемом торгов, превышающим 3, 6 млн. Акций, VTI делает отличный выбор для дневных трейдеров.
4. Швабский ETF широкого рынка США (SCHB): еще один рыночный ETF широкого уровня, который отслеживает индекс широкого рынка акций Доу-Джонса. В индекс входят 2500 крупнейших публичных компаний США. Этот ETF имеет среднесуточный объем торгов около миллиона акций и имеет низкий коэффициент расходов только 0, 04%.
5. ETF облигаций с плавающей ставкой казначейства iShares (TFLO): Дневные трейдеры, заинтересованные в ETF облигаций, сочтут TFLO хорошим и экономически выгодным вариантом. Этот фонд пытается воспроизвести показатели производительности индекса плавающей ставки Казначейства США Barclays. Этот ETF успешно воспроизводит показатели индекса производительности с очень низкой ошибкой отслеживания. Он имеет коэффициент расходов 0, 15%, но предлагает отказ от комиссии на ту же сумму, что и эффективный коэффициент расходов, равный нулю.
6. ETF (более 20 лет) казначейских облигаций США (TLT): TLT - это еще один ETF, основанный на облигациях, который обеспечивает долговременную безопасность казначейских обязательств США, отслеживая показатели индекса казначейских облигаций Barclays US 20 Year Plus. Он предлагает высокую ликвидность, более 8 миллионов акций ETF ежедневно обмениваются. Он точно отразил производительность индекса производительности. Тем не менее, он имеет сравнительно более высокий коэффициент расходов 0, 15%.
7. Schwab US TIPS ETF (SCHP): Вы обеспокоены инфляцией или хотите получить выгоду от торговли ценными бумагами, защищенными от инфляции? SCHP предлагает идеальную посадку. Он отслеживает показатели индекса Barclays US Treasury Inflation Protected Securities (Series-L), который представляет собой взвешенный по рыночной стоимости индекс казначейских ценных бумаг США, защищенных от инфляции, с погашением не менее одного года. Ежедневно торгуется около 80 000 акций, а коэффициент расходов составляет всего 0, 07%, поэтому SCHP хорошо подходит для дневных трейдеров.
Суть
Дневная торговля связана с высоким риском, так как большинство дневных трейдеров занимают маржинальные позиции. Кредитное плечо на основе маржи позволяет получить более высокий риск при низком торговом капитале. Следовательно, становится критически важным поддерживать низкие операционные издержки на низком уровне, чтобы компенсировать случайные убытки и поддерживать реалистичную прибыль на высоком уровне. Выбор правильных ETF, перечисленных выше по вышеуказанным критериям, может дать возможность трейдеру более высокой прибыли.
