Что такое синтетический аккредитив?
Синтетический аккредитив (SLC) - это предварительно финансируемый, оборотный инструмент, который гарантирует получение указанного платежа. Аккредитивы могут быть структурированы различными способами. В целом, различные типы аккредитивов могут быть сгруппированы в две категории: финансируемые и не финансируемые.
Ключевые вынос
- Синтетический аккредитив - это аккредитив, который банк предварительно финансировал на дату закрытия, а не тогда, когда средства привлекаются по мере необходимости. КЦБ рассматриваются как менее рискованные, чем обычные аккредитивы, поскольку они обычно исключают риск контрагента. Все виды аккредитивов широко используются в международной торговле. Продавец может потребовать SLC, потому что он имеет много преимуществ по управлению рисками по сравнению со стандартным, неоплаченным аккредитивом.
Понимание синтетических аккредитивов
Аккредитивы чаще всего предоставляются в качестве необеспеченных оборотных инструментов. Эти инструменты обеспечивают поддержку со стороны банка, предлагая вторую линию финансирования, которая помогает гарантировать платеж покупателя продавцу. Синтетический аккредитив имитирует стандартную необеспеченную кредитную линию, но требует более глубоких отношений с более сложными условиями. Синтетический аккредитив полностью финансируется за счет средств, выделенных на указанный счет, когда аккредитив подписан, а не исполнен.
Синтетические аккредитивы также могут быть известны как полностью финансируемые документарные аккредитивы. Создание полностью финансируемого аккредитива может потенциально сопровождаться отдельными расходами по счету или, возможно, некоторым накоплением процентов, пока средства хранятся.
Всеобъемлющие аккредитивы широко используются в международной торговле. Тип требуемого аккредитива обычно определяется продавцом. Некоторые продавцы могут принимать неоплаченные аккредитивы, в то время как другим требуется финансируемый синтетический аккредитив. Опираясь на аккредитивы, продавцы могут гарантировать, что они получат средства покупателя вовремя и в правильной сумме. Если покупатель не сможет полностью завершить покупку, банк покроет полную или оставшуюся сумму.
риски
Синтетические аккредитивы предлагают еще больший уровень ликвидности и гарантии, потому что средства были заранее организованы банком. Это помогает сделать средства более доступными. В результате синтетические аккредитивы эффективно устраняют любой риск контрагента для продавца в сделке.
Синтетические аккредитивы широко используются в международной торговле для облегчения торговли между импортерами, экспортерами и посредниками. Помимо просто риска контрагента, другие риски, которые SLC помогают снизить, могут включать валютные риски, языковые барьеры и проблемы трансграничного налогообложения.
Получение аккредитива
Крупные авторитетные компании, занимающиеся международной торговлей по всему миру, обычно будут иметь прочные отношения с финансовым учреждением, которое обрабатывает их соглашения о аккредитиве. Все виды аккредитивов являются формой кредитования. Это требует от бизнеса соответствия указанным стандартам кредитования. Таким образом, получение аккредитива может включать коммерческий запрос на кредит и / или кредитную отчетность.
Коммерческий кредитный скоринг отличается от индивидуального кредитного скоринга тем, что агентства по оценке кредитоспособности многих крупных предприятий отмечены корпоративным кредитным рейтингом. Развитые отношения с одним поставщиком аккредитива, как правило, являются лучшими, поскольку финансовое учреждение может потенциально использовать один аккаунт для управления выпуском любого накопительного и необеспеченного аккредитива.
Многие крупные компании с многонациональными операциями обычно работают с крупным международным банком, который может способствовать быстрой и эффективной обработке в разных странах. Синтетические аккредитивы особенно полезны в этом отношении, потому что банк управляет транзакцией и средства доступны для немедленного предоставления.
Различные типы аккредитивов
Существует несколько различных типов аккредитивов и аккредитивов. В целом, все типы аккредитивов будут финансироваться или не финансироваться. Помимо этого, аккредитивы также могут быть помечены или структурированы как:
- Коммерческие аккредитивы: бизнес имеет отношения с банком, который производит прямые платежи продавцу. Резервные аккредитивы (SLOC): требуют, чтобы банк платил бенефициару / продавцу только в том случае, если покупатель, получивший письмо, не может этого сделать. кредита: как возобновляемая кредитная линия. Разрешает серию розыгрышей с указанным лимитом. Подтвержденные аккредитивы: Предоставьте дополнительную гарантию от второго банка. Для тех, кто хочет дополнительно минимизировать риск контрагента. Отзывный аккредитив: Изменения условий аккредитива могут быть внесены в любое время. Безотзывный аккредитив: Изменения условий аккредитива не могут быть внесены без одобрения всех сторон. Заинтересованные стороны. Аккредитив по красному пункту: Предлагает некоторую сумму авансового платежа. Аккредитив по Зеленому пункту: Предлагает оплату после указанного сообщения складирования.
Пример синтетического аккредитива в реальном мире
Крупный международный банк может предлагать аккредитивы покупателям на рынках за пределами своей страны, учитывая, что у этих покупателей могут возникнуть трудности с получением международного кредита самостоятельно. Например, американская компания, которая ведет значительную часть бизнеса в Китае, может захотеть работать с китайским банком для управления соглашениями о предоставлении аккредитива. Выпуская аккредитивы американским компаниям, китайский банк может помочь своим внутренним импортерам минимизировать страновые риски. Эта договоренность может также уменьшить кредитные риски и валютные риски для вовлеченных сторон.
