Инвестиции в недвижимость могут быть очень прибыльными, но для начала инвестиций в недвижимость требуется большой объем капитала.
При этом, если у вас нет под рукой сотен тысяч долларов, есть и другие варианты инвестирования в недвижимость без покупки физического имущества.
Инвестируйте в REIT
REIT, или инвестиционный траст недвижимости, является компанией, которая владеет недвижимостью и связанными с ней активами, такими как ипотека или ипотечные облигации, и управляет ими. Большая часть доходов и активов REIT должна быть связана с недвижимостью. Чтобы считаться REIT, компании должны соответствовать этим стандартам, а также дополнительным правилам, определенным Комиссией по ценным бумагам и биржам:
- Инвестируйте не менее 75% общих активов в активы недвижимости. Получите не менее 75% валового дохода от сдачи в аренду или по ипотечному кредиту. Имейте минимум 100 акционеров после первого года работы в качестве RE, оставьте не более 50% акций, принадлежащих пяти или менее лицам. Оплата не менее 90% налогооблагаемого дохода в качестве дивидендов акционерам
Последнее правило важно для индивидуальных инвесторов. REIT - это не просто компании, владеющие недвижимостью; это предприятия, которые обеспечивают движение денежных средств своим инвесторам. Если вы инвестируете в REIT с реинвестированием дивидендов, вы можете увеличивать свой портфель до тех пор, пока не достигнете точки, когда сможете самостоятельно приобрести отдельные объекты недвижимости или продолжать инвестировать в управляемые портфели недвижимости.
Инвестируйте в компанию, ориентированную на недвижимость
Многие компании, которые владеют и управляют недвижимостью, не структурированы как REIT. Акции этих компаний, как правило, выплачивают гораздо более низкие дивиденды, чем REIT, но предприятия имеют больше свободы для реинвестирования прибыли для расширения.
Некоторые компании в других отраслях ведут себя как риэлторские компании, хотя это не основная услуга, которую они предлагают. Примерами могут служить гостиничные сети, операторы курортов, менеджеры торговых центров и торговых центров.
Конечно, для инвестиций есть и традиционные компании по недвижимости. К таким компаниям относятся компании, предоставляющие услуги в сфере недвижимости, такие как RE / MAX Holdings Inc. (RMAX), операторы коммерческой недвижимости, такие как CBRE Group (CBG), и компании торговых центров, такие как Equity One (EQY).
Как и в случае любого отдельного вложения в акции, всегда делайте много исследований, прежде чем принимать инвестиционное решение. Вложение значительных средств в одну акцию или отрасль относительно остальной части вашего портфеля открывает вам риск концентрации портфеля.
Инвестируйте в строительство дома
Недвижимость - это не только покупка и получение прибыли от существующих компаний. Существует целая индустрия домостроителей, ответственных за развитие новых районов в растущих городских районах. Эти компании могут быть вовлечены в различные аспекты процесса строительства дома.
При оценке домовладельцев, посмотрите на все аспекты бизнеса. Спросите себя, ориентирована ли компания на регион с плохими показателями в сфере недвижимости, если компания ориентирована только на дома очень высокого или низкого класса, и сравните фокус с тенденциями в сфере недвижимости.
Крупные домостроители включают Lennar Corp. (LEN), DR Horton Inc. (DHI), KB Home (KBH), PulteGroup Inc. (PHM) и NVR Inc. (NVR).
Имейте в виду, что показатели жилищного строительства могут быть тесно связаны с экономикой. Когда сильный рост рабочих мест, люди хотят покупать новые дома. Когда экономика вялая, продажи новых домов, как правило, падают.
Инвестируйте в инвестиционный фонд недвижимости
Одним из наиболее сложных препятствий в инвестировании в недвижимость является диверсификация. Как розничному инвестору на фондовом рынке, не составляет труда найти широкий спектр инвестиций. Акции многих компаний торгуются по достаточно низкой цене, что позволяет достичь диверсифицированного портфеля по разумной цене посредством планирования. Недвижимость совсем немного другая. В сфере недвижимости один актив обычно стоит в диапазоне шести цифр. Только одна компания, Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A), торгует на этом уровне. Немногие акции доходят до четырехзначного уровня.
Чтобы получить диверсификацию в сфере недвижимости, инвесторы могут обратиться к взаимным фондам, ориентированным на недвижимость, индексным фондам и ETF. Некоторые фонды недвижимости работают так же, как традиционные взаимные фонды, в основном инвестируемые в недвижимость. Другие ориентированы на REIT или даже на прямые покупки недвижимости.
Пример популярного REIT ETF - Vanguard REIT ETF (VNQ). Этот ETF торгует так же, как акция, но дает вам мгновенный доступ к портфелю REIT. Этот фонд имеет 145 различных акций. В число ведущих холдингов входят Simon Property Group Inc. (SPG) и Public Storage (PSA).
Суть
Инвестиции в отдельные объекты недвижимости требуют большого капитала и сопряжены с высоким риском. Инвестирование в другие варианты, доступные через фондовый рынок - REITs, паевые инвестиционные фонды и ETFs - может обеспечить доступ к вашему портфелю недвижимости без необходимости выкладывать сотни тысяч долларов. Как и в случае любых инвестиций, инвестиции в недвижимость и связанные с ними компании сопряжены с определенным риском. Оцените любой инвестиционный вариант перед покупкой, чтобы убедиться, что он соответствует вашим инвестиционным целям.
Американская и мировая недвижимость показали хорошие результаты в последние годы, но не все рынки одинаковы. Некоторые операции с недвижимостью обеспечивают отличную защиту от других колебаний рынка, но слишком большая концентрация недвижимости оставляет вас открытыми для убытков, когда рынок недвижимости колеблется, как это было в последние годы с пузырем на рынке недвижимости и ипотечным кризисом.
Однако, как только вы хорошо поймете свои инвестиционные цели и то, как недвижимость может сыграть свою роль, вы можете уверенно инвестировать и сделать недвижимость частью своего портфеля как для краткосрочных, так и для долгосрочных инвестиционных целей.
