Что такое кредит с высоким коэффициентом?
Кредит с высоким коэффициентом - это кредит, при котором стоимость кредита является высокой по сравнению со стоимостью имущества, используемой в качестве обеспечения. Ипотечные кредиты, которые имеют высокие коэффициенты кредитования, имеют стоимость кредита, которая приближается к 100% стоимости имущества. Кредит с высоким коэффициентом может быть одобрен для заемщика, который не может внести большой первоначальный взнос.
Для ипотечных кредитов кредит с высоким коэффициентом обычно означает, что стоимость кредита превышает 80% стоимости имущества. Расчет называется отношением ссуды к стоимости (LTV), который является оценкой кредитного риска, который финансовые учреждения используют перед одобрением ипотеки.
Ключевые вынос
- Кредит с высоким коэффициентом - это кредит, при котором стоимость кредита является высокой по сравнению со стоимостью имущества, используемой в качестве обеспечения. Ипотечные кредиты, которые имеют высокие коэффициенты кредитования, имеют стоимость кредита, которая приближается к 100% стоимости имущества. Кредит с высоким коэффициентом обычно означает, что стоимость кредита превышает 80% стоимости имущества. Расчет называется отношением кредита к стоимости (LTV).
Формула для займа с высоким коэффициентом с использованием LTV
Хотя нет конкретной формулы для расчета ссуды с высоким коэффициентом, инвесторы должны сначала рассчитать отношение ссуды к стоимости в их ситуации, чтобы определить, превышает ли ссуду порог 80% LTV.
Соотношение займа к стоимости = оценочная стоимость имущества Сумма ипотеки
Как рассчитать ссуду с высоким коэффициентом, используя LTV
- Коэффициент LTV рассчитывается путем деления суммы, заимствованной на оценочную стоимость имущества. Умножьте результат на 100, чтобы выразить его в процентах. Если стоимость кредита после первоначального взноса превышает 80% от суммы LTV, кредит считается кредитом с высоким коэффициентом.
О чем говорит вам кредит в высоком соотношении?
Кредиторы и финансовые провайдеры используют коэффициент LTV для измерения уровня риска, связанного с выдачей ипотечного кредита. Если заемщик не может внести значительный первоначальный взнос и, как следствие, стоимость кредита приближается к стоимости оценочной стоимости имущества, это будет считаться кредитом с высоким коэффициентом. Другими словами, когда стоимость кредита приближается к 100% стоимости имущества, кредиторы могут счесть заем слишком рискованным и отклонить заявку.
Кредитор подвержен риску дефолта заемщика, особенно если LTV слишком высок. Банк может не иметь возможности продать имущество, чтобы покрыть сумму кредита, предоставленного дефолтному заемщику. Такой сценарий может легко произойти в условиях экономического спада, когда стоимость жилья обычно падает. Если ссуда, предоставленная заемщику, превышает стоимость имущества, он считается подводным. Если заемщик не выполнит своих обязательств по ипотечному кредиту, банк потеряет деньги, когда они пойдут на продажу недвижимости по более низкой стоимости, чем непогашенный остаток по закладной. Банки контролируют LTV, чтобы предотвратить такую потерю.
В результате большинство ипотечных кредитов с высокой долей риска требуют некоторой формы страхового покрытия для защиты кредитора. Страхование называется частным ипотечным страхованием (PMI), которое заемщик должен будет покупать отдельно, чтобы защитить кредитора.
Кредитная история с высоким коэффициентом
Вплоть до 1920-х годов люди покупали дома не путем посещения банка, а путем накопления собственных денег до тех пор, пока им не хватило хотя бы на участок земли или землю с домом на нем. Затем появилась строительная и кредитная компания, которая предоставляла людям деньги на покупку дома, а затем возвращала их в рассрочку в течение многих лет. Даже тогда кредиты, как правило, составляли половину стоимости дома или меньше.
К концу 1920-ых банки выдавали ссуды с высокой процентной ставкой до 80% стоимости дома. Частное ипотечное страхование возникло для защиты банков, но все это пошло на второй план в 1930-х годах, когда безработные перестали платить, а банки и компании PMI также обанкротились.
Конгресс принял Корпоративную ссуду домовладельцев, которая начала гарантировать ипотечные кредиты и ставки снизились до 15%. Позже, через Федеральное управление жилищного строительства и другие агентства, авансовые платежи упали до низких однозначных цифр и даже 0%, чтобы стимулировать домовладение.
Эта система процветала примерно до 2007-2008 годов, когда ипотечный кризис 2008 года охватил. Резкий рост ипотечных кредитов с высоким риском, который перешел в дефолт, начиная с 2007 года, способствовал самой серьезной рецессии за последние десятилетия. Жилищный бум середины 2000-х годов - в сочетании с низкими процентными ставками в то время - побудил многих кредиторов предлагать ипотечные кредиты лицам с плохим кредитом. После того, как лопнул пузырь на рынке недвижимости, многие заемщики не смогли осуществить платежи по ипотечным кредитам.
Предлагаемые ссуды с высоким соотношением
Федеральное управление жилищного строительства предлагает программы, с помощью которых заемщики могут получать кредиты FHA с коэффициентом LTV до 96, 5%. Другими словами, программа требует предоплаты в размере 3, 5%. Тем не менее, программа требует минимальный кредитный балл, чтобы получить одобрение для кредита высокого отношения. Существуют и другие предложения, в соответствии с которыми допускается более низкий кредитный рейтинг с 10% -ным авансовым платежом.
Кроме того, кредиты FHA требуют премии по ипотечному страхованию (MIP). Тем не менее, вы можете рефинансировать, как только LTV упадет ниже 80%, и кредит больше не будет считаться кредитом с высоким коэффициентом, что исключит страхование.
Пример займа с высоким коэффициентом
Допустим, заемщик планирует купить дом, и его оценочная стоимость составляет 100 000 долларов. Заемщик вносит предоплату в размере 10 000 долларов, а оставшиеся 90 000 долларов будут заимствованы. В результате соотношение кредита к стоимости составляет 90% или (90 000/100 000), что считается кредитом с высоким коэффициентом.
Разница между кредитами с высоким коэффициентом и кредитами для собственного капитала
Кредит под залог жилья - это кредит в рассрочку или под залог жилья, который позволяет домовладельцам брать кредиты под залог своего жилья. Кредит основан на разнице между собственностью домовладельца и текущей рыночной стоимостью дома.
Ссуда на приобретение жилья для тех заемщиков, которые уже имеют ипотечный кредит и погасили часть ипотечного баланса, и стоимость имущества превышает остаток ссуды. Другими словами, ипотечный заем позволяет домовладельцам брать кредиты на основе собственного капитала в доме. С другой стороны, кредит с высоким коэффициентом может иметь стоимость кредита, которая приближается к 100% стоимости имущества.
Ограничения использования ссуды с высоким коэффициентом
Ссуды с высоким соотношением могут иметь более высокие процентные ставки, особенно если заемщики имеют низкий кредитный рейтинг. Ваш кредитный рейтинг представляет собой числовое значение, которое отражает вашу способность погасить долг и показывает кредиторам, насколько велик риск невыполнения обязательств. Если ваш счет низкий, ваша процентная ставка, вероятно, будет выше.
