Что такое расчетный текущий доход
Предполагаемый текущий доход - это доход, который инвестор может ожидать от паевого инвестиционного траста в течение короткого периода времени, например, ежегодно. Это на самом деле оценка интереса, который владелец единицы может ожидать получить. Возврат можно найти, взяв предполагаемый годовой процентный доход по ценным бумагам портфеля и разделив его на максимальную цену публичного предложения, за вычетом максимальной платы за продажу для траста.
BREAKING DOWN Расчетная текущая доходность
Расчетный текущий доход не так точен, как предполагаемый долгосрочный доход. Кроме того, как правило, оценка более подвержена риску изменения процентных ставок в течение срока действия портфеля. Управляющие фондами, сообщившие о предполагаемом долгосрочном доходе, смогут получить оценку, поскольку инвестиции в основной фонд имеют определенный доход, который дается во время первоначальных инвестиций. В частности, процентный риск наиболее актуален для ценных бумаг с фиксированным доходом; возможное повышение рыночных процентных ставок представляет риск для стоимости ценных бумаг с фиксированным доходом.
По определению, ожидаемый долгосрочный доход является гипотетической мерой, которая дает инвесторам ожидание возврата в течение срока действия инвестиций. Расчетный долгосрочный доход может быть полезным фактором при определении того, стоит ли инвестировать в продукт с фиксированным доходом.
Чаще всего его называют инвестициями с ценными бумагами с фиксированным доходом и фиксированной дюрацией. Например, паевой инвестиционный траст (UIT) - это инвестиционная компания, которая предлагает фиксированный портфель акций и облигаций в качестве выкупаемых паев инвесторам в течение определенного периода времени. Он предназначен для обеспечения прироста капитала, а в некоторых случаях и дивидендов.
Паевые инвестиционные фонды, а также паевые инвестиционные фонды и закрытые фонды определяются как инвестиционные компании. При поиске инвестиций в этот тип траста инвестору следует показывать предполагаемую долгосрочную доходность, а также предполагаемую текущую доходность. Мера сопоставима со ставкой сберегательного счета или процентной ставкой, указанной для депозитного сертификата.
Расчетная текущая доходность и прозрачность
Паевые инвестиционные фонды и, в частности, портфели UIT с высокой степенью распределения инвестиций с фиксированным доходом, могут быть хорошим способом для инвесторов получить доступ к инвестиционному инструменту, который может обеспечить некоторые показатели прозрачности для долгосрочных доходов. Эти инвестиции являются одной из трех официальных инвестиционных компаний, регулируемых законодательством Закона об инвестиционных компаниях 1940 года, который требует регистрации инвестиционной компании и регулирует предложения продуктов, выпускаемые инвестиционными компаниями на рынке. Паевые инвестиционные фонды создаются трастовой структурой и выпускаются с фиксированной датой погашения.
