Оборотный капитал является широко используемым показателем не только для ликвидности компании, но и для ее операционной эффективности и общего финансового состояния. Оборотный капитал компании - это капитал, необходимый для ее ежедневного функционирования, поскольку ему требуется определенная сумма наличных денег для покрытия непредвиденных расходов, регулярных платежей и покупки сырья, используемого в производстве.
Оборотный капитал как мера ликвидности
Оборотный капитал - это разница между текущими активами компании и текущими обязательствами. Коэффициент оборотного капитала указывает аналитикам на ликвидность компании или наличие достаточного потока денежных средств для покрытия всех ее краткосрочных обязательств и расходов. Он рассчитывается путем деления оборотных активов на текущие обязательства.
Оборотный капитал, необходимый для ведения бизнеса, варьируется в зависимости от отрасли. Целый ряд факторов влияет на потребности в оборотном капитале, включая покупки активов, списание просроченной дебиторской задолженности (AR) и различия в платежных политиках.
Оборотный капитал отражает различные виды деятельности компании, такие как управление долгом, сбор доходов, платежи поставщикам и управление запасами. Эти виды деятельности отражаются в оборотном капитале, так как он включает в себя не только денежные средства, но также кредиторскую задолженность (AP) и AR, товарно-материальные запасы, части задолженности в течение одного года и некоторые другие краткосрочные счета.
Для компании ликвидность, по сути, измеряет ее способность погасить свои обязательства при наступлении срока платежа или то, насколько легко и эффективно компания может получить доступ к деньгам, которые ей необходимы для покрытия своих долгов. Оборотный капитал отражает ликвидные активы, которые компания использует для осуществления таких долговых платежей.
