Что такое заявка на конфиденциальное лечение?
Заявка на конфиденциальное лечение или запрос на конфиденциальное лечение (CTR) - это форма, заполненная в соответствии с отчетом компании 8-K, 10-Q или 10-K. Это позволяет хранить в тайне информацию в документах SEC, если утечка такой информации может нанести материальный или финансовый ущерб компании или деловому партнеру. Например, конкретная информация о ценах в контрактах компании с клиентами может претендовать на конфиденциальность. Это связано с тем, что раскрытие такой информации, скорее всего, повредит финансовым показателям компании, поскольку конкуренты могут использовать эту информацию, чтобы подорвать компанию.
Понимание применения конфиденциального лечения
Запросы на применение конфиденциального обращения обычно не удовлетворяются SEC по желанию, но в некоторых случаях может считаться, что в интересах компании и инвесторов сохранять конфиденциальность информации в течение определенного периода времени. SEC издаст приказ о конфиденциальном обращении (CTO), уточняющий его решение относительно того, отклонил ли он или дал CTR.
Типы информации, которая может быть конфиденциальной
SEC согласится редактировать информацию из открытого документа, если ее включение нанесет материальный ущерб компании. Типы информации, которая может быть конфиденциальной, обычно включают информацию о ценах на продукты и услуги, информацию о промежуточных платежах и техническую информацию. Наиболее распространенное использование конфиденциальной заявки на лечение - это сохранение секретной информации, которая может быть найдена в контрактах или соглашениях, которые должны быть включены в качестве доказательства для подачи в SEC владельца регистрации, включая регистрационное заявление, годовой отчет по форме 10-K, текущий отчет. в форме 8-K или ежеквартальном отчете по форме 10-Q.
Регистрант не может просить SEC сохранять конфиденциальность любой информации, которая уже была обнародована; Заявление о конфиденциальном лечении должно быть подано до раскрытия информации. Это верно, даже если раскрытие конфиденциальной информации было случайным или непреднамеренным. Заявка должна содержать заявление владельца регистрации о том, что никакая конфиденциальная информация в нем уже не разглашается.
Кроме того, рассматриваемая конфиденциальная информация не должна иметь преимущественную силу перед обязанностью владельца регистрации раскрывать существенную информацию для общественности при подаче заявок или соблюдать Правило 10b-5, Правила SK или любые другие применимые правила. Конфиденциальный режим не может быть предоставлен для требуемых раскрытий, включая процентные расходы и условия существенных кредитных соглашений; действие и срок действия патентов, лицензий, товарных знаков и концессий; личность 10 процентов клиентов; долларовое количество отложенных заказов; долги в рассрочку и другие кредитные требования, как обсуждалось в разделе «Обсуждение и анализ финансового состояния и результатов деятельности» руководства; или операции со связанными сторонами.
