Каковы требования к капиталу?
Требования к капиталу - это стандартизированные правила, действующие для банков и других депозитарных учреждений, которые определяют, какой объем ликвидного капитала (то есть легко реализуемых ценных бумаг) должен удерживаться на уровне определенного уровня их активов.
Эти стандарты, также известные как нормативный капитал, устанавливаются регулирующими органами, такими как Банк международных расчетов (BIS), Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC) или Федеральный резервный совет (ФРС).
Разъяренная общественность и непростой инвестиционный климат обычно оказываются катализаторами законодательной реформы в требованиях к капиталу, особенно когда безответственное финансовое поведение крупных учреждений рассматривается как виновник финансового кризиса, краха рынка или рецессии.
Ключевые вынос
- Требования к капиталу являются нормативными стандартами для банков, которые определяют, какой объем ликвидного капитала (легко реализуемые активы) они должны держать под рукой в отношении своего общего владения. Выражая соотношение, требования к капиталу основаны на взвешенном риске различных активов банков. у банков с достаточной капитализацией в США соотношение активов и активов, взвешенных по уровню риска, составляет не менее 4%. Требования к капиталу часто ужесточаются после экономического спада, краха фондового рынка или финансового кризиса другого типа.
Основы требований к капиталу
Требования к капиталу установлены для обеспечения того, чтобы в банках и депозитных учреждениях не доминировали инвестиции, которые увеличивают риск дефолта. Они также гарантируют, что банки и депозитарные учреждения имеют достаточный капитал, чтобы выдержать операционные убытки (ПР), при этом выплачивая выплаты.
В Соединенных Штатах требование к капиталу для банков основано на нескольких факторах, но в основном сфокусировано на взвешенном риске, связанном с каждым типом активов, которыми владеет банк. Эти основанные на риске требования к капиталу используются для создания коэффициентов капитала, которые затем можно использовать для оценки кредитных организаций на основе их относительной силы и безопасности. Учреждение с достаточной капитализацией, основанное на Федеральном законе о страховании вкладов, должно иметь соотношение активов и капитала, взвешенное с учетом риска 1 уровня, не менее 4%. Как правило, капитал первого уровня включает обыкновенные акции, раскрытые резервы, нераспределенную прибыль и определенные виды привилегированных акций. Учреждения с соотношением ниже 4% считаются недостаточно капитализированными, а учреждения ниже 3% - недостаточно капитализированными.
Требования к капиталу: преимущества и недостатки
Требования к капиталу направлены не только на то, чтобы банки были платежеспособными, но и, следовательно, на поддержание финансовой системы в целом. В эпоху национальных и международных финансов ни один банк не является островом, как отмечают сторонники регулирования - шок для одного может затронуть многих. Таким образом, все больше оснований для строгих стандартов, которые могут применяться последовательно и использоваться для сравнения различной надежности учреждений.
Тем не менее, требования к капиталу имеют своих критиков. Они утверждают, что более высокие требования к капиталу могут снизить риск принятия банковских рисков и конкуренцию в финансовом секторе (исходя из того, что правила всегда оказываются более дорогостоящими для небольших учреждений, чем для более крупных). Поручая банкам поддерживать определенный процент активов в ликвидном состоянии, требования могут препятствовать способности учреждений инвестировать и зарабатывать деньги и, таким образом, предоставлять кредиты клиентам. Поддержание определенных уровней капитала может увеличить их стоимость, что, в свою очередь, увеличивает затраты на заимствование или другие услуги для потребителей.
Pros
-
Убедитесь, что банки остаются платежеспособными, избегайте дефолта
-
Убедитесь, что вкладчики имеют доступ к средствам
-
Установить отраслевые стандарты
-
Предоставить способ сравнить, оценить учреждения
Cons
-
Поднять расходы для банков и в конечном итоге потребителей
-
Запретить банкам возможность инвестировать
-
Уменьшить доступность кредитов, займов
Реальные примеры требований к капиталу
Потребности в мировом капитале с годами все выше и ниже. Они имеют тенденцию к увеличению после финансового кризиса или экономического спада.
До 1980-х годов не было общих требований к достаточности капитала для банков. Капитал был лишь одним из многих факторов, используемых при оценке банков, и минимумы были привязаны к конкретным учреждениям.
Когда в 1982 году Мексика заявила, что она не сможет обслуживать процентные платежи по своему государственному долгу, она вызвала глобальную инициативу, которая привела к принятию такого законодательства, как Закон о международном надзоре за кредитованием 1983 года. Благодаря этому законодательству и поддержке основных американских, европейских и Японские банки, Базельский комитет 1988 года по банковскому регулированию и надзору за практикой, объявили, что для международных коммерческих банков адекватные требования к капиталу будут увеличены с 5, 5% до 8% от общих активов. За ним последовал Базель II в 2004 году, который включил виды кредитного риска в расчет коэффициентов.
Однако с наступлением XXI века система применения веса риска к различным типам активов позволила банкам держать меньше капитала в совокупных активах. Традиционным коммерческим кредитам был присвоен вес 1. Один вес означал, что на каждый 1 доллар коммерческих кредитов, находящихся на балансе банка, они должны были бы поддерживать восемь центов капитала. Однако стандартным ипотечным жилищным кредитам был присвоен вес 0, 5, ипотечным ценным бумагам (MBS), выпущенным Fannie Mae или Freddie Mac, был присвоен вес 0, 2, а краткосрочным государственным ценным бумагам - 0. Крупные банки могут поддерживать более низкие коэффициенты капитала, чем раньше.
Мировой финансовый кризис 2008 года послужил стимулом для принятия Закона о реформе Додда-Франка на Уолл-стрит и защите прав потребителей 2010 года. Созданный для того, чтобы крупнейшие банки США имели достаточный капитал, чтобы противостоять систематическим потрясениям банковской системы, Додд-Франк В частности, раздел, известный как поправка Коллинза, устанавливает коэффициент капитала, основанный на риске 1, равный 4%, упомянутый выше. Во всем мире Базельский комитет по банковскому надзору выпустил Базель III, положения, которые еще более ужесточают требования к капиталу финансовых учреждений во всем мире.
