Содержание
- История Модифицированных Контрактов Дарения (MECs)
- Правило Коридора
- Налогообложение МЭС
- Правильное использование MECs
- Суть
Страхование жизни в денежной форме всегда предоставляло потребителям безналоговый путь роста в рамках политики, к которому можно получить доступ в любое время и по любой причине. Но Конгресс наложил ограничения на количество денег, которые могут быть вложены в эти инструменты, и теперь все политики денежной стоимости подлежат тому, что является тестом с семью выплатами (также называемым «тестом с 7 выплатами»), который ограничивает налоговые льготы при снятии денежных средств. Политики, которые не проходят этот тест, теперь классифицируются как модифицированные контракты на пожертвования (MEC).
Ключевые вынос
- В настоящее время на полис денежной стоимости распространяется действие семиплатного Закона о технических и прочих доходах 1988 года (TAMRA). Этот тест ограничивает налоговые льготы при снятии средств с этих полисов. выйти за пределы федерального налогового законодательства. Налоговые отчисления IRS в соответствии с модифицированным договором дарения аналогичны неквалифицированным аннуитетным снятием.
История Модифицированных Контрактов Дарения (MECs)
Безналоговый рост является одним из главных преимуществ страхования жизни на денежной основе, и поэтому многие перевозчики страхования жизни пытались воспользоваться этой возможностью в конце 1970-х годов, предлагая универсальные продукты с единой премией, которые демонстрировали существенное накопление денежной стоимости.,
Владельцы полисов могут затем отозвать проценты и основную сумму в качестве безналогового займа, если полис не истек до смерти владельца. Конечно, эта стратегия эффективно позволила политике функционировать в качестве крупномасштабного налогового убежища. Однако Конгресс не согласился с тем, что страхование жизни должно использоваться таким образом, и поэтому принял Закон о технических и прочих доходах 1988 года (TAMRA).
Этот акт создал MEC. До принятия этого закона все изъятия из любого страхового полиса на денежную стоимость облагались налогом на основе принципа «первым пришел - первым вышел» (FIFO). Это означало, что первоначальные взносы, которые представляли собой необлагаемый налогом возврат основной суммы, были отозваны до получения каких-либо доходов. Но TAMRA установила ограничения на сумму премии, которую владелец полиса мог бы внести в полис и все же получать налоговый режим FIFO. Любой полис, который получает премии сверх этих лимитов, автоматически становится MEC.
Как избежать ловушки модифицированного контракта
Правило Коридора
В общем смысле правило коридора гласит, что для того, чтобы любой полис страхования жизни не классифицировался как MEC, должен существовать «коридор» разницы в долларовой стоимости между смертным пособием и денежной стоимостью полиса. Все полисы с единственной премией теперь классифицируются как MEC. Политики Flexible-premium должны пройти тест с семью выплатами, чтобы избежать статуса MEC. Этот тест ограничивает сумму премии, которая может быть внесена в политику гибкой премии в течение семи лет.
После того, как политика была классифицирована как MEC, она не может восстановить свои прежние налоговые преимущества ни при каких обстоятельствах. Классификация MEC является безотзывной.
Каждая выданная политика будет иметь свой собственный предел премий MEC, основанный на нескольких факторах, включая возраст владельца политики и сумму страхового полиса. Любая премия, уплаченная в полис сверх этого лимита, приведет к реклассификации полиса в качестве MEC. Тем не менее, неиспользованное пространство крышки в этом пределе является кумулятивным. Например, если лимит MEC для полиса в первый год составляет 5 784 долл. США, а в полис выплачивается 4 000 долл. США страховой премии, то превышение 1 784 долл. США неоплаченной премии переносится на лимит премии второго года.
Это ограничение истекает через семь лет, до тех пор, пока не произойдет никаких существенных изменений, таких как увеличение пособий в случае смерти. Любые существенные изменения приведут к возобновлению семилетнего теста. Уменьшение пособия в случае смерти не приведет к повторному запуску теста, но в некоторых случаях это может привести к немедленной классификации политики в качестве MEC.
Налогообложение МЭС
Любые кредиты или снятие средств с MEC облагаются налогом по принципу «первым пришел - первым вышел» (LIFO) вместо FIFO. Следовательно, любая облагаемая налогом прибыль, полученная по договору, указывается до необлагаемого возврата основного долга. Кроме того, владельцы полисов в возрасте до 59, 5 лет должны заплатить 10% штраф за досрочное снятие средств. Следует также отметить, что IRS имеет свой собственный набор ориентировочных премий, которые необходимо соблюдать, чтобы политики денежной стоимости сохранили свой статус FIFO.
Эти стандарты применяются как к гибким, так и к одиночным премиям и заменяют собой те, что предусмотрены в тесте с семью выплатами. Для любой данной политики гибких премий IRS имеет лимит единой премии, который не может превышать совокупный годовой взнос премий. Например, IRS может присвоить полису пятилетний лимит единой премии в размере 24 000 долларов США.
Если годовой лимит MEC составляет 5000 долл. США, то владелец полиса превысит лимит в 24 000 долл. США на пятый год полиса. Поэтому владелец может внести только 4000 долларов в этом году, чтобы избежать статуса MEC. Затем он или она должны подождать, пока ежегодные страховые взносы IRS не сравнятся с их общими выплатами в последующем году. Последствия превышения нормативных премий IRS очень серьезны; любая политика, которая получает премию выше этого порога, потеряет все традиционных налоговых льгот, предоставляемых полисами страхования жизни. По этой причине компании, занимающиеся страхованием жизни, обычно запрещают любые премии, превышающие рекомендации IRS.
Правильное использование MECs
Несмотря на сокращение налоговых льгот и другие ограничения МИК, они часто продаются как стабильный инструмент планирования выхода на пенсию. Их обычно рекламируют как альтернативу аннуитетам, которые сразу же облагаются налогом после смерти владельца. Но MEC все еще напоминают полисы страхования жизни в том смысле, что они передают свои активы безналоговым наследникам. Эти транспортные средства могут быть подходящими для инвесторов, ищущих способ оставить безналоговое наследство членам их семей. Тем не менее, владелец не должен приобретать MEC с намерением получить доступ к наличным средствам до истечения разрешенного периода времени, хотя экстренное снятие средств обычно допустимо.
Суть
Конечно, большинство владельцев политики не подозревают, что эти рекомендации существуют. Владельцы полисов, которые обеспокоены тем, может ли их полис стать MEC, должны проконсультироваться со своим страховым агентом или перевозчиком, чтобы узнать, каков их полис для обработки избыточных премий, которые превратят полис в MEC. Страховые компании следят за этим вопросом и уведомят своих полисов, если будет превышен либо тест с семью выплатами, либо надбавки к нормативам IRS. Для получения дополнительной информации о MEC и их правильном использовании обратитесь к своему страховому агенту или финансовому консультанту.
