Что такое толерантность к риску?
Толерантность к риску - это степень изменчивости доходности инвестиций, которую инвестор готов выдержать в своем финансовом планировании. Толерантность к риску является важным компонентом в инвестировании. У вас должно быть реалистичное понимание ваших способностей и желания испытать большие колебания в стоимости ваших инвестиций; если вы берете на себя слишком большой риск, вы можете запаниковать и продать в неподходящее время.
Допуск риска
Понимание толерантности к риску
Оценки толерантности к риску для инвесторов имеются в большом количестве, в том числе связанные с рисками обследования или вопросники. Как инвестор, вы также можете просмотреть историческую доходность наихудшего случая для разных классов активов, чтобы получить представление о том, сколько денег вы бы чувствовали себя комфортно потерять, если у ваших инвестиций плохой или плохой ряд лет. Другими факторами, влияющими на толерантность к риску, являются временной интервал, который вы должны инвестировать, ваши будущие возможности заработка и наличие других активов, таких как дом, пенсия, социальное обеспечение или наследство. В целом, вы можете рисковать с инвестируемыми активами, когда у вас есть другие, более стабильные источники средств.
Агрессивная толерантность к риску
Агрессивные инвесторы, как правило, разбираются в рынке. Глубокое понимание ценных бумаг и их склонностей позволяет таким лицам и институциональным инвесторам приобретать крайне волатильные инструменты, такие как акции небольших компаний, которые могут резко упасть до нуля, или опционные контракты, срок действия которых может истечь бесполезно. Поддерживая базу безрисковых ценных бумаг, агрессивные инвесторы достигают максимальной прибыли с максимальным риском.
Умеренная терпимость к риску
Умеренные инвесторы принимают некоторый риск на основную сумму, но применяют сбалансированный подход со среднесрочными временными горизонтами от пяти до 10 лет. Объединяя взаимные фонды крупных компаний с менее волатильными облигациями и безрисковыми ценными бумагами, умеренные инвесторы часто используют структуру 50/50. Типичная стратегия может включать инвестирование половины портфеля в фонд роста, выплачивающий дивиденды.
Консервативный допуск к риску
Консервативные инвесторы готовы принять небольшую или нулевую волатильность в своих инвестиционных портфелях. Часто пенсионеры, которые десятилетиями строили гнездо, не хотят допускать любой тип риска для своей основной суммы. Консервативный инвестор нацелен на автомобили, которые гарантированы и очень ликвидны. Лица, не склонные к риску, выбирают банковские депозитные сертификаты (CD), денежные рынки или казначейские облигации США для получения дохода и сохранения капитала.
