Компания по трудоустройству Paychex, Inc. (PAYX) является ведущим поставщиком услуг по обработке заработной платы, человеческим ресурсам и льготам для компаний всех размеров. Учитывая сильную экономику, эта акция значительно выиграла, но теперь она превратилась в «раздувающийся параболический пузырь».
Акции Paychex закрылись в среду, 17 апреля, на уровне 81, 56 долл., Что на 25, 2% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, а на бычьем рынке - на 33% выше минимума 26 декабря в 61, 32 долл. 16 апреля акция установила свой внутридневной максимум на уровне 62, 64 долл. Акция недешевая, поскольку ее отношение P / E составляет 28, 92 с дивидендной доходностью 2, 75%, согласно данным Macrotrends.
Дневной график для Paychex
Рефинитив XENITH
Акции Paychex начали свой рост 26 декабря, когда они торговались на уровне $ 61, 32. Этот день стал «ключевым разворотом», так как его закрытие в 64, 32 доллара было выше максимума 24 декабря в 63, 70 доллара. «Смена ключа» означает, что за этим последует торговое ралли.
Закрытие 65, 15 долларов США 31 декабря стало важным вкладом в мою собственную аналитику, и до сих пор в игре находятся годовой пивот на уровне 72, 44 долларов и полугодовой пивот на уровне 74, 68 долларов. Закрытие 79, 05 долл. США 29 марта стало еще одним важным вкладом в мою аналитику и привело к квартальным и месячным значениям стоимости в 77, 37 долл. США и 76, 87 долл. США соответственно. Уровень риска на следующей неделе составит 83, 04 доллара.
Недельный график для Paychex
Рефинитив XENITH
Недельный график для Paychex является положительным, но перекупленным, акции выше его пятинедельной модифицированной скользящей средней на 78, 96 доллара и выше 200-недельной простой скользящей средней, или «возврата к среднему», равной 60, 73 доллара. Недельное медленное стохастическое чтение 12 x 3 x 3 завершило неделю 95, 23, что значительно превысило порог перекупленности 80, 00 и превысило 90, 00 в виде «раздувающегося параболического пузыря».
Торговая стратегия: Покупайте акции Paychex на слабом уровне к квартальному и месячному значениям на уровне $ 77, 37 и $ 76, 87, соответственно, и снижайте свои позиции до сильного недельного уровня риска на уровне 83, 04 $.
Как использовать мои уровни ценностей и уровни риска: уровни ценностей и уровни риска основаны на последних девяти недельных, месячных, квартальных, полугодовых и годовых закрытиях. Первый набор уровней был основан на закрытии 31 декабря. Оригинальные полугодовые и годовые уровни остаются в игре. Еженедельный уровень меняется каждую неделю; месячный уровень был изменен в конце января, февраля и марта. Квартальный уровень был изменен в конце марта.
Моя теория состоит в том, что девяти лет волатильности между закрытиями достаточно, чтобы предположить, что все возможные бычьи или медвежьи события для акций учтены. Чтобы отразить волатильность цен на акции, инвесторам следует покупать акции в случае их слабости до уровня стоимости и сокращать запасы в силе до рискованный уровень. Опорный уровень - это уровень стоимости или уровень риска, который был нарушен в течение его временного горизонта. Повороты действуют как магниты, которые с высокой вероятностью будут снова протестированы до истечения их временного горизонта.
Как использовать 12 x 3 x 3 еженедельных медленных стохастических показаний: мой выбор использования 12 x 3 x 3 еженедельных медленных стохастических чтений был основан на тестировании многих методов чтения импульса цены акции с целью нахождения комбинации, которая привела к наименьшему ложные сигналы. Я сделал это после краха фондового рынка в 1987 году, поэтому я доволен результатами более 30 лет.
Стохастическое чтение охватывает последние 12 недель максимумов, минимумов и закрытий для акций. Существует грубый расчет различий между самым высоким максимумом и самым низким минимумом по сравнению с закрытиями. Эти уровни изменены для быстрого чтения и медленного чтения, и я обнаружил, что медленное чтение работает лучше всего.
Стохастическое чтение измеряется между 00.00 и 100.00, показания выше 80.00 считаются перекупленными, а значения ниже 20.00 - перепроданными. Недавно я отметил, что акции имеют тенденцию достигать максимума и снижаться на 10–20% и более вскоре после того, как значение поднимется выше 90, 00, поэтому я называю это «надувающимся параболическим пузырем», поскольку пузырь всегда всплывает. Я также называю показания ниже 10.00 «слишком дешевыми, чтобы их игнорировать».
