Что такое инвестиционный центр?
Инвестиционный центр - это бизнес-единица в фирме, которая может использовать капитал для непосредственного вклада в прибыльность компании. Компании оценивают эффективность инвестиционного центра по доходам, которые он приносит за счет инвестиций в основной капитал, по сравнению с общими расходами.
Инвестиционный центр иногда называют инвестиционным подразделением.
Ключевые вынос
- Инвестиционный центр - это бизнес-единица, в которой фирма использует собственный капитал для получения прибыли, приносящей пользу фирме. Финансирование автомобильного производителя или универмага является типичным примером инвестиционного центра. Инвестиционные центры приобретают все большее значение для фирм, так как для их финансирования побуждает компании искать прибыль от инвестиционной и кредитной деятельности в дополнение к основному производству.
Понимание инвестиционных центров
Различные подразделения внутри компании классифицируются как приносящие прибыль или текущие расходы. Организационные отделы подразделяются на три разных подразделения: МВЗ, МВП и инвестиционный центр. Центр затрат сосредотачивается на том, чтобы минимизировать затраты и оценен, сколько затрат это несет.
Примерами отделов, составляющих центр затрат, являются отдел кадров и отдел маркетинга. Центр прибыли оценивается по сумме получаемой прибыли и пытается увеличить прибыль за счет увеличения продаж или снижения затрат. Подразделения, которые подпадают под центр прибыли, включают отдел производства и продаж. Помимо отделов, центрами прибыли и затрат могут быть подразделения, проекты, команды, дочерние компании, производственные линии или машины.
Инвестиционный центр - это центр, который отвечает за свои собственные доходы, расходы и активы и управляет своими собственными финансовыми отчетами, которые обычно представляют собой баланс и отчет о прибылях и убытках. Поскольку затраты, выручка и активы должны быть определены отдельно, инвестиционным центром обычно будет дочерняя компания или подразделение.
Можно классифицировать инвестиционный центр как расширение центра прибыли, где измеряются доходы и расходы. Однако только в инвестиционном центре оцениваются используемые активы и сравниваются с полученной прибылью.
Инвестиционный Центр против Прибыль Центр
Вместо того, чтобы смотреть, сколько прибыли или расходов имеет единица, как в случае с центрами прибыли фирмы, инвестиционный центр сосредотачивается на получении прибыли от основных средств или оборотных средств, вложенных конкретно в инвестиционный центр.
Проще говоря, эффективность работы департамента анализируется путем изучения активов и ресурсов, предоставляемых департаменту, и того, насколько хорошо он использовал эти активы для получения доходов по сравнению с его общими расходами. Ориентируясь на возврат капитала, философия инвестиционного центра дает более точную картину того, насколько подразделение способствует экономическому благополучию компании.
Используя этот подход к измерению эффективности работы департамента, менеджеры получают представление о том, следует ли увеличивать капитал для увеличения прибыли или закрывать отдел, который неэффективно использует свой инвестированный капитал. Инвестиционный центр, который не может получить доход от вложенных средств сверх стоимости этих средств, считается экономически невыгодным.
Инвестиционный центр против МВЗ
Инвестиционный центр отличается от центра затрат, который не вносит непосредственного вклада в прибыль компании и оценивается в соответствии с затратами, которые он несет за свою деятельность. Кроме того, в отличие от центра прибыли, инвестиционные центры могут использовать капитал для покупки других активов.
Из-за этой сложности компании должны использовать различные показатели, в том числе окупаемость инвестиций (ROI), остаточный доход и добавленную экономическую стоимость (EVA), чтобы оценить эффективность работы отдела. Например, менеджер может сравнить ROI со стоимостью капитала, чтобы оценить эффективность работы подразделения. Если рентабельность инвестиций составляет 9%, а стоимость капитала - 13%, управляющий может сделать вывод, что инвестиционный центр плохо управляет своим капиталом или активами.
